Desperté en la madrugada por un mensaje, en la pantalla aparecieron las señales de socorro de Shenzhen, ¡el tono estaba a punto de explotar!

"Mi cuenta de 12,000, hice una posición corta de 3x con todo, ¿y resulta que subió 4 puntos? Todo mi dinero se evaporó, ¿qué demonios es esta operación...?"

Al abrir su historial de transacciones, me quedé sorprendido. Puso 12,000 dólares en riesgo, ¿línea de stop-loss? No existe. Este tipo de estrategia es como correr desnudo sobre una cuerda floja, ¿cómo no va a caer?

Muchos amigos que recién entran al mercado piensan que "tener toda la posición tiene una fuerte capacidad de resistencia a la volatilidad"—¡despierten! Tener toda la posición es como conducir sin frenar; si las condiciones de la carretera cambian un poco, te puedes volcar directamente en la cuneta, incluso más rápido que si se liquidara posición por posición.

**La quiebra no es culpa del apalancamiento.**

La verdadera raíz del problema es tener una posición demasiado llena. Por ejemplo: si tienes un capital de diez mil dólares y usas ocho mil para abrir un apalancamiento de 3x, si el mercado se mueve en contra un 3.5%, se acabó el juego. Pero si solo usas mil dólares para abrir 3x, aunque el mercado tenga una sacudida del 25%, tu capital seguirá allí de manera segura. Linlin apostó todo su patrimonio, y con un apalancamiento de 3x, ese pequeño aumento no puede soportarlo.

Sin embargo, dicho esto, no hay que demonizar el uso de todo el capital. Después de medio año de experiencia y reflexión, he resumido tres reglas de hierro: la cuenta no solo no ha colapsado, sino que ha ido en aumento. Más tarde, le compartí este conjunto de ideas a Linlin:

**Primera cláusula: se puede perder hasta el 8% del capital en una sola operación.**
Por ejemplo, si tienes 12,000 dólares, puedes invertir un máximo de 960 dólares a la vez. Incluso si se activa un stop loss, solo te hará daño superficial, no te romperá los huesos.

**Artículo 2: Pérdida máxima por operación del 1.5%.**
Si tomamos 960 dólares y usamos un apalancamiento de 3x, establecemos un nivel de stop-loss del 1% por adelantado, lo que significa que la pérdida máxima sería de 28.8 dólares, lo que representa solo el 0.24% del capital total, completamente dentro del rango de control.

**Artículo 3: ¿Mercado en consolidación? Quédate tranquilo y no te muevas.**
Cuando el mercado no tiene dirección, ni se te ocurra tocar esto con toda tu posición. Espera a que la semana dé una señal clara antes de actuar, no dejes que los movimientos a corto plazo te engañen para aumentar tu posición.

Antes había un estudiante llamado Xiao Zhen, que cada mes podía vaciar su cuenta una vez. Después de seguir estas tres reglas durante dos meses, la cuenta de seis mil dólares lentamente se incrementó a siete mil ochocientos.

Luego me dijo una frase que me impresionó bastante:
"Antes siempre pensaba que invertir todo era arriesgarse a lo grande, ahora entiendo que mantener el capital es la clave para ganar dinero."

En el comercio, ¿dónde hay tantas "liquidaciones inesperadas"?

No es más que no haber mantenido las reglas. No es que no se pueda jugar con todo el capital, la clave es tratarlo como una herramienta, no como una mesa de apuestas. Siguiendo los principios, si el riesgo está controlado, es cuando se puede dormir tranquilo ganando dinero.

Ya he tenido suficiente de los días en los que iba a ciegas. Ahora esta lámpara está en mis manos, brillando.

¿Vas a seguir o no?