Citigroup(C.US) revela su formulario 13F del cuarto trimestre: Nvidia(NVDA.US) es la mayor participación, mientras que la participación en Bank of America(BAC.US) se redujo significativamente

Según lo divulgado por la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC), Citigroup (C.US) presentó su informe de posiciones del cuarto trimestre hasta el 31 de diciembre de 2025 (13F).

De acuerdo con los datos más recientes, la cartera de Citigroup en el cuarto trimestre sigue centrada principalmente en acciones estadounidenses y ETFs, complementada con una cierta escala en opciones y instrumentos de deuda para ajustar la asignación. Entre ellas, Nvidia (NVDA.US) es su mayor posición, representando el 3.04% de la cartera; el ETF SPDR S&P 500 (SPY.US) ocupa el segundo lugar con un 2.56%; y Microsoft (MSFT.US) el tercero con un 2.53%. Además, las opciones de venta en iShares Russell 2000 ETF (IWM.US) y en Tesla (TSLA.US) también entraron en las cinco principales posiciones, con un 2.05% y un 2.02% respectivamente.

En cuanto a nuevas posiciones, Citigroup añadió en el cuarto trimestre varias inversiones en instrumentos de deuda y valores convertibles. Entre los nuevos activos se incluyen deuda o valores preferentes de empresas como Xinyuan Energy (EVRG.US), Snowflake (SNOW.US), Nutanix (NTNX.US), Align Technology (ALGN.US), Mara Holdings (MARA.US), IonQ Inc (IONQ.US), entre otros. La escala de cada incorporación generalmente oscila entre 5 y 13 millones de unidades, con una participación relativamente limitada en la cartera total.

Cabe destacar que, en el cuarto trimestre, Citigroup también abrió una nueva posición en la compañía energética Total (TTE.US), con aproximadamente 6.86 millones de acciones, valoradas en unos 448 millones de dólares, representando aproximadamente el 0.20% de la cartera.

Al mismo tiempo, Citigroup liquidó completamente algunas acciones de pequeña capitalización y con baja liquidez. Las posiciones eliminadas se concentraron en sectores como salud, consumo discrecional, finanzas e industrial, incluyendo acciones como MHUAF.US, Revelation Biosciences (REVB.US), Kequani Technologies (KEQU.US), Broadway Financial (BYFC.US), Southwest Capital (CSWC.US), Reading International-A (RDI.US), Rain Enhancement Technologies (RAIN.US), entre otras, que en este trimestre quedaron en cero.

En cuanto a aumentos, Citigroup incrementó significativamente sus posiciones en algunos ETFs y instrumentos de deuda en el cuarto trimestre. El ETF de bienes de consumo básico (XLP.US) fue el que más aumentó, con aproximadamente 17.63 millones de acciones adicionales, elevando su participación del 0.18% al 0.78%.

Asimismo, Citigroup también aumentó considerablemente su exposición en varias obligaciones y valores preferentes, incluyendo activos como AKAM (AKAM.US), JD.com (JD.US), CMS Energy (CMS.US), JetBlue Airways (JBLU.US), GPN (GPN.US), Southwest Airlines (LUV.US), Lantheus (LNTH.US) y TripAdvisor (TRIP.US), con incrementos que oscilan entre 7 y 12 millones de unidades, aunque en conjunto su participación sigue siendo relativamente pequeña en la cartera.

En cuanto a acciones individuales, Stellantis (STLA.US) también recibió cierta ampliación, con aproximadamente 7.41 millones de acciones adicionales, elevando su participación del 0.07% al 0.11%.

En operaciones de reducción, Citigroup en el cuarto trimestre redujo notablemente varias acciones financieras, índices y opciones. Los datos muestran que vendió en gran medida acciones de Bank of America (BAC.US), con una disminución de aproximadamente 29.29 millones de acciones, una caída del 54.86%, reduciendo su peso en la cartera del 1.23% al 0.59%.

En cuanto a opciones, Citigroup también ajustó sus posiciones en varias coberturas. La opción de venta en iShares iBoxx High Yield Corporate Bond ETF (HYG.US) se redujo en aproximadamente 21.87 millones de unidades, con una caída del 42.31%; y la opción de venta en iShares Russell 2000 ETF (IWM.US) también se redujo en unos 5.17 millones, pasando del 2.59% al 2.05%. Además, la reducción en las opciones de venta del ETF del sector industrial (XLI.US) fue especialmente significativa, con una disminución superior al 90% en las posiciones.

Citigroup también redujo sus participaciones en Grab Holdings (GRAB.US), ETF regional de bancos KRE.US y NIO (NIO.US), con caídas en las posiciones que oscilan entre el 70% y el 90%. Además, varias obligaciones y valores preferentes de menor escala también fueron reducidas en este trimestre.