Cá voi vừa chịu thua 3.44 triệu USD lại 'được ăn cả ngã về không' với 85 triệu USD Long ETH & BTC

Câu chuyện của một cá voi trong thị trường crypto khiến nhiều người phải suy ngẫm về tâm lý nhà đầu tư. Với chiến lược “được ăn cả ngã về không” - một tâm thế đầy rủi ro, chủ nhân của 85 triệu USD vừa đưa ra quyết định ngoạn mục sau khi chịu mất mát 3.44 triệu USD cách đây 2 ngày. Không gục ngã trước thất bại, cá voi này ngay lập tức quay trở lại thị trường với vị thế Long khổng lồ, bất chấp áp lực bán tháo mạnh đang lan tỏa.

Chiến lược mở Long hơn 85 triệu USD sau thất bại trước

Thời điểm thị trường đang chịu sức ép bán tháo trước giờ mở cửa chứng khoán Mỹ, cá voi này quyết định bắt đáy bằng một loạt lệnh Long với quy mô khổng lồ:

Vị thế ETH:

• Mở lệnh Long 15x cho 18,698 ETH
• Tổng giá trị vị thế: $54.09 triệu
• Giá trung bình vào lệnh: $2,893.31
• Giá hiện tại ETH: $2,070 (giảm ~28% so với thời điểm vào lệnh)

Vị thế BTC:

• Mở lệnh Long cho 349.37 BTC
• Tổng giá trị vị thế: $30.76 triệu
• Giá trung bình vào lệnh: $88,011.1
• Giá hiện tại BTC: $70,380 (giảm ~20% so với thời điểm vào lệnh)

Tổng cộng, cá voi này đã cam kết gần 85 triệu USD cho hai đồng coin hàng đầu, với tỷ lệ đòn bẩy cao (15x cho ETH) giữa lúc thị trường biến động dữ dội.

Mục tiêu rebound hay canh bạc tâm lý của cá voi?

Hành động này phản ánh rõ rệt tâm lý của nhà đầu tư sau khi chịu tổn thất. Thay vì chờ đợi, cá voi chọn cách tiến hành “được ăn cả ngã về không” - một chiến lược cực đoan nhằm hoặc gỡ gạc toàn bộ khoản lỗ trước, hoặc tiếp tục chìm sâu vào lỗ.

Có hai kịch bản có thể xảy ra:

Kịch bản lạc quan: Thị trường phản ứng và bắt đầu rebound, ETH và BTC lập lại mức giá cao hơn. Trong trường hợp này, các vị thế Long sẽ sinh lợi lã từ việc sử dụng đòn bẩy, và cá voi có thể gỡ gạc được phần lớn hoặc toàn bộ khoản thua lỗ.

Kịch bản bi quan: Thị trường tiếp tục rơi xuống, gây margin call trên các vị thế được đòn bẩy cao. Khi đó, cá voi sẽ phải chịu tổn thất thêm nữa, và khoản lỗ có thể vượt quá những gì được dự kiến.

Rủi ro cực cao khi sử dụng đòn bẩy trong thị trường biến động

Việc sử dụng tỷ lệ đòn bẩy cao (đặc biệt là 15x cho ETH) trong giai đoạn thị trường biến động như hiện nay là một canh bạc cực lớn. Cá voi đang dựa trên dự báo rằng thị trường sẽ nhanh chóng phục hồi, nhưng nếu xu hướng không thay đổi, tài khoản của họ sẽ gặp nguy hiểm.

Chiến lược “được ăn cả ngã về không” này không chỉ là một quyết định tài chính, mà còn là một đặc điểm của tâm lý nhà đầu tư - khi muốn bù đắp thiệt hụt nhanh chóng, họ có xu hướng chấp nhận rủi ro cao hơn bình thường. Đây là một vòng luẩn quẩn mà nhiều nhà đầu tư gặp phải khi không kiểm soát được cảm xúc.

Lưu ý: Bài viết này chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời khuyên đầu tư. Vui lòng đọc kỹ và cân nhắc toàn diện trước khi đưa ra quyết định đầu tư của riêng bạn.