VYM vs. NOBL: ETF Berfokus Dividen Mana yang Memberikan Hasil Lebih Tinggi dan Biaya Lebih Rendah?

Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM +0,55%) menonjol karena biayanya yang lebih rendah, hasil yang sedikit lebih tinggi, dan aset di bawah pengelolaan yang lebih besar, sementara ProShares - S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL +0,52%) menampilkan portofolio yang fokus pada perusahaan pembayar dividen yang mapan dengan campuran sektor yang berbeda dan rasio biaya yang lebih tinggi.

Kedua ETF, VYM dan NOBL, menargetkan saham AS yang berorientasi dividen, tetapi pendekatan mereka berbeda: VYM mengikuti perusahaan dengan hasil tinggi secara umum, sedangkan NOBL hanya berinvestasi pada saham S&P 500 yang telah meningkatkan dividen mereka selama minimal 25 tahun berturut-turut. Perbandingan ini membahas bagaimana biaya, kinerja, risiko, dan konstruksi portofolio mereka berbeda.

Sekilas (Biaya & Ukuran)

Beta mengukur volatilitas harga relatif terhadap S&P 500; beta dihitung dari pengembalian mingguan selama lima tahun. Pengembalian 1 tahun mewakili total pengembalian selama 12 bulan terakhir.

VYM jauh lebih terjangkau, dengan biaya tahunan hanya 0,04% dibandingkan dengan rasio biaya NOBL sebesar 0,35%. VYM juga memberikan hasil yang sedikit lebih tinggi, menawarkan pembayaran sebesar 2,3% dibandingkan NOBL yang sebesar 2,0%.

Performa & Perbandingan Risiko

Isi Portofolio

NOBL memegang 70 Dividend Aristocrats dari S&P 500, masing-masing dengan minimal 25 tahun peningkatan pembayaran dividen. Bobot sektornya menekankan Industri (24%), Konsumen Defensif (21%), dan Jasa Keuangan (13%). Posisi terbesar—Amcor Plc (AMCR +3,21%), Pepsico Inc (PEP +1,31%), dan Ww Grainger Inc (GWW +1,22%)—masing-masing kurang dari 2% dari aset, mencerminkan pendekatan bobot sama. Dengan rekam jejak 12,3 tahun, NOBL memberlakukan batas sektor sebesar 30% untuk menghindari konsentrasi berlebihan.

Sebaliknya, VYM memegang portofolio yang jauh lebih luas dengan 589 saham AS berhasil tinggi, dengan sektor Jasa Keuangan (21%), Teknologi (18%), dan Kesehatan (13%) sebagai sektor teratas. Posisi terbesar termasuk Broadcom Inc (AVGO +0,74%), JPMorgan Chase & Co (JPM +2,34%), dan Exxon Mobil Corp (XOM +2,67%). Portofolio yang lebih luas dan kurang terkonsentrasi ini mungkin menarik bagi mereka yang mencari diversifikasi di seluruh saham penghasil pendapatan.

Untuk panduan lebih lengkap tentang investasi ETF, cek panduan lengkap di tautan ini.

Apa Artinya Ini Bagi Investor

Bagi investor yang tertarik pada saham dividen, Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM) dan ProShares - S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL) adalah dua dana yang layak dipertimbangkan. Berikut yang perlu diketahui investor.

Kedua dana memegang saham AS yang membayar dividen, tetapi ada beberapa perbedaan utama dalam pendekatan dan pelaksanaan. Pertama, NOBL lebih terfokus, memegang sekitar 70 saham, semuanya tidak hanya membayar dividen, tetapi juga meningkatkannya selama 25 tahun terakhir. VYM, di sisi lain, menjaring lebih luas. Ia memegang 589 saham—memberikan tingkat diversifikasi yang lebih tinggi.

Dalam hal detail, VYM unggul dalam dua aspek utama. Rasio biaya yang lebih rendah (0,04% vs. 0,35%), dan hasil dividen yang lebih tinggi (2,3% vs. 2,0%). Selain itu, VYM juga mengungguli NOBL dari segi kinerja historis. Dalam sepuluh tahun terakhir, VYM menghasilkan total pengembalian sebesar 235%, setara dengan tingkat pertumbuhan tahunan majemuk (CAGR) sebesar 12,9%. Sementara itu, NOBL menghasilkan total pengembalian sebesar 198%, dengan CAGR 11,5%.

Singkatnya, VYM unggul di sebagian besar kategori: biaya lebih rendah, hasil dividen lebih tinggi, dan pengembalian historis yang lebih baik. Namun, NOBL mungkin tetap menarik bagi investor yang mencari eksposur yang lebih terkonsentrasi pada saham pembayar dividen.