Чи можете ви вийти на пенсію з $3 мільйонами? Експертні погляди на сталий зняток коштів

З 3 мільйонами доларів заощаджень для виходу на пенсію ви можете уявляти собі життя без турбот, наповнене розвагами. Але справжнє питання полягає не лише в тому, чи маєте ви достатньо грошей — а в тому, чи зможете ви правильно структуризувати свої зняття, щоб ця багатство вистачила на десятиліття пенсії. За словами фінансових експертів, вихід на пенсію з 3 мільйонами вимагає ретельного планування, стратегічних рішень щодо зняття коштів і чіткого розуміння ваших особистих обставин. Різниця між вичерпанням грошей у 85 і насолоджуванням фінансовою безпекою у 95 часто зводиться до того, як ви підходите до щорічних зняттів.

Правило 4%: ваш початковий пункт для планування зняття коштів у пенсію

Коли йдеться про те, скільки грошей знімати з заощаджень для пенсії, фінансові фахівці часто посилаються на правило 4% як на базовий орієнтир. Це принцип, який пропонує знімати 4% від загальної суми заощаджень у перший рік пенсії, а потім щорічно коригувати цю суму з урахуванням інфляції.

За словами Охана Кайикчяна, доктора філософії, CFP, засновника Ohan The Money Doctor, ця модель виникла з історичного аналізу. «Правило виникло в середині 90-х років, використовуючи 50 років історичних даних про доходність акцій і облігацій. Гіпотетичний портфель, який тестували, складався з 50% акцій і 50% облігацій», — пояснив Кайикчян.

Для людини, яка виходить на пенсію з капіталом у 3 мільйони доларів, застосування правила 4% означає зняття 120 000 доларів у перший рік (3 мільйони × 0,04 = 120 000). У наступні роки цю суму слід збільшувати, щоб вона йшла в ногу з інфляцією. За цією методикою, щорічне зняття 120 000 доларів теоретично може забезпечити вашу пенсію приблизно на 30 років. Якщо ви хочете витрачати менше, можна знімати 3% щороку, що ще більше захищає ваш капітал.

Кайикчян також зазначив зворотне застосування: «Якщо ви цікавитеся, скільки потрібно, щоб вийти на пенсію, просто поділіть бажаний щорічний дохід від пенсії на 4%. Наприклад, якщо вам потрібно 150 000 доларів на рік, вам потрібно приблизно 3,75 мільйона доларів заощаджень.»

Чому правило 4% потребує налаштування в сучасних умовах ринку

Попри широке поширення, правило 4% не є універсальним рішенням для кожного пенсіонера. Елізабет Пеннінгтон, CFP і старший співробітник Fearless Finance, наголошує, що цей орієнтир часто неправильно розуміють. «Багато людей думають, що можуть просто щороку знімати 4% від свого поточного балансу. Це неправильно. Ви маєте знімати 4% від початкового балансу, коригуючи його щороку з урахуванням інфляції. Це зовсім різні обчислення», — пояснила вона.

Пеннінгтон також підкреслила, як умови ринку кардинально змінюють цю рівновагу. «Людина, яка виходить на пенсію з 3 мільйонами доларів у високовій інфляційній, низькозростаючій ринковій ситуації, стикається з зовсім іншими обмеженнями витрат, ніж та, що виходить у пенсію в умовах зростаючого ринку з низькою інфляцією. Контекст ринку має велике значення, і саме тому консультація з фінансовим планувальником краще, ніж просте правило».

Початкове правило 4% передбачало конкретні економічні умови і певний портфель. У високовій інфляції цей рівень зняття може бути надмірно агресивним. Навпаки, у періоди сильного зростання ринку і помірної інфляції ви можете безпечно знімати більше. Статичне правило 4% не враховує ці динамічні економічні реалії.

За межами чисел: особисті фактори, що формують вашу пенсію

Переходячи від формул, фінансові планувальники наголошують, що ваш успіх у пенсії залежить від факторів, набагато більш персоналізованих, ніж будь-яке процентне правило. Тейлор Ковар, CFP і засновник 11 Financial, визначив кілька ключових змінних: «Очікувана тривалість життя, бажаний стиль життя у пенсії, очікувані доходи від інвестицій, доходи від соціального забезпечення, пенсійні виплати та інші джерела доходу — все це впливає на те, скільки ви можете стабільно знімати».

Перший важливий крок — створити детальний особистий бюджет витрат. Ентоні Делука, CFP, CDFA і експерт-консультант на Annuity.org, підкреслив цю базову роботу: «Перш ніж запитувати, скільки ви можете зняти, запитайте, скільки ви повинні зняти. Розуміння ваших реальних потреб і бажань — а не ваших припущень щодо них — відповідає на все інше».

Крім базових витрат, Ковар наголосив на балансуванні бажаного стилю життя з довгостроковою безпекою. «Мета зняття коштів у пенсії — забезпечити тривалість ваших заощаджень. Це вимагає балансування між вашим бажаним стилем життя і збереженням капіталу для майбутніх потреб і непередбачених витрат. Багато пенсіонерів ухвалюють поспішні рішення без цього важливого розрахунку», — сказав він.

Податкове планування: прихований фактор у ваших зняттях у пенсію

Для пенсіонерів із 3 мільйонами доларів податки — це несподівано важливий аспект, який багато хто ігнорує. Конкретний інвестиційний інструмент, що тримає ваше багатство, значно впливає на податкове навантаження і чистий дохід, який ви можете витратити.

Делука пояснив наслідки: «Якщо ваші 3 мільйони доларів зберігаються на рахунку з відстрочкою оподаткування, кожне зняття оподатковується як звичайний дохід за вашою маргінальною ставкою податку. Це означає, що зняття 120 000 доларів може призвести до сплати податків у розмірі 40 000–45 000 доларів залежно від вашої ставки, залишаючи вам реальний дохід у розмірі 75 000–80 000 доларів».

Поширена помилка — зняття великих сум за один раз, що може підняти ваш дохід у вищу податкову категорію і суттєво збільшити ефективну ставку оподаткування. «Будьте свідомі щодо часу і розмірів зняття, щоб уникнути непотрібного підвищення податкової ставки», — порадив Делука.

Крім того, важливо враховувати тип інвестицій при продажі активів. «Якщо можливо, пріоритетно продавайте інвестиції, які тримали понад рік, щоб отримати статус довгострокових капітальних gain. Довгострокові капітальні gain оподатковуються більш вигідно, ніж короткострокові, які підлягають оподаткуванню за звичайною ставкою доходу», — зазначив він. Це може заощадити тисячі доларів щороку.

Для тих, хто має 3 мільйони доларів у Roth-рахунку, ситуація суттєво відрізняється — зняття з Roth не оподатковується, що дає значні переваги, які слід враховувати у стратегії зняття.

Створення вашої індивідуальної стратегії виходу на пенсію

Врешті-решт, не існує універсальної формули, скільки знімати, коли ви виходите на пенсію з 3 мільйонами. Кріс Урбан, CFP, RICP, засновник Discovery Wealth Planning, пропагує адаптивний підхід: «Планування доходів у пенсії має бути динамічним, постійним процесом, а не одноразовим розрахунком».

Урбан рекомендує так званий «метод обмежувальних рамок». Замість фіксованого відсотка, цей метод коригує вашу здатність витрачати залежно від змінних факторів: вашого віку, джерел доходу, інвестиційних активів, економічних умов і цілей спадщини. У роки сильного зростання ринку ви можете трохи збільшити зняття. У періоди спаду — зменшити витрати. Така гнучкість допомагає запобігти передчасному виснаженню грошей.

З урахуванням складності управління 3 мільйонами доларів протягом потенційно 30+ років пенсії — з урахуванням інфляції, волатильності ринку, податкових наслідків і особистих змін — залучення кваліфікованих фінансових фахівців стає безцінним. «Чи то самостійно керуючи фінансами, чи з професійною підтримкою, регулярно переглядайте свою стратегію зняття кілька разів на рік», — підкреслив Урбан. «Умови ринку змінюються, податкові закони оновлюються, а ваші особисті обставини змінюються. Ваш план виходу на пенсію має враховувати ці реалії».

Шлях до успішного виходу на пенсію з 3 мільйонами вимагає набагато більше, ніж застосування відсоткового правила. Це чесна самооцінка ваших потреб у витратах, стратегічне податкове планування, гнучкість у відповідь на зміни економічних умов і готовність коригувати курс за потреби. Починайте з правила 4%, але сприймайте його як стартову точку, а не кінцеву — справжня робота полягає у налаштуванні цього каркаса відповідно до вашої унікальної ситуації.