Como é que os sinais do mercado de Derivados preveem os movimentos de preço do Cripto através das taxas de financiamento e dos dados de liquidação?

As taxas de financiamento indicam um forte sentimento em alta com um prémio de 0,0087% para longos

As taxas de financiamento atuais para AVAX revelam um otimismo significativo do mercado, com longos a comandar um prémio de 0,0087%. Esta estrutura de taxa de financiamento positiva indica que os negociantes estão dispostos a pagar um prémio para manter posições em alta, refletindo uma forte confiança na trajetória ascendente do AVAX. A análise do sentimento do mercado mostra que este viés em alta está alinhado com previsões de preços mais amplas para o Avalanche.

A correlação entre as taxas de financiamento e as projeções de preços pode ser observada nos seguintes dados:

| Métrica | Valor Atual | Projeção Futura (2025) | |--------|--------------|--------------------------| | Taxa de Financiamento | 0.0087% prémio longos | Continuação de viés em alta esperado | | Faixa de Preço | ~$30 (presente) | $17.7 a $91.1 | | Preço Alvo | - | $87.82 até dezembro de 2025 | | Alvo a curto prazo | - | $40.61 até Novembro de 2025 |

Esta estrutura de taxa de financiamento serve como um indicador fiável do sentimento do mercado, particularmente quando mantida ao longo do tempo. O prémio para posições longas sugere que os traders antecipam uma apreciação significativa dos preços além dos níveis atuais, especialmente com a análise técnica a apontar para potenciais rompimentos na faixa de $47-$50. Apesar da volatilidade de preços esperada no Q3 2025, a taxa de financiamento positiva persistente reforça a confiança na proposta de valor a longo prazo do AVAX e no seu potencial de crescimento dentro do ecossistema mais amplo de criptomoedas.

O interesse aberto dispara 29,7% em 24 horas enquanto o AVAX ultrapassa os $35

A rede Avalanche testemunhou um notável aumento na atividade de mercado, com o token AVAX ultrapassando o significativo limiar de preço de $35. Este momento em alta foi acompanhado por um extraordinário aumento no interesse em aberto em toda a rede, saltando 29,7% em apenas 24 horas. O total de interesse em aberto agora alcançou impressionantes 52,19 milhões de tokens AVAX, o que se traduz em aproximadamente $1,83 bilhões em valor.

Este crescimento substancial no interesse aberto sinaliza forte confiança do mercado e aumento do envolvimento dos traders com os derivados de AVAX. Ao analisar a correlação entre a ação do preço e as métricas de interesse aberto, os dados revelam insights convincentes:

| Métrica | Valor | Alteração | |--------|-------|--------| | Preço atual do AVAX | $35.50 | +17% (24h) | | Total de Interesse Aberto | 52.19M AVAX | +29.7% (24h) | | Valor USD do Interesse em Aberto | $1.83B | - | | Desempenho de Preços Semanal | - | +14% |

A subida simultânea tanto do preço quanto do interesse aberto indica tipicamente um sentimento genuíno em alta em vez de uma flutuação de preço de curto prazo. Esta tendência é ainda apoiada por outros desenvolvimentos positivos dentro do ecossistema Avalanche, incluindo um crescimento recorde no valor total bloqueado (TVL) e uma iniciativa significativa de tesouraria de $550 milhões que atraiu um interesse institucional substancial. Analistas de mercado apontam para estes fundamentos como evidência de que o AVAX poderia manter esta trajetória ascendente, com alguns especialistas projetando um potencial crescimento adicional em direção a metas de preço mais altas nos próximos meses.

O volume de negociação de derivados diminui 24,02%, sugerindo uma redução na especulação

O mercado de derivados AVAX apresentou uma contração significativa em 2025, com o volume de negociação a diminuir 24,02% em comparação com períodos anteriores. Este declínio substancial representa uma mudança acentuada no sentimento do mercado e indica uma atividade especulativa reduzida em torno do ecossistema Avalanche. A queda alinha-se com os desafios mais amplos do mercado de AVAX, como evidenciado pelas perdas semanais prolongadas do token, que atingiram 18% no final de setembro de 2025, com os preços a flutuar em torno de 27,72 $.

Os dados de mercado revelam correlações interessantes entre a atividade de derivados e o desempenho dos preços:

| Métrica | Mudança | Impacto | |--------|--------|--------| | Volume de Derivativos | -24,02% | Especulação reduzida | | Volume de Negociação | -19,54% | Interesse de mercado diminuído | | Interesse Aberto em Futuros | -12% | Exposição alavancada mais baixa | | Desempenho de Preços Semanal | -18% | Sentimento em baixa |

Este retrocesso nos derivados ocorre em meio a quedas mais amplas no mercado de criptomoedas, sugerindo que traders institucionais e especuladores estão adotando posições mais cautelosas. A queda no interesse aberto destaca-se particularmente, pois indica o desdobramento de posições alavancadas em grandes bolsas. Apesar destes indicadores negativos, as projeções de analistas da Changelly ainda mantêm metas de preços entre $23.49 e $35.44 para AVAX ao longo de 2025, sugerindo que o mercado pode encontrar um equilíbrio após este período de especulação reduzida. A diminuição concomitante da atividade em derivados e da ação do preço demonstra como os mercados de derivados frequentemente servem como indicadores líderes do sentimento dos investidores nos mercados de criptomoedas.

O TVL aumenta 40% em relação ao trimestre anterior, atingindo $1.5 bilhões

O ecossistema da Avalanche demonstrou um crescimento notável em 2025, com o Total Value Locked (TVL) a aumentar 40% em relação ao trimestre anterior, alcançando $1,5 bilhões. Esta expansão significativa no TVL pode ser atribuída à implementação bem-sucedida da atualização Octane, que revitalizou as atividades DeFi em toda a rede. O aumento substancial em relação aos $1,1 bilhões do trimestre anterior sinaliza uma renovada confiança dos investidores na infraestrutura blockchain da Avalanche e nas suas capacidades DeFi em expansão.

| Trimestre | Valor TVL | Mudança | |---------|-----------|--------| | Q1 2025 | 1,1 mil milhões de dólares | Base | | Q2 2025 | $1.5 billion | +40% |

Este crescimento dramático segue uma tendência observada desde meados de 2024, quando o TVL da Avalanche era de apenas $200 milhões. A plataforma experimentou um aumento de mais de 650% no valor bloqueado em um ano, demonstrando um impulso excepcional. Analistas de mercado apontam para uma maior eficiência nas transações após o Octane como um dos principais motores deste aumento. Além disso, a correlação entre o crescimento do TVL e a ação do preço do AVAX tornou-se cada vez mais evidente, apesar de o token ter registrado uma ligeira queda de 4,2% em relação ao trimestre anterior ( de $18,77 para $17,99) durante o mesmo período. A divergência entre o crescimento do TVL e o movimento de preços sugere que os investidores institucionais estão focando no valor fundamental da infraestrutura em vez da negociação especulativa, potencialmente estabelecendo uma base para uma apreciação de preços mais sustentável nos trimestres subsequentes.