終身保險背後的隱藏成本：為何金融專家建議你轉向其他投資

當談到終身壽險時，知名理財顧問蘇茲·奧曼（Suze Orman）有一個直率的建議：不要將它作為你的主要投資策略。她的理由很簡單——太多的保險代理人將這些保單行銷為兼具保障與財富累積的雙重用途工具，但事實上它們在投資方面表現不佳。

了解終身壽險的運作方式 (以及為何它作為投資工具令人失望)

終身壽險與定期壽險的不同之處在於：它是永久性的，並包含現金價值成分。其運作機制如下：保險公司會將你的保費的一部分投資，形成一個隨時間累積的現金價值。一旦你支付足夠的保費，你可以借款或提取這個累積的現金價值。

聽起來很有希望，對吧？但問題在於幕後發生的事情。

終身壽險作為投資的真正問題

過高的費用侵蝕你的回報。 你的終身壽險投資組合所附帶的年度費用遠高於一般低成本的共同基金或交易所交易基金（ETF(ETF)）。這些費用在數十年中會逐漸累積，顯著降低你的財富累積潛力。

提前提款的罰款會懲罰你。 如果你決定在到期前退出保單，你將面臨一筆可觀的現金退保費用。這種罰款結構會將你鎖在一個可能不符合你不斷變化的財務狀況的承諾中。

代理人的佣金驅動推薦，而非你的利益。 壽險專業人士從銷售終身壽險中賺取豐厚的佣金——遠高於銷售定期壽險的收入。這種經濟誘因常常決定了向消費者推銷哪些產品，而不一定是對你最有利的選擇。

你的投資選擇幾乎不存在。 不像個人投資帳戶，你無法控制資金的運用。保險公司會用保守的投資策略來管理投資組合。雖然這種放手不管的方式對某些人有吸引力，但這種保守通常會帶來較低的回報，較積極管理的共同基金或多元化ETF投資組合則表現較佳。

更好的前進道路：將保險與投資分開

蘇茲·奧曼的理念很簡單：「投資是投資，保險是保險。」為了你的財務利益，請將兩者分開。

為退休儲蓄： 如果有雇主提供的401(k)計劃，尤其是公司有配對出資時，請優先利用，因為那是免費的錢。如果你是自僱或公司不提供計劃，個人退休帳戶（(IRAs)）是非常好的稅務優勢選擇。傳統IRA提供提前稅扣除，提款時需繳稅；Roth IRA則不提供稅前扣除，但未來提取免稅。這兩種帳戶都允許你選擇特定的基金和股票，讓你掌控自己的投資策略。

為壽險需求： 大多數人選擇定期壽險較為明智。保費遠低於終身壽險，但提供相同的死亡保障。選擇一個符合你家庭依賴你收入的期限，然後將省下來的錢投資於稅務優惠的退休帳戶。

通過將這兩者分開，你將享有更好的回報、更低的成本，以及對你財務未來的更大掌控——這是終身壽險作為投資工具所無法提供的。