2025 рік на арені AI ETF: чипова ПІ проти генеративної AI ПІ, хто переможе?

Цього року ETF на тему ШІ колективно До місяця, але різниця в доходах величезна. Дані показують, що ETF на чіпи та ETF на генеративний ШІ стали найбільшими переможцями.

Цьогорічний рейтинг TOP 5:

1. Roundhill Генеративний ШІ & Технологічний ETF (CHAT) — Зростання 49.5%
2. VanEck чіп ETF (SMH) — зростання 42,5%
3. WisdomTree AI інноваційний фонд (WTAI) — зростання 34%
4. ROBO Global AI ETF (THNQ) — зростання на 31%
5. Global X AI & Технологічний ETF (AIQ) — зростання 30.9%

Але якщо подивитися на триваліший період, ситуація змінилася. У порівнянні з 3-річною та 5-річною прибутковістю, ETF VanEck на чіпи повністю переважає:

• VanEck SMH: 3 роки 222%, 5 років 264% → Довгостроковий король
• Roundhill CHAT: лише 2 роки, відсутні довгострокові дані
• S&P 500: 3 роки 77.8%, 5 років 102% → бути втраченим від чипового ETF

Чому стабільність чіпового ETF вища?

П'ятірка лідерів ETF VanEck на чіпи - це твердокопійні валюти:

• Nvidia ( займає 18.3% ): за 3 роки зріс на 1070%, абсолютний король обчислювальної потужності
• TSMC ( займає 9.4% ): найбільший у світі завод з виробництва напівпровідників, стабільний ріст ВВП
• Broadcom ( займає 8% ): попит на AI чипи різко зріс
• AMD, Micron: попит на чіпи пам'яті перевищує пропозицію

Але генеруючий AI ETF (CHAT), хоча швидко зростає в короткостроковій перспективі, має тенденцію до коливань через великі технологічні компанії в портфелі. І, крім того, управлінські збори також дорогі — CHAT становить 0,75%, а VanEck лише 0,35%.

Основні спостереження:

Цей рік є роком вибуху генеративного ШІ, але “свиня на вітрі” врешті-решт все ж покладається на чіпи. Замовлення на чіпи від компаній Nvidia, TSMC продовжують бути заповнені, темп зростання становить від 44% до 50% — це справжній бізнес.

Хочете скопіювати дно AI? Замість того, щоб гнатися за гарячими ETF, краще погляньте на довгостроковий ріст в індустрії чіпів — ця хвиля, можливо, дійсно інша.