Khái niệm mức cao nhất lịch sử (ATH) trong tiền điện tử

Trong bối cảnh trước halving Bitcoin và sự tăng trưởng chung của thị trường tiền điện tử, nhiều đồng coin và token đang tăng lên giá trị. Tình huống này gợi nhớ đến sự kiện của năm 2021, khi vào ngày 10 tháng 11, giá Bitcoin đạt mức kỷ lục là $69 040,10. Trong các giai đoạn tăng trưởng nhanh chóng và nỗi sợ bỏ lỡ cơ hội (FOMO), thị trường có thể lại gần với các giá trị đỉnh trước đó.

Trong lĩnh vực tài chính truyền thống (TradFi), chỉ số này được biết đến như là mức cao nhất lịch sử (ATH) và là tham số chính trong việc đánh giá tâm lý thị trường. Trong bài viết này, chúng tôi sẽ xem xét bản chất của ATH, ứng dụng của nó trong giao dịch và ảnh hưởng của nó đến sự biến động giá của các loại tiền điện tử.

Định nghĩa ATH

ATH (All-Time High) là mức giá cao nhất hoặc giá trị vốn hóa thị trường cao nhất của một tài sản trong suốt lịch sử tồn tại của nó. Thuật ngữ này áp dụng cho tất cả các loại tài sản, bao gồm cổ phiếu, hàng hóa và tiền điện tử. Trong thế giới tiền tệ kỹ thuật số, ATH có nghĩa là mức giá cao nhất đã được ghi nhận của một đồng coin hoặc token cụ thể trên thị trường.

Quan trọng để lưu ý rằng giá của tiền mã hóa liên tục dao động, do đó ATH chỉ phản ánh giá trị tối đa tại một thời điểm nhất định. Ngoài giá, một số nhà phân tích cũng theo dõi ATH của vốn hóa thị trường, được tính bằng tích của số lượng coin đang lưu hành với giá trị hiện tại của chúng. Chỉ số này có thể được cập nhật ngay cả khi không có sự tăng lên về giá của token, chẳng hạn như khi tổng cung giảm do việc đốt coin.

Nguồn gốc của chỉ số ATH

Khi phân tích bất kỳ tài sản nào, các nhà giao dịch tập trung vào hai giá trị chính: giá hiện tại và giá cao nhất trong lịch sử. Việc so sánh những dữ liệu này cho phép đánh giá động lực của tài sản và tiềm năng tăng lên của nó. ATH cũng được sử dụng để xác định các xu hướng thị trường: trong điều kiện chuyển động giá tăng mạnh, các nhà phân tích dự đoán các mức cao mới có thể xảy ra, dựa trên động lực và tâm lý thị trường.

Thuật ngữ ATH đã xuất phát từ lĩnh vực tài chính truyền thống. Trên thị trường chứng khoán, việc phá vỡ mức cao nhất lịch sử thường được coi là chỉ báo cho sự phát triển thành công của một công ty. Trong ngành công nghiệp tiền điện tử, ATH cũng có thể cho thấy sự quan tâm ngày càng tăng đối với dự án và sự thành công của nó.

ATH và ATL

Đối lập với ATH - mức thấp lịch sử (ATL), chỉ ra mức giá thấp nhất của tài sản trong suốt thời gian tồn tại của nó. Nếu ATH thường được coi là dấu hiệu của sự tăng trưởng, thì việc đạt được ATL mới có thể gây lo ngại cho các nhà giao dịch, đặc biệt là trong những thời kỳ thị trường giá xuống.

Các khía cạnh chính của ATL:

ATL không đảm bảo sự giảm giá tiếp theo. Mức thấp lịch sử không có nghĩa là giá sẽ nhất định quay trở lại mức đó.

ATL có thể mở ra cơ hội cho những giao dịch mua có lợi, đặc biệt nếu dự án thể hiện các chỉ số cơ bản mạnh mẽ.

Khi phân tích tiền điện tử, cần xem xét không chỉ động thái giá mà còn cả nền tảng công nghệ, đội ngũ phát triển, sự phát triển của dự án và triển vọng thị trường.

Phản ứng của thị trường khi đạt ATH

Khi tiền điện tử đạt ATH, thị trường trở nên biến động hơn. Một số nhà giao dịch chốt lời, trong khi những người khác bị FOMO và bắt đầu mua sắm tích cực. Trong những thời điểm như vậy, ATH thường trở thành mức kháng cự mà giá có thể bật lại.

Có hai chiến lược giao dịch chính áp dụng trong những tình huống như vậy.

Chiến lược trên thị trường đang tăng lên: giao dịch theo đột phá

Nếu giá tự tin vượt qua ATH, điều này có thể cho thấy sự tiếp tục của xu hướng tăng. Các bước chính trong giao dịch khi bứt phá:

1. Phát hiện cơ hội: phân tích biểu đồ để tìm kiếm sự tăng trưởng mạnh mẽ, gia tăng khối lượng giao dịch và bối cảnh tin tức tích cực.

2. Xác nhận sự bứt phá: điều quan trọng là đảm bảo độ bền của sự bứt phá, chẳng hạn như thông qua việc kiểm tra lại mức giá.

3. Xác định điểm vào: thông thường, việc vào lệnh diễn ra khi giá giữ trên ATH.

4. Thiết lập lệnh bảo vệ: được đặt thấp hơn một chút so với mức đã bị phá vỡ để giảm thiểu rủi ro.

5. Thực hiện lợi nhuận: có thể sử dụng trailing stop hoặc thiết lập trước mức chốt lời.

Mặc dù có tiềm năng tăng lên, việc phá vỡ ATH không phải lúc nào cũng dẫn đến việc tăng giá bền vững, vì vậy điều quan trọng là phải xem xét khả năng điều chỉnh.

Chiến lược trên thị trường giảm: giao dịch khi điều chỉnh

Sau khi đạt ATH, thị trường thường điều chỉnh. Để giao dịch trong đợt giảm, có thể áp dụng chiến thuật sau:

1. Xác định sự điều chỉnh: sự giảm giá sau ATH thường đi kèm với việc giảm khối lượng giao dịch và sự yếu đi của đà tăng.

2. Xác nhận đảo chiều: các dấu hiệu hình thành xu hướng giảm, chẳng hạn như sự phá vỡ các mức hỗ trợ hoặc tín hiệu từ các chỉ báo kỹ thuật (RSI, MACD).

3. Lựa chọn thời điểm vào: các vị thế ngắn được mở ra sau khi xác nhận sự điều chỉnh.

4. Cài đặt lệnh bảo vệ: được đặt trên ATH để giới hạn tổn thất tiềm năng.

5. Cố định lợi nhuận: áp dụng trailing stop hoặc thiết lập mức chốt lời đã xác định trước.

Hiểu biết về các khái niệm ATH và ATL cho phép các nhà giao dịch định hướng tốt hơn trong động lực thị trường và đưa ra các quyết định cân nhắc hơn. Yếu tố then chốt của thành công là khả năng kiểm soát cảm xúc và áp dụng các chiến lược giao dịch hợp lý trong điều kiện biến động cao.