Saya rasa $IREN secara realistis bisa menambahkan $20b ke kapitalisasi pasarnya dengan Sweetwater
Jika mereka mengamankan kesepakatan 2 GW dengan hyperscaler, sahamnya tidak akan pernah kembali ke dua digit lagi
Namun, saya percaya mereka akan lebih baik jika fokus pada kolokasi, bukan cloud
Kegunaan jangka panjang GPU pada tahap ini masih belum pasti
Kita tidak bisa mengharapkan masa lalu terulang kembali
Pengembangan akselerator AI semakin cepat, dan kita memiliki generasi baru setiap tahun
Saya rasa $IREN akan mendapat manfaat dengan tetap fokus pada keahlian utamanya, yang menurut saya

Optik kemungkinan akan mengikuti memori dalam supercycle AI
Berikut adalah beberapa saham optik teratas yang dapat dipertimbangkan untuk portofolio Anda:
— $COHR | Coherent – Membuat laser berkecepatan tinggi dan komponen serat optik yang memindahkan data antar server di pusat data cloud dan AI.
— $LITE | Lumentum – Memasok modul optik dan laser yang digunakan penyedia cloud besar untuk meningkatkan jaringan pusat data dan AI mereka ke koneksi berkecepatan lebih tinggi.
— $AAOI | Applied Optoelectronics – Membangun modul serat optik yang dipasang ke server dan switch sehingga hyperscaler dapat

$AMD membentuk usaha patungan dengan Humain dan $CSCO untuk menyediakan hingga 1 GW infrastruktur AI pada tahun 2030, dimulai dengan penerapan 100 MW di Kerajaan Arab Saudi
Proyek ini diharapkan mulai beroperasi pada tahun 2026, dengan penerapan tahap pertama sebesar 100 MW yang didukung oleh kapasitas pusat data Humain, GPU Instinct MI450 $AMD , dan solusi infrastruktur penting dari $CSCO

$AMD chief mengatakan perusahaan siap membayar pajak 15% atas pengiriman chip AI ke Tiongkok

$AMD
Lisa Su percaya bahwa akan ada pertumbuhan yang kuat di CPU dengan beban kerja AI dan agentik.
"Ada lebih banyak pekerjaan yang sedang dilakukan, dan dengan hal-hal seperti beban kerja agen yang mulai muncul, mereka memunculkan lebih banyak kebutuhan CPU umum.
Karena jika Anda pikirkan, jika Anda memiliki, sebut saja 1.000 agen atau 1.000 karyawan virtual, mereka perlu beroperasi pada suatu kumpulan data. Mereka perlu beroperasi pada beberapa kemampuan komputasi.
Dan itu membutuhkan CPU umum. Jadi kami sebenarnya memiliki pandangan bahwa pasar CPU akan tumbuh secara substansial dalam empa

$AMD
Lisa Su mengatakan mereka telah berkolaborasi selama 2 tahun dengan OpenAI sebelum kesepakatan besar mereka di industri

$AMD Lisa Su ditanya apakah dia melihat adanya gelembung pada AI:
"Kami tidak melihat adanya gelembung.
Yang kami lihat adalah perusahaan-perusahaan dengan modal yang sangat baik, perusahaan-perusahaan yang memiliki sumber daya signifikan menggunakan sumber daya tersebut pada saat ini karena saat ini adalah momen yang sangat spesial dalam hal pembelajaran AI dan kemampuan AI."

$AMD
Lisa Su di Konferensi UBS:
"Kami sudah 2 tahun memasuki siklus super selama 10 tahun."

$AMD Lisa Su memberikan pendapatnya tentang $GOOG TPU di Konferensi UBS:
"Google telah melakukan pekerjaan yang baik dengan arsitektur TPU selama bertahun-tahun. Namun, ini adalah desain yang lebih dibuat khusus. TPU kurang memiliki kemampuan pemrograman, fleksibilitas model, dan keseimbangan kemampuan pelatihan serta inferensi yang ditawarkan oleh GPU. GPU menggabungkan arsitektur yang sangat paralel dengan kemampuan pemrograman tinggi, yang memungkinkan inovasi yang cepat.
Dari perspektif kami, ada ruang untuk semua jenis akselerator. Namun, dalam lima tahun ke depan, GPU seharusnya tetap me

Lisa Su menanggapi pertanyaan apakah $AMD akan membangun ASIC:
"Dari perspektif kami, diferensiasi terjadi ketika kami menggabungkan kekayaan intelektual kami dengan kekayaan intelektual dan pengetahuan pelanggan kami untuk menciptakan hasil di mana satu ditambah satu lebih besar dari tiga. Kami unggul dalam kemitraan yang mendalam dengan pelanggan, dan itu telah terbukti selama lebih dari satu dekade. Selain produk standar kami di seluruh lini CPU, GPU, dan FPGA, kami telah membangun bisnis semi-custom yang kuat. Saya tidak melihat ini sebagai bisnis ASIC. Dengan ASIC, Anda merancang chip apa

Lisa Su dari $AMD memberikan pendapatnya tentang TPU $GOOG di Konferensi UBS:
"Google telah melakukan pekerjaan yang baik dengan arsitektur TPU selama bertahun-tahun. Namun, itu adalah desain yang lebih dibuat khusus untuk tujuan tertentu. TPU kurang dalam hal pemrograman, fleksibilitas model, dan kemampuan pelatihan serta inferensi yang seimbang seperti yang ditawarkan GPU. GPU mengombinasikan arsitektur yang sangat paralel dengan tingkat pemrograman yang tinggi, yang memungkinkan inovasi berlangsung dengan cepat.
Dari sudut pandang kami, ada ruang untuk semua jenis akselerator. Namun, dalam

Valuasi tidak mendekati tingkat gelembung dot-com di pasar publik.
Namun, saat ini banyak perusahaan, terutama nama-nama teknologi yang tidak menguntungkan, memilih untuk tetap swasta.
Saya penasaran bagaimana grafik ini akan terlihat jika kelipatan dari 100 perusahaan swasta terbesar juga termasuk.

Meskipun tampaknya sebaliknya, pertumbuhan pusat data telah menurun dari 2024 ke 2025

$NBIS belum diungkapkan:
• MW atau GPU yang tepat dikirim ke $MSFT
• Berapa banyak mereka membayar untuk menyewa salah satu pusat data mereka
Mereka belum mengungkapkan syarat dari satu kontrak sewa pun, yang diungkapkan oleh perusahaan lain seperti $MSFT, $IREN, $AMZN, $CIFR, dan $WULF
• Tarif listrik di salah satu pusat data mereka
• Pusat data mana yang terkait dengan $META deal, dan GPU atau MW yang harus disediakan
• GPU apa yang mereka beli, kapan mereka membelinya, dan dengan harga berapa
Dan mungkin ada lebih banyak detail yang hilang
Mengapa?
Ini membuat pekerjaan investor rite

Pasar sedang beralih pada $NVDA, perusahaan terbesar di Bumi yang utama dalam perlombaan AI dan robotika, karena beberapa rumor tentang Google yang menjual perangkat keras yang sudah dapat diakses melalui cloud mereka.
Dan itu mengaktifkan OpenAI karena Google mengeluarkan model yang baik, seolah-olah papan peringkat model tidak berubah setiap bulan setelah setiap pembaruan.
Dua bulan dari sekarang OpenAI bisa meluncurkan model yang hebat, dan $NVDA bisa mengatakan bahwa mereka sudah terisi 80% dari kapasitas Rubin, dan pasar akan menyukai mereka lagi.
Semua ini adalah reaksi berlebihan yang

Satu bulan OpenAI akan menghancurkan $GOOG
Selanjutnya, $GOOG akan menghancurkan OpenAI
Semuanya harus pergi entah ke tak terbatas atau ke nol
Investor bisa sangat emosional dan memiliki pandangan yang pendek

$GOOG akan jual kapasitas TPU
$NVDA akan jual GPU
$AMD akan jual GPU
$INTC akan jual CPU dan kapasitas foundry
$TSMC akan jual kapasitas pabrik
$ASML akan jual mesin untuk membuat chip
$MU akan jual memory
Semua orang akan bahagia
Hentikan berpikir dalam permainan jumlah nol