Hiểu về VWAP: Chỉ số Giá điều chỉnh theo Khối lượng

Phân tích kỹ thuật dựa vào nhiều công cụ để giúp các nhà giao dịch đưa ra quyết định sáng suốt. Trong khi các chỉ báo động lượng như Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI), StochRSI và MACD bắt lấy tốc độ biến động giá, thì các công cụ khác như Fibonacci Retracement, Parabolic SAR và Bollinger Bands lại giúp xác định các cơ hội vào và thoát lệnh tiềm năng. Tuy nhiên, một trong những chỉ số cơ bản nhưng mạnh mẽ nhất lại thường bị bỏ qua: khối lượng giao dịch. VWAP kết hợp khối lượng với hành động giá thành một chỉ báo thực tế duy nhất. Hướng dẫn này khám phá vwap là gì, cách hoạt động và cách các nhà giao dịch có thể tận dụng nó trong chiến lược giao dịch của mình.

Tại sao Khối lượng lại Quan trọng trong Giao dịch

Trước khi đi vào vwap, điều cần thiết là phải hiểu tại sao khối lượng lại quan trọng. Khối lượng phục vụ nhiều mục đích: xác nhận sức mạnh của xu hướng, tiết lộ các điểm đảo chiều tiềm năng và chỉ ra mức độ tham gia của thị trường. Một số nhà giao dịch cho rằng khối lượng là chỉ số quan trọng thứ hai sau hành động giá. VWAP kết nối hai yếu tố này bằng cách tích hợp dữ liệu khối lượng trực tiếp vào công thức trung bình giá. Phương pháp này tạo ra một công cụ xác định các mô hình chiếm ưu thế của thị trường và tiết lộ các vùng thanh khoản quan trọng — những khu vực đã diễn ra giao dịch đáng kể.

VWAP là gì?

VWAP viết tắt của giá trung bình có trọng số theo khối lượng. Khác với trung bình động đơn giản tính mỗi giá trị như nhau, VWAP tính trung bình giá của một tài sản được trọng số theo khối lượng giao dịch. Hệ thống trọng số này làm cho vwap cực kỳ hữu ích cho cả nhà phân tích lẫn nhà giao dịch muốn đánh giá giá trị thực của thị trường. Khi giá giao dịch trên vwap, điều này cho thấy thị trường đang định giá tài sản cao hơn trung bình có trọng số theo khối lượng. Ngược lại, khi giá giảm dưới vwap, có thể cho thấy sự định giá thấp hơn dựa trên hoạt động giao dịch.

Đối với các nhà đầu tư thụ động, dài hạn, vwap đóng vai trò như một chuẩn mực cho quan điểm thị trường. Nhiều người áp dụng phương pháp đơn giản: mua các tài sản giao dịch dưới đường vwap, điều này gợi ý khả năng định giá thấp. Đối với các nhà giao dịch tích cực, các điểm giao cắt giá với vwap tạo ra các tín hiệu — vượt lên trên vwap báo hiệu khả năng vào lệnh xu hướng tăng (mua dài hạn), trong khi phá vỡ dưới vwap cho thấy cơ hội xu hướng giảm (bán khống).

Giải mã tính toán VWAP

Hầu hết các nền tảng giao dịch tự động tính vwap, nhưng hiểu rõ cách tính sẽ nâng cao hiệu quả sử dụng. Công thức là: