1 Acción de crecimiento cae un 32% para comprar a manos llenas en febrero, según Wall Street

Datadog (DDOG 0.90%) desarrolló una plataforma líder en la industria para la observabilidad en la nube, que alerta a las empresas sobre problemas técnicos en su infraestructura digital y canales de venta antes de que los clientes se vean afectados negativamente.

Datadog ahora está utilizando su experiencia en este campo para ayudar a las empresas a desplegar software de inteligencia artificial (IA) de la manera más efectiva posible. Los productos que ha lanzado en este espacio hasta ahora están atrayendo una demanda significativa, y tiene aún más en desarrollo. De hecho, la compañía acaba de reportar sus resultados operativos del año completo 2025, y su crecimiento de ingresos se aceleró, en parte gracias a sus productos de IA.

Las acciones de Datadog cotizan casi un 37% por debajo de su máximo histórico de noviembre de 2025, pero Wall Street piensa que esto podría ser una oportunidad. La mayoría de los analistas rastreados por The Wall Street Journal le han dado una calificación de compra, y su precio objetivo consensuado apunta a retornos potenciales significativos. Aquí está la razón por la cual su optimismo podría estar justificado.

Fuente de la imagen: Getty Images.

Los productos de IA de Datadog están viendo una demanda significativa

A mediados de 2024, Datadog lanzó un producto llamado LLM Observability, que ayuda a los desarrolladores a rastrear costos, detectar problemas técnicos y monitorear la calidad de los resultados de sus grandes modelos de lenguaje (LLMs). Estos modelos son la base del software de IA orientado al cliente, por lo que es fundamental que mantengan el más alto estándar de calidad.

Pero no todas las empresas tienen los recursos financieros o técnicos para construir un LLM desde cero, por lo que algunas adoptan modelos de desarrolladores externos como OpenAI como una solución rápida. Datadog cuida de estos clientes con un producto llamado OpenAI Monitoring, que permite a las empresas seguir su uso, costos, tiempos de respuesta y tasas de error.

Pero Datadog no se detiene allí. Está preparando el lanzamiento de una serie de nuevas herramientas de observabilidad para rastrear el uso y rendimiento de agentes de IA y asistentes de codificación, que podrían ser extremadamente populares a medida que más empresas y desarrolladores confían en estas tecnologías para mejorar su productividad.

Datadog afirmó que 5,500 de sus 32,700 clientes estaban usando al menos uno de sus productos de IA a finales de 2025, lo que representó un aumento del 57% respecto al mismo período del año anterior. La compañía también dijo que su servidor Model Context Protocol (MCP), que actúa como puente entre los datos de observabilidad de Datadog y los modelos y software de IA de los clientes, experimentó un aumento asombroso de 11 veces en solicitudes en comparación con el tercer trimestre, solo tres meses antes. En términos simples, el uso de las integraciones de IA de Datadog está explotando.

Expandir

NASDAQ: DDOG

Datadog

Cambio de hoy

(-0.90%) $-1.15

Precio actual

$126.18

Datos clave

Capitalización de mercado

$44 mil millones

Rango del día

$121.77 - $133.22

Rango de 52 semanas

$81.63 - $201.69

Volumen

2.9K

Promedio de volumen

5.2M

Margen bruto

79.93%

El crecimiento de ingresos se aceleró en 2025

Datadog generó $3.43 mil millones en ingresos totales durante 2025, lo que representó un aumento del 28% respecto al año anterior. Esto marcó una aceleración respecto al crecimiento del 26% que la compañía logró en 2024, y gran parte de este impulso se atribuye a los clientes de IA.

Durante el cuarto trimestre, por ejemplo, los ingresos de Datadog crecieron un 29% en general, pero solo un 23% si se excluyen los clientes nativos de IA (empresas como OpenAI y Anthropic). Eso significa que este pequeño grupo de solo 650 clientes representó seis puntos porcentuales del crecimiento total de ingresos de Datadog en ese período — y esto no incluye a los miles de otros clientes que también usan las diversas herramientas de IA de la compañía.

Datadog también tuvo otro año fuerte en beneficios, con $363.4 millones en ingreso neto según principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP). Esto fue solo un aumento marginal respecto a 2024, principalmente porque la compañía invirtió agresivamente en áreas como investigación y desarrollo durante todo el año para ampliar su portafolio de productos de IA.

Wall Street es optimista con las acciones de Datadog

The Wall Street Journal rastrea a 48 analistas que cubren las acciones de Datadog, y 36 de ellos le han dado una calificación de compra. Otros ocho están en la categoría de sobrepeso (optimistas), mientras que tres recomiendan mantener, y solo uno recomienda vender.

Los analistas tienen un precio objetivo promedio de acción de $185.92, lo que implica que las acciones de Datadog podrían subir un 47% en los próximos 12 a 18 meses. Sin embargo, el objetivo más alto del mercado, de $260, sugiere que las acciones podrían más que duplicarse en ese período.

Creo que esos objetivos son alcanzables si el crecimiento de ingresos de Datadog continúa acelerándose, especialmente porque sus acciones cotizan a una relación precio-ventas (P/S) de 13.7, que está cerca de la valoración más baja desde que salió a bolsa en 2019.

Datos de YCharts.

El año pasado, Datadog valoró su mercado direccionable en el segmento de observabilidad en $52 mil millones, y espera que esa cifra crezca un 9% anual hasta 2029. Basándose en los ingresos actuales de la compañía, apenas ha arañado la superficie de esa oportunidad. Pero recuerda, Datadog pronto lanzará productos completamente nuevos en este espacio para agentes de IA y asistentes de codificación, lo que podría ampliar aún más el tamaño de su oportunidad en observabilidad de lo que se esperaba.

Por eso, creo que los analistas de Wall Street tienen razón al ser optimistas con las acciones de Datadog, especialmente en su precio actual.