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今天不再提醒

英伟达这次财报?两个字概括——炸裂。全球顶配水平不是吹的,直接给市场打了一针强心剂。短期内AI泡沫的恐慌?不存在的。整个风险市场情绪都被带起来了,实实在在的利好。



不过话说回来,有几个坑藏得挺深,现在风平浪静不代表能一直太平,未来3-6个季度得盯紧了:

1. 应收账款涨得有点猛。短期赚钱没毛病,但现金流这块儿说不准会出幺蛾子;

2. 库存积压严重,摆明了是在赌全球铺货能顺利。问题来了——特朗普的关税大棒还举着呢,能不能卖出去全看政策怎么变;

3. 毛利率虽然还在高位,但对比去年确实掉了点。可能是新品前期成本拉高,也可能让市场开始担心长期盈利能力;

4. 云服务客户太集中,欧洲、韩国、英国那些国家级AI项目占大头。万一这些大客户调整政策,云业务直接遭重;

5. AI训练和研发烧钱越来越狠。短期没啥问题,但要是哪天AI热度退潮了、技术没突破,这么大投入能不能回血就两说了(当然这是后话)。

BTC、ETH、ZEC这些加密货币短期可能跟着科技股情绪走,但别忘了宏观风险还在那儿摆着。
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YieldChaservip
· 4小时前
现金流才是真王者,应收账款这块儿迟早得还账
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Tokenomics911vip
· 7小时前
关键是特朗普关税这一刀,真的能砍下来英伟达的库存吗?
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BearEatsAllvip
· 7小时前
炸裂归炸裂,应收账款这块儿真的得警惕啊,现金为王这话不是白说的。 --- 库存压力这么大还敢赌,关税一砸下来就完蛋,这胆子是真大。 --- 毛利率掉了,说明竞争没那么好打了,别被短期数据迷了眼。 --- 就怕云服务这一块突然崩,客户太集中本来就是个雷。 --- 烧钱烧得这么狠,万一AI热度下来技术又没突破,那就尴尬了。 --- BTC跟着科技股飙,但风险还摆在那儿呢,别高兴太早。 --- 看起来很爽,但暗坑真不少,我就看好戏。 --- 现金流要出问题,再好的财报也白搭,这次我要观望观望。 --- 关税政策一变库存全废,这赌注下得可太大了。 --- 短期炸裂,长期呢?问号。
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资深无常损失爱好者vip
· 7小时前
炸裂归炸裂,应收账款那块儿我咋看咋膈应,现金流才是王道啊 --- 库存堆积+关税政策,这俩一组合就是雷啊,迟早爆 --- 毛利率下滑虽然不致命,但长期来看确实危险信号了 --- 云服务客户集中度这么高,政策一变脸就得凉凉,赌性挺大的 --- 短期狂欢可以,但R&D投入这么疯狂,怎么保证ROI呢? --- 真别被财报忽悠,我还是看好加密市场的长期逻辑,短期跟风而已 --- 钱又开始流向科技股了,大饼和以太跟风吃屑,没啥新意 --- 英伟达泡沫确实没那么夸张,但坑真的埋得深,得防着呢 --- 关税一出手,全球供应链就完蛋,库存积压真不是事儿 --- 云业务过度依赖国家级项目,风险系数拉满了 --- AI烧钱这么凶,要是技术停滞就真的悬了,现在谁都赌不出来 --- 比特币抱着科技股大腿,迟早要摔的,宏观风险确实摆在那儿
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PoolJumpervip
· 7小时前
库存堆积+应收账款暴增,这组合拳就离谱,现金流才是真爹 关税一变政策全变,赌徒心态押宝了 毛利率往下掉,后劲儿能几何? 云服务客户集中度这么高,几个大爹说不要就不要了 AI烧钱无底洞,泡沫什么时候炸还真说不准
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