Рентабельність капіталу за кордоном (SGX:RQ1) не викликає довіри

Simply Wall St

Вівторок, 10 лютого 2026 року о 15:31 за місцевим часом +9 3 хв читання

У цій статті:

RQ1.SI

-1.11%

Коли ми досліджуємо компанію, іноді важко помітити попереджувальні знаки, але існують фінансові показники, які допомагають виявити проблеми на ранніх стадіях. Найчастіше ми бачимо зниження рентабельності використаного капіталу (ROCE) та зменшення суми використаного капіталу. Це свідчить про те, що бізнес не лише зменшує розмір своїх чистих активів, але й його прибутковість падає. З огляду на це, з першого погляду на Overseas Education (SGX:RQ1) ми помітили ознаки того, що компанія може мати труднощі, тож давайте дослідимо детальніше.

Ми виявили 21 американських акцій, які прогнозуються виплатити дивідендну дохідність понад 6% наступного року. Перегляньте повний список безкоштовно.

Розуміння рентабельності використаного капіталу (ROCE)

Щоб прояснити, якщо ви не впевнені, ROCE — це показник для оцінки того, скільки дооподаткового доходу (у відсотках) компанія отримує на інвестований у бізнес капітал. Щоб обчислити цей показник для Overseas Education, використовується формула:

Рентабельність використаного капіталу = Прибуток до сплати відсотків і податків (EBIT) ÷ (Загальні активи - Поточні зобов’язання)

0.041 = S$8.9м ÷ (S$247м - S$31м) (на основі даних за останні 12 місяців до червня 2025 року).

Отже, Overseas Education має ROCE 4,1%. Це низька рентабельність, і вона поступається середньому показнику галузі споживчих послуг у 11%.

Перегляньте наш останній аналіз щодо Overseas Education

SGX:RQ1 Рентабельність використаного капіталу 10 лютого 2026 року

Хоча минуле не є показником майбутнього, корисно знати, як компанія працювала історично, тому ми маємо цей графік вище. Якщо хочете детальніше ознайомитися з історичними доходами, перегляньте ці безкоштовні графіки, що показують доходи та грошові потоки Overseas Education.

Тенденція ROCE

Існує причина бути обережним щодо Overseas Education, оскільки показники повертаються вниз. Конкретніше, ROCE був 6.7% п’ять років тому, але з того часу він значно знизився. Крім того, варто зазначити, що обсяг використаного капіталу в компанії залишався відносно стабільним. Оскільки прибутковість падає, а активи залишаються незмінними, це може свідчити про те, що це зрілий бізнес, який не демонструє значного зростання за останні п’ять років. Тому, оскільки ці тенденції зазвичай не сприяють створенню багатогранних прибутків, ми не очікуємо, що Overseas Education стане одним із них, якщо ситуація не зміниться.

Ключовий висновок

Загалом, зниження прибутковості при тому ж обсязі використаного капіталу не є ознакою машини для накопичення багатства. Інвестори не сприйняли ці зміни позитивно, оскільки акції знизилися на 20% порівняно з п’ятьма роками раніше. З урахуванням несприятливих тенденцій у цих сферах, ми розглянемо можливість пошуку інших варіантів.

Продовження історії  

Оскільки майже кожна компанія стикається з ризиками, важливо знати, які саме, і ми виявили 4 попереджувальні знаки для Overseas Education (один з яких потенційно серйозний!), про які слід знати.

Якщо ви шукаєте надійні компанії з хорошими доходами, перегляньте цей безкоштовний список компаній із хорошими балансами та вражаючими показниками рентабельності власного капіталу.

Маєте відгуки щодо цієї статті? Стурбовані змістом? Зв’яжіться з нами безпосередньо._ Або надішліть листа на редакційну пошту (at) simplywallst.com._

Ця стаття від Simply Wall St є загальною за характером. Ми надаємо коментарі на основі історичних даних та прогнозів аналітиків, використовуючи неупереджену методологію, і наші статті не є фінансовою порадою. Це не є рекомендацією купувати або продавати будь-які акції, і не враховує ваші цілі чи фінансовий стан. Ми прагнемо надати довгостроковий аналіз, орієнтований на фундаментальні дані. Зверніть увагу, що наш аналіз може не враховувати останні цінові події або якісний матеріал. Simply Wall St не має позицій у будь-яких згаданих акціях.

Терміни та Політика конфіденційності

Політика конфіденційності

Більше інформації