Dos acciones líderes en IA posicionadas para fuertes retornos en 2026

La revolución de la inteligencia artificial no es solo un fenómeno temporal del mercado; representa un cambio fundamental en la forma en que las empresas operan y compiten. Para los inversores que buscan exposición a esta transformación a través de acciones de IA, dos empresas de megacapitalización ofrecen oportunidades convincentes que van mucho más allá de este año.

Históricamente, identificar tendencias que persisten durante años, en lugar de perseguir sorpresas en las ganancias trimestrales, ha sido la marca del éxito en la construcción de riqueza. El sector de IA ejemplifica este principio. Con billones de dólares en capitalización de mercado, empresas como Nvidia y Alphabet aún muestran un potencial de crecimiento significativo en relación con los índices de referencia del mercado en general. Sus barreras competitivas, mercados direccionables en expansión y pipelines de crecimiento diversificados sugieren que su rendimiento reciente puede ser solo el comienzo de una narrativa a largo plazo.

Nvidia mantiene su posición dominante en infraestructura de IA

Al hablar de acciones de IA con potencial de crecimiento serio, Nvidia rara vez queda fuera de la conversación. La demostración del tercer trimestre del fabricante de chips fue clara: los ingresos aceleraron un 62% interanual, mientras que el ingreso neto saltó un 65%, mostrando la capacidad de la compañía para ampliar márgenes incluso mientras captura cuota de mercado.

El motor fundamental sigue siendo el mismo. Las unidades de procesamiento gráfico (GPUs) de Nvidia y su ecosistema de software propietario han creado una barrera tecnológica que los competidores han tenido dificultades en replicar. Las principales empresas tecnológicas continúan destinando capital sustancial para infraestructura de IA, con planes de aumentar el gasto en 2026 en comparación con 2025. Esta demanda sostenida se traduce directamente en expansión de ingresos y apalancamiento operativo.

Lo que distingue a Nvidia de las típicas empresas cíclicas de semiconductores es su perfil de rentabilidad excepcional. Operando con márgenes de beneficio neto superiores al 55%, Nvidia retiene un porcentaje sustancial de cada dólar de ingreso, una métrica que subraya su poder de fijación de precios y eficiencia operativa. Este perfil de margen proporciona flexibilidad para invertir en tecnologías futuras, mientras recompensa a los accionistas con retornos de capital.

Aunque la compañía ha registrado una ganancia del 1,200% en los últimos cinco años, la innovación continua en productos, la concentración creciente de clientes entre grandes firmas tecnológicas y la demanda estructural de cómputo para IA sugieren que aún queda un camino significativo por recorrer.

Alphabet aprovecha múltiples vectores de IA para el crecimiento

La oportunidad de Alphabet en la economía de IA va mucho más allá de su negocio insignia de búsqueda, aunque ese segmento en sí se beneficia de manera significativa de la relevancia mejorada por IA y la optimización en la colocación de anuncios.

La compañía ahora opera en varios vectores de crecimiento impulsados por IA. Google Gemini, el modelo de lenguaje grande de la empresa con economía de suscripción, ha atraído a 650 millones de usuarios activos mensuales. Aunque actualmente no genera ingresos relevantes, esta base de usuarios ofrece opciones a medida que evolucionan los modelos de monetización.

Waymo, la subsidiaria de vehículos autónomos, ejemplifica la disposición de Alphabet a invertir en tecnologías revolucionarias con potencial transformador. Aunque actualmente genera ingresos mínimos, la valoración de Waymo en 100 mil millones de dólares refleja la evaluación de Wall Street sobre las implicaciones comerciales de la tecnología de conducción autónoma. A medida que la compañía amplía sus operaciones en más áreas metropolitanas, la logística de transporte podría convertirse en un contribuyente de ingresos importante para los resultados consolidados de Alphabet.

Sin embargo, la iniciativa de crecimiento más inmediata y de mayor impacto es Google Cloud. Esta división generó 15.200 millones de dólares en ingresos en el tercer trimestre de 2025, lo que representa un crecimiento del 34% interanual. Google Cloud actúa como la infraestructura para sitios web y aplicaciones de IA, una función crítica a medida que las empresas requieren plataformas seguras y escalables para procesar, almacenar y analizar vastos conjuntos de datos. Las herramientas integradas de análisis y inteligencia empresarial del plataforma aumentan aún más su propuesta de valor.

A medida que Google Cloud gana mayor participación en los mercados de infraestructura en la nube y servicios de IA, el crecimiento de los ingresos consolidados de Alphabet debería acelerarse en consecuencia. La acción de la compañía, que ha subido más del 60% en los últimos doce meses, refleja el reconocimiento de los inversores a estas oportunidades. Sin embargo, los inversores deben evaluar si esto representa una compensación justa por las perspectivas de crecimiento futuras.

Evaluando acciones de IA para tu cartera

Ambas compañías ejemplifican cómo las acciones de IA con ventajas competitivas duraderas, mercados en expansión y horizontes de crecimiento prolongados merecen consideración para carteras a largo plazo. Construir una riqueza significativa generalmente requiere paciencia y disposición para mantener durante los ciclos del mercado, una disciplina especialmente valiosa al invertir en tecnologías transformadoras.

El precedente histórico merece atención. La inclusión de Netflix en recomendaciones de analistas profesionales en diciembre de 2004 habría generado aproximadamente 450,000 dólares a partir de una inversión inicial de 1,000 dólares. La inclusión de Nvidia en 2005 habría producido cerca de 1.1 millones de dólares con la misma inversión. Aunque el rendimiento pasado no garantiza resultados futuros, estos ejemplos ilustran cómo identificar tendencias de crecimiento secular temprano puede acumular una riqueza sustancial a largo plazo.

Ninguna de las dos empresas ofrece el potencial explosivo a corto plazo que caracterizan a las startups en etapas tempranas. Lo que ofrecen en cambio es exposición a temas de crecimiento estructural con operadores financieramente sanos y con ventajas competitivas genuinas. Para los inversores con horizontes de varios años y tolerancia a la volatilidad, una consideración cuidadosa de acciones de calidad en infraestructura y servicios tecnológicos en IA merece atención dentro de una asignación diversificada.