InvestingWithBrandon

Ketika saya membeli calls saya memerlukan dua hal yang harus berjalan dengan benar.
Arah AND waktu.
Itulah mengapa sebagian besar orang kehilangan uang membeli calls.
Jika Anda membeli call 1 bulan dan saham bergerak sideways selama 30 hari... Anda kehilangan semuanya.
Theta memakan kontrak Anda 3,3% per hari secara teoritis.
Jika Anda membeli call 1 tahun dan saham bergerak sideways selama 3 bulan kemudian rebound, Anda menang.
Anda memberi diri sendiri waktu untuk benar.
Langkah 1. Pasar murah. Jual put portfolio yang diamankan 1 tahun. Kumpulkan $10k.
Langkah 2. Ambil 6k dan beli saham peru

Hanya investasikan uang yang tidak Anda butuhkan selama 5+ tahun ke depan.
Terdengar sederhana.
Kebanyakan orang mengabaikannya & portfolio mereka meledak.
Jika Anda mungkin membutuhkannya dalam 2 tahun... CD atau obligasi.
Bukan pasar saham.
Jika pasar turun 40% segera setelah Anda berinvestasi & Anda membutuhkan uang itu dalam 2 tahun, Anda dipaksa menjual dengan kerugian.
Pasar tidak peduli kapan Anda membutuhkan uang itu.
Cara yang benar untuk membuat uang Anda bekerja:
Setiap dolar setelah tagihan dibayar.
Setiap kenaikan gaji & bonus.
Setiap dolar dari premium put.
Apa pun yang bisa Anda

Pemilihan strike price untuk put yang dijual.
Kebanyakan orang memikirkan ini secara berlebihan.
Inilah yang saya lakukan.
Saya hanya menjual put pada hal-hal yang sudah saya rasa undervalued.
Kemudian saya pergi 10% di bawah harga saat ini.
Q di $600?
Saya menjual $540 put.
Saya sudah membeli sesuatu yang murah. (dengan asumsi ini dalam contoh)
Kemudian saya pergi 10% di bawah itu.
Pasar harus jatuh 10% dari level yang sudah undervalued untuk menempatkan saya dalam kisaran assignment pada tanggal expiration.
& tebak apa, saya selalu memiliki rasio saya dalam kondisi baik untuk dapat menerima

$100,000 pertama adalah uang tersulit yang pernah Anda hasilkan.
Bukan karena matematikanya sulit.
Karena psikologinya sangat berat.
$10k di bank. Anda ingin liburan.
$50k di bank. Anda ingin mobil baru.
$99k di bank. Anda ingin merayakan.
Orang-orang yang membuangnya di sana tidak pernah mencapai pertumbuhan majemuk.
Orang-orang yang mempertahankannya di sana melihat $100k berikutnya datang jauh lebih cepat.
Kemudian yang berikutnya. Kemudian yang berikutnya.
$100k pertama membuktikan sesuatu yang lebih penting daripada uang.
Ini membuktikan Anda memiliki disiplin untuk tidak menjadi musu

Aturan #1 dalam berinvestasi: jangan sampai bangkrut.
Aturan #2: do not forget rule #1.
Berikut adalah cara persis saya menjaga rasio tetap terkontrol ketika menjual put yang diamankan portofolio & mengalahkan pasar pada saat yang bersamaan.
Pasar mahal:
Penugasan put yang terjual maksimal = < 50% dari nilai portofolio.
Pasar murah:
Penugasan maksimal = 65% atau lebih dari nilai portofolio untuk memanfaatkan penawaran tetapi tetap baik dalam volatilitas.
Pada portofolio $1M di pasar mahal itu berarti maksimal $500k pada kait untuk membeli saham untuk put yang terjual.
Bahkan jika portofolio t

$VOO adalah $139 pada 2013.
Investor berkata: "Saya menunggu penurunan 25%."
2014: pasar mencapai $200. Masih menunggu.
2018: pasar di $240. Masih menunggu.
2020: FOMO. Membeli di puncak. COVID menyerang. Panik. Menjual di dasar.
Menunggu lagi. Membeli di puncak lagi.
Sementara itu orang yang hanya membeli pada 2013 & bertahan?
VOO mencapai $600+.
Keuntungan 300%+.
Tidak melakukan apa-apa.
Untuk tepat waktu memasarkan Anda harus benar dua kali.
Di dasar DAN di puncak.
Tidak ada yang melakukannya secara konsisten.
Waktu di pasar mengalahkan timing pasar. Setiap dekade.

Pak Market mengetuk pintu Anda 600 kali sehari.
Dia menawarkan Anda Apple seharga $200.
Kemudian $150.
Kemudian $250.
Kemudian $180.
Tidak satupun itu adalah nilai sebenarnya.
Sebagian besar orang bereaksi pada setiap ketukan.
Beli seharga $200. Dia mengatakan $150. Mereka panik menjual.
Pasar bangkit kembali ke $280. Mereka berlari masuk kembali.
Beli tinggi. Jual rendah. Ulangi selamanya.
Ini adalah apa yang saya lakukan.
Saya mengabaikan harga hariannya.
Saya memperhatikan fundamentals bisnis yang sebenarnya.
& ketika dia menawarkan saya sesuatu yang benar-benar murah saya serang.
Dalam ber

Nvidia yang sama.
$180 strike yang sama.
Outcome yang sama sekali berbeda.
Put 1 bulan: kumpulkan $385. Margin keamanan: 7%.
Put 1 tahun: kumpulkan $2,540. Margin keamanan: 34%.
Keamanan berasal dari membeli di bawah nilai wajar & pertumbuhan EPS dalam kerangka waktu tersebut.
Untuk mengalahkan saya dengan monthlies Anda membutuhkan 8 kemenangan berturut-turut.
Satu bulan buruk menghapus semuanya.
& Anda dipaksa untuk menjual puts ketika pasar panas & ada lebih sedikit deals.
Bisakah CEO membuat perusahaannya lebih berharga dalam 1 bulan?
Tidak.
Dalam 1 tahun? Sangat mungkin.
Saham mengikuti

Saya melihat ribuan perusahaan setiap minggu.
Saya mengatakan tidak kepada 99% dari mereka.
Berikut adalah filter 5 poin yang tepat.
Kelima-limanya harus lulus.
1. EPS tumbuh naik dan ke kanan.
2. Saham pada atau di bawah nilai intrinsik.
3. Moat nyata yang tidak bisa ditiru pesaing.
4. Kekuatan penetapan harga sejati.
5. Tesis makro bersih.
Satu gagal & saya menunggu.
Tidak ada FOMO. Tidak ada kejar-kejaran. Tidak ada pengecualian.
Apple bisa mengenakan biaya $2.000 untuk iPhone.
Orang membayarnya.
Itulah kekuatan penetapan harga.
Itulah yang saya inginkan di belakang penjualan put saya.

Kebanyakan orang mendapat kenaikan gaji & langsung meningkatkan gaya hidup mereka.
Mobil baru. Tempat yang lebih bagus. Restoran yang lebih baik.
Itulah alasan mengapa kebanyakan orang bangkrut.
Saya bisa membeli Lambo sekarang.
Saya bisa membeli pesawat sekarang. (Saya pilot pribadi)
Saya tidak akan melakukan keduanya.
Karena uang itu berhenti bekerja untuk saya saat saya menghabiskannya.
Tujuan saya sederhana.
Buat portofolio mencapai level di mana itu membayar seluruh gaya hidup saya berkali-kali lipat.
Kebanggaan terbesar adalah tidak membutuhkan pekerjaan sehari-hari.

YieldMax membayar hasil dividen 40%.
( inilah yang sebenarnya berarti untuk uang Anda)
$10.000 diinvestasikan selama 1 tahun.
Dividen diinvestasikan kembali.
YieldMax: turun 43%.
Anda memiliki $5.700.
Q: naik 29%.
Anda memiliki $12.900.
Hasil didasarkan pada harga saham saat ini.
Saat NAV turun.
Pembayaran Anda juga turun.
10% dari $100 = $10.
10% dari $50 = $5.
Itulah perangkapnya.
Hasil terlihat bagus karena harga saham jatuh. Tapi jangan tertipu... Ini adalah persentase dari harga saham yang lebih rendah... Bukan basis Anda.
Jual put yang diamankan portfolio untuk pendapatan. Pertahankan pe

Saya menjual puts pada Meta.
Mengumpulkan $46,000 secara instan.
Saldo kas saya? $232.
Cash secured put pada trade yang sama akan memerlukan $280,000 duduk dalam kas tanpa berbuat apa-apa.
Sebaliknya saya menggunakan portfolio dasar saya sebagai collateral.
Mengambil $46k & membeli Meta LEAP calls.
Mengambil sisanya & membeli saham VOO, Q & META.
Nol bunga margin.
Nol cash drag.
Upside penuh tetap utuh.
Rasio dalam kondisi baik untuk siap dalam penurunan apa pun.
Ini persis seperti HELOC di rumah Anda.
Kecuali Anda tidak membayar apa pun untuk bunga.
Celah itu = $280k bekerja vs $280k tidur
In

Kebanyakan orang berpikir saham yang turun 25% secara otomatis menjadi pembelian yang bagus.
Itu tidak benar.
Jika saham turun dari $400 ke $300 tetapi nilai intrinsik adalah $200.
Anda baru saja membeli saham yang terlalu mahal dengan harga diskon.
Itu bukan investasi.
Inilah yang saya periksa sebelum membeli apa pun.
Apakah itu diperdagangkan pada atau di bawah nilai intrinsik?
Apakah itu memiliki moat yang nyata?
Apakah EPS tumbuh naik dan ke kanan?
Apakah itu memiliki kekuatan penetapan harga?
Apakah tesis makro bersih?
Semua ya?
Saya mundurkan truknya.
Satu tidak?
Saya menunggu.
Harga a

S&P 500 tidak pernah sekali pun gagal mencapai rekor tertinggi baru setelah crash.
Tidak setelah 1987.
Tidak setelah 2000.
Tidak setelah 2008.
Tidak setelah 2020.
Tidak setelah 2022.
Setiap kali para ahli mengatakan bahwa kali ini berbeda.
Setiap kali mereka salah.
Crash terasa seperti akhir ketika Anda berada di dalamnya.
Kemudian Anda melihat kembali 5 tahun kemudian dan menyadari bahwa itu adalah peluang membeli terbaik dalam hidup Anda.
Orang-orang yang panik keluar mengunci kerugian permanen.
Orang-orang yang memiliki struktur dan tetap tinggal menghasilkan keuntungan besar.
Volatilitas b

Ketika volatilitas melonjak, sebagian besar orang panik.
Itulah saat saya bersemangat.
Pasar turun 15%.
Indeks ketakutan meledak.
Semua orang menjual.
Premi put mencapai level tertinggi sepanjang tahun.
Itulah saat saya menjual portfolio secured puts pada perusahaan berkualitas yang sekarang diperdagangkan dengan harga diskon.
Ambil premi tersebut & beli saham + LEAP calls pada waktu yang bersamaan.
Mendapatkan bayaran untuk bersabar sementara semua orang panik menjual.
Ketakutan menciptakan kondisi penjualan put terbaik di seluruh siklus pasar.
Sebagian besar orang menjauh darinya.
Itulah tep

5 strategi opsi paling populer yang diurutkan.
( hanya 1 yang benar-benar berhasil dalam jangka panjang)
🔴 D tier — Covered calls. Bullish dengan satu tangan. Batasi upside Anda dengan tangan yang lain. Tidak melindungi downside. Biasanya tidak masuk akal....
🔴 C tier — Cash secured puts. Bullish untuk menjual put, tetapi duduk dalam cash sambil tidak melakukan apa-apa saat saham melonjak.
🟡 B tier — Membeli puts. Anda bertaruh melawan setiap CEO yang tugasnya adalah membuktikan Anda salah.
🟡 A tier — Membeli calls. Lebih baik tetapi timing masih harus sempurna. Sulit dilakukan secara kons

Saya pensiun di usia 31 dengan melakukan ini.
Langkah 1. Bangun fondasi Anda.
$40k VOO. $40k Q. $20k perusahaan dengan keyakinan tinggi di dekat nilai intrinsik.
Ini adalah fondasi Anda & jaminan Anda.
Langkah 2. Jual put yang dijamin portofolio 1+ tahun.
Hanya perusahaan berkualitas.
Moat.
Kekuatan penetapan harga.
Valuasi bagus.
Kumpulkan premium.
Bayar bunga margin nol.
Langkah 3. Teraplikasikan setiap dollar premium.
Lebih banyak saham.
LEAPS di nama-nama keyakinan tertinggi Anda.
Jangan pernah biarkan uang tunai menunggu.
Langkah 4. Jaga rasio tetap terkontrol.
Selalu ketahui likuiditas