¿Qué viene después de las monedas de privacidad? Cómo reconocer el próximo sector ganador de Cripto

Fuente: CryptoNewsNet Título Original: ¿Qué viene después de las monedas de privacidad? Cómo reconocer el próximo sector ganador de las criptomonedas Enlace original: Las monedas de privacidad han tomado el centro del escenario en el sector criptográfico a finales de 2025. Activos líderes como Zcash (ZEC) han logrado superar al mercado, resistiendo grandes caídas incluso cuando la mayoría de las criptomonedas continúan perdiendo valor.

Se consultó a expertos para entender por qué las monedas de privacidad están en auge ahora y si es posible identificar la próxima gran oportunidad cripto antes de que se vuelva convencional.

Las monedas de privacidad mantienen el liderazgo como el sector de mejor rendimiento del mercado

Las criptomonedas centradas en la privacidad han surgido como el sector de mejor rendimiento en el mercado. Esto sigue siendo cierto hoy en día, incluso cuando el mercado en general extiende su caída de dos meses.

Las monedas de privacidad han aumentado un 276.4% en lo que va del año, convirtiéndolas en el sector más fuerte y uno de los únicos dos sectores que muestran retornos positivos este año.

En contraste, Bitcoin (BTC) y Ethereum (ETH) han tenido un desempeño negativo debido a sus recientes caídas. Notablemente, desde principios de octubre, el valor de ZEC ha apreciado más del 700%. DASH también ha experimentado un aumento de casi el 200%, lo que indica un fuerte impulso.

¿Qué está impulsando el rally de las monedas de privacidad en 2025?

Según los analistas de criptomonedas, el auge está estrechamente relacionado con un aumento agudo en la vigilancia global y los controles de capital. Ejemplos incluyen a los reguladores de todo el mundo otorgando a los organismos de control financiero mayores poderes para congelar cuentas de criptomonedas y endureciendo la supervisión de los activos digitales.

Los analistas explican que Bitcoin y Ethereum ya no encarnan los ideales originales de “cypherpunk” de privacidad y resistencia a la censura. En cambio, se han vuelto altamente rastreables y son incluso más fáciles de monitorear que el efectivo, lo que ha generado un renovado interés en las criptomonedas que ofrecen protecciones de privacidad más sólidas.

“Hay un elemento ideológico que proviene de los primeros adoptantes, que están perdiendo la fe en la narrativa de Bitcoin debido a la abrumadora participación de las instituciones. Los defensores de la privacidad que ya no ven a Bitcoin como una solución. Y luego están los inversores que buscan surfear la ola del momento: por ejemplo, Zcash ha subido más del 1,500% en el último año. Es natural que la gente quiera un pedazo de eso,” comentó un analista.

Otros expertos comparten opiniones similares. A medida que mejora la claridad regulatoria y se acelera la adopción institucional, los usuarios se sienten cada vez más incómodos con la vigilancia impulsada por IA y la transparencia generalizada de la actividad en cadena.

“Lo que estamos viendo es la maduración de la industria: reglas más claras traen a más usuarios convencionales, y esos usuarios esperan cada vez más privacidad financiera, soberanía y herramientas seguras como características básicas, no como opciones marginales,” según observadores de la industria.

La explosión en las monedas de privacidad también se atribuye a una combinación de rotación de narrativas y vientos macroeconómicos favorables. Después de años marcados por la institucionalización de Bitcoin y Ethereum, así como por ciclos de altcoins impulsados por memes, el capital ahora fluye hacia activos percibidos como “crypto por diseño,” con la descentralización y la privacidad controlada por el usuario en su núcleo.

La participación institucional en las criptomonedas continúa en aumento. Así, muchos traders minoristas y usuarios nativos de criptomonedas están buscando proyectos que restauren un sentido de autonomía y privacidad.

“El hilo ideológico de la privacidad y la soberanía proporciona una narrativa fuerte y ayuda a los usuarios comprometidos. El hilo económico de los retornos a corto, medio y largo plazo atrae tanto a comerciantes como a asignadores. Para que un ciclo se mantenga, el mercado necesita superponerse, asegurando una narrativa que atraiga a los creyentes y métricas/flujos que atraigan capital. Lo que está sucediendo ahora es que la ideología enciende la llama y la economía alimenta el fuego,” explicaron los líderes de la industria.

El renovado interés refleja un cambio más amplio en el mercado donde los usuarios están reconociendo cada vez más la privacidad como un requisito fundamental para el uso en el mundo real en lugar de una característica de nicho. El impulso actual va más allá de los rallies aislados de tokens y señala una reevaluación más profunda de cómo debería funcionar la privacidad en toda la pila de criptomonedas.

“Las primeras monedas de privacidad fueron innovadoras, pero también estaban aisladas. Demostraron que era posible una criptografía poderosa, pero vivieron fuera de los entornos donde realmente ocurre la mayor parte de la actividad económica”, señalaron los analistas.

Lo que diferencia la configuración de hoy es que la privacidad ahora se está integrando directamente en los entornos blockchain existentes. Los desarrolladores ya no buscan cadenas de privacidad independientes. En cambio, están buscando soluciones de privacidad que se conecten a ecosistemas existentes donde ya operan la liquidez, los usuarios y las aplicaciones.

“Por eso este momento importa. La acción del precio es solo la señal superficial de un cambio mucho más profundo: la privacidad se está convirtiendo en una expectativa, no en una excepción,” según ejecutivos de criptomonedas.

¿Se está convirtiendo la utilidad en la próxima tendencia de nivel meme de las criptomonedas?

El aumento en los activos enfocados en la privacidad también ha revivido otra pregunta: ¿es esto solo otro ciclo de bombeo a corto plazo, similar a las pasadas oleadas de monedas meme, o refleja un cambio genuino hacia narrativas impulsadas por la utilidad? Los analistas sugieren que la respuesta puede estar en algún lugar intermedio.

Los rallies de monedas meme tienden a ser rápidos, altamente especulativos y efímeros, a menudo se apagan rápidamente. Una vez que ese impulso se desvanece, el mercado típicamente rota hacia narrativas con un valor más duradero, incluyendo áreas como pagos, privacidad, capas de transacción del mundo real, infraestructura DeFi y más.

Los tokens de privacidad están atrayendo un renovado interés porque ofrecen clara autonomía, protección contra la censura y la capacidad de realizar transacciones sin exposición o el riesgo de congelaciones unilaterales.

“Si los usuarios y los allocadores concluyen que estas características representan una utilidad duradera en lugar de una moda pasajera, los flujos de capital hacia el sector pueden persistir mucho más allá de una rotación temporal de narrativas,” afirmaron los expertos.

Sin embargo, las monedas meme generalmente prosperan durante períodos de euforia del mercado, mientras que los tokens impulsados por la utilidad tienden a tener un mejor rendimiento cuando los inversores son más cautelosos o buscan reposicionar ganancias.

“Pero la advertencia aquí es que no estamos viendo una rotación amplia hacia los tokens de utilidad. Hay sectores que están sobresaliendo, pero la mayoría de los altcoins todavía están bajo rendimiento en comparación con Bitcoin. Aún no hemos visto nada parecido a la temporada tradicional de altcoins, y hasta que lo hagamos, el aumento de los tokens de utilidad es más una excepción que una regla,” revelaron los analistas.

Cómo identificar la próxima gran narrativa cripto

A medida que surgen nuevas narrativas más rápido que nunca, identificar una tendencia de ruptura temprana se ha convertido en uno de los mayores desafíos y oportunidades para los inversores en criptomonedas.

“Se trata tanto de suerte como de diligencia. Puedes observar las ineficiencias en el mercado, o la migración de desarrolladores a nuevas cadenas o proyectos. Puedes observar dónde está la demanda. Pero, en última instancia, las narrativas cripto a menudo son tanto sobre especulación como sobre fundamentos, y eso puede ser difícil de predecir. A menudo, simplemente se trata de estar en el lugar correcto en el momento correcto,” explicaron los analistas.

No obstante, las tendencias de inversión institucional sirven como un buen punto de partida para evaluar cualquier sector.

“Si tuviera que elegir una narrativa para este ciclo, sería la de los RWAs. El capital institucional está fluyendo hacia la tokenización de RWAs – no olvides que este sector también incluye las stablecoins – y estamos viendo colaboraciones entre proyectos de RWA e instituciones. Los flujos de capital institucional son un indicador clave a seguir en este ciclo, porque se basan en una necesidad a largo plazo en lugar de en el hype,” sugirieron los expertos.

Un enfoque más estructurado enmarca el proceso como “reconocimiento de patrones con triangulación de señales.” Las señales clave incluyen la demanda real de los usuarios, la actividad en cadena, el uso de características del protocolo y la expansión del acceso al mercado.

“Para la privacidad, busque la adopción de transacciones blindadas, la accesibilidad de los intercambios, las integraciones de billeteras y los titulares regulatorios. Para DePIN, observe las tasas de implementación de dispositivos, las asociaciones con actores de infraestructura, las fuentes de datos del mundo real y los ingresos por dispositivo. En cuanto a la IA y los modelos en cadena, las integraciones de desarrolladores, la demanda de API y la captura del valor del token juegan un papel significativo. Para DeFi / RWA, TVL, sostenibilidad de rendimiento, calidad de contrapartes y estructuras de custodia tienen el potencial de impulsar el próximo ciclo. La conclusión es que, en todos los sectores, los inversores deben observar la durabilidad de la tokenómica, la historia de seguridad y verificar el uso real,” elaboraron los observadores de la industria.

El sentimiento regulatorio juega un papel crucial también. Las nuevas narrativas ganan tracción con mucha más facilidad cuando el entorno es favorable. Los flujos de capital, ya sea de comerciantes minoristas, ballenas o allocadores institucionales, también podrían ser una señal.

“Si estos rasgos se están moviendo juntos, probablemente estamos ante un meta naciente”, enfatizaron los expertos.

Identificar los metas emergentes comienza con el seguimiento de indicadores tempranos, como la actividad de los desarrolladores, nuevas listas de intercambio y el impulso social en plataformas como las redes sociales. Los tokens de baja capitalización con fundamentos sólidos a menudo proporcionan las primeras señales de formación de narrativas.

Los inversores que combinan señales de comportamiento con análisis fundamental obtienen la visión más clara de dónde se está generando tracción antes de que se vuelva visible para el mercado en general.

“Las señales más fuertes hoy son los flujos institucionales, la expansión de la capitalización de mercado a nivel sectorial y la convergencia temprana de categorías como RWA, DePIN, AI y DeFi. Estos verticales están ofreciendo una utilidad tangible — desde infraestructura del mundo real hasta automatización financiera habilitada por AI — lo que los posiciona como candidatos creíbles para liderar el próximo ciclo. Para las monedas de privacidad específicamente, el avance vendrá de la integración de herramientas de conocimiento cero y privacidad directamente en billeteras cotidianas y productos DeFi, haciendo que la privacidad sea sin esfuerzo en lugar de opcional,” según líderes de la industria.

Aunque estos indicadores no garantizan el éxito, ofrecen un marco útil para detectar el impulso temprano. Cuando la demanda de los usuarios, la actividad de los desarrolladores, la regulación y los flujos de capital comienzan a alinearse, puede estar formándose una nueva narrativa, mucho antes de que se convierta en algo generalizado.