什么是 Prop Trading？初学者诚实的入门指南

基础知识：什么是 Prop 交易？

自有交易 (即自营交易)基本上是这样的：一家交易公司将他们的钱给你进行交易，然后你们分成利润。听起来太美好了？嗯，可以算是。

与允许您使用自己资金进行交易的零售经纪商不同，PROP公司为您提供大量资金——有时高达数十万美元——并在您盈利时抽取一部分。分成差异很大：一些公司提供50/50的分成，其他公司则根据您的技能水平和公司的条款提供25-30%。

这个陷阱？您通常需要支付前期费用，以访问他们的评估挑战("挑战"以证明您是真正的)。此外，还需支付软件、数据馈送和支持的持续费用。

交易 Prop 实际是如何运作的

这里是管道：

1. 找到一个公司 → 查看声誉、交易平台和利润分成条款

2. 检查他们的要求 → 最低经验水平，年龄，背景调查

3. 在线申请 → 提交您的交易背景和资格

4. 面试环节 → 他们会对你的战略、风险管理、目标市场进行深入询问

5. 获得资金 → 通过面试，他们会为你的交易账户注入资金

6. 开始交易 → 你在他们的资本和规则下进行交易

大多数评估阶段持续30-60天。您需要证明持续盈利并遵循他们的风险规则才能毕业。

外汇自营交易：细分版本

外汇自营交易是相同的概念，但专注于货币市场。存在两种变体：

• 传统的实体店：你被雇用为员工，获得薪水 + 奖金 + 成长潜力
• 在线平台：您支付一次性费用，通过他们的评估，即可获得即时资金访问。这个模式在2020年后迅速增长，尤其是在疫情期间，大家都转向远程工作。

现代在线做市商？他们基本上省去了中介。您直接在他们的资金上进行交易。您与市场之间没有经纪人。但这也意味着您对自己的风险管理、情绪和损失负100%的责任。

为什么专有交易看起来如此吸引人

优点：

✅ 自由：设定自己的工作时间，随时随地工作(，只要有互联网)

✅ 真实的收入潜力：如果你持续盈利，钱可以是真的

✅ 降低个人风险：公司承担大部分下行风险；您只需承担挑战费的风险

✅ 获得巨额资本：零售交易者的资金在$5-50K之间。自第一天起，Prop交易者即可获得$100K-$500K

✅ 社区与支持：大多数公司都有交易者网络、Discord频道和24/7支持

✅ 清晰的成长路径：随着你的证明，你将解锁更大的账户和更好的条款

缺点：

❌ 需要极大的自律：你不能只是 “想交易”。这是一种磨练——图表分析、记录、严格的规则

❌ 交易心理是残酷的：回撤会影响你的思维。报复性交易(追逐损失)会毁掉你

❌ 挑战费用累积：如果你破产并未通过评估，你将损失300美元-$500 而一无所获

❌ 收入不稳定：没有工资，没有病假，没有福利。如果你亏损，你的收入为零

❌ 平台/规则限制：不同公司有不同的回撤限制、每日亏损上限和交易时间限制

自营交易与对冲基金：有什么区别？

人们常常将这些混淆。以下是区分：

谁可以成为职业交易员？

好消息？门槛比以往任何时候都低。大多数在线公司现在接受：

• 任何18岁及以上且具备基本交易知识的人
• 不要求学位 (虽然一些传统公司确实需要)
• 初学者友好的课程，指导您进行评估

困难的部分不是资格，而是通过评估并保持盈利。

最佳的自营交易策略 ( 实际有效的 )

1. 首先掌握风险管理

不要考虑策略。学习头寸规模、止损和每日损失限制。像保护你自己的账户一样保护你的账户—因为如果你超过他们的回撤规则，通常是5-10%，公司会关闭你的账户(。

) 2. 控制你的情绪

市场波动会考验你。亏损交易是不可避免的。不要进行报复性交易。不要恐慌性抛售。坚持你的计划。这是游戏的80%。

3. 交易你所了解的

坚持选择1-3个货币对或资产。在这些方面成为专家，而不是一个什么都 dabble 的全能型选手。稳定性 > 复杂性。

4. 使用支撑与阻力位

简单但有效：识别价格在关键水平反弹的位置，靠近支撑位买入，靠近阻力位卖出。尤其在外汇市场效果很好，因为货币对流动性强且可预测。

5. RSI ###相对强弱指数(作为过滤器

RSI在0-100的尺度上衡量动量：

• RSI > 70: 资产可能被超买)考虑出售(
• RSI < 30: 资产可能被超卖)考虑购买(

用这个来记录进出场时间。不要单独依赖它，但它是一个可靠的确认工具。

) 6. 在上线之前对所有内容进行回测

首先在历史数据上模拟你的策略。在安全的环境中找到缺陷。然后进行纸上交易，再冒险使用真实资本。

如何在专业交易中管理风险

风险管理就是交易。

1. 深入学习外汇：了解货币相关性、地缘政治驱动因素、中央银行政策
2. 制定交易计划：记录你的入场规则、出场规则、持仓大小公式、最大日损失
3. ** obsessively进行回测**：使用历史数据来验证您的策略
4. 只冒您可以承受的风险：如果挑战费用耗尽了您的储蓄，就跳过它。等到您经济稳定再说。
5. 追踪一切：保持交易日志——什么有效，什么无效，为什么。这是你的MBA

现实检查

自营交易并不是致富的捷径。这是一份需要的工作：

• 每周40小时以上的专注工作
• 持续学习 ###市场在发展，策略在消亡(
• 情绪韧性 )你会经历亏损的月份(
• 正确的风险纪律 )一个错误可能会抹去多年的收益(

但是如果你有技能和气质，prop交易提供了一些罕见的东西：直接接触大量资金，以及基于实力赚取真金白银的潜力。没有政治，没有攀升阶梯。只有结果。

) 底线

专业交易确实可以改变你的财务生活——如果你选择一家声誉良好的公司，掌握风险管理，并坚持经过验证的策略。做好功课。选择一家成立超过5年的公司，并查看透明的评论。请记住：挑战不是获得资金，而是每个月保持盈利。

这就是奋斗。这就是现实。但如果你适合这个？这可能就是你的选择。