Cathie Wood ставить все на кон: Ark викуп $40M більше акцій криптовалют незважаючи на жорстку ліквідацію

Джерело: Жовтий Оригінальна назва: Кеті Вуд ставить усе на карту: Ark купує $40M більше акцій криптовалют незважаючи на жорстку ліквідацію

Оригінальне посилання: Ark Invest Каті Вуд придбала акції на суму $38.7 мільйонів у компаніях криптовалюти в четвер, тоді як ширший ринок криптовалют продовжував свої втрати, що стало другим поспіль днем агресивного накопичення, що в сумі становить майже $80 мільйонів - смілива контрз apuesta, що інституційна впевненість в цифрових активах залишається незмінною незважаючи на зростаючі перешкоди.

Інвестиційний адміністратор, що базується в Санкт-Петербурзі, штат Флорида, збільшив свої позиції в Coinbase, Bitmine Immersion Technologies, Circle Internet Group та Bullish, навіть коли індекс CoinDesk 20 впав більш ніж на 4,7%, а акції, пов'язані з криптовалютами, зазнали значних падінь. Ці покупки відображають активність середи, коли Ark придбав загалом 39,6 мільйона доларів США цих самих компаній, вказуючи на непохитну віру Вуд у потенціал інфраструктури криптовалют у довгостроковій перспективі, незважаючи на короткострокову волатильність.

Найбільш помітна покупка Ark була спрямована на Coinbase, з фірмою, яка придбала 42,419 акцій вартістю $10.1 мільйона на основі ціни закриття в четвер у $238.16 - що представляє собою падіння на 7.44% за день. Цей крок демонструє тривалу впевненість Вуда у найбільшій криптовалютній біржі США, незважаючи на регуляторну невизначеність та погіршення умов на ринку, які тиснули на акції, пов'язані з криптовалютами, протягом листопада.

Coinbase стала постійною метою стратегії накопичення Ark. На початку цього місяця Ark придбала акції Coinbase на суму $3 мільйонів разом із $3.1 мільйона акцій Circle через два своїх ETF, збільшуючи позиції, які компанія стратегічно будувала та скорочувала протягом останніх двох років, спираючись на можливості оцінки.

Агресивна купівля відбувається в той час, коли оцінка Coinbase драматично коливається в 2024 році, з акціями, які зазнали як сильних зростань, так і помітних корекцій. Поточна стратегія Ark свідчить про те, що Вуд бачить привабливу цінність на нинішніх рівнях, роблячи ставку на те, що Coinbase виграє від більшої інституційної адаптації та чіткіших регуляторних рамок під управлінням Трампа.

Видобуток та інфраструктура стейблкоїнів у фокусі

Поза Coinbase, Ark здійснила значні інвестиції в стартапи з інфраструктури криптовалют. Компанія під керівництвом Кеті Вуд придбала 380,244 акцій у Bitmine Immersion Technologies, які оцінюються в трохи менше ніж $10 мільйонів, згідно з розкриттям, надісланим електронною поштою в п'ятницю.

Купівля була здійснена, незважаючи на те, що акції BMNR впали більш ніж на 10%, закрившись на $26.02 - найнижчий рівень з моменту, коли компанія прийняла стратегію цифрового казначейства, зосереджену на Ethereum у червні. Різке падіння не відлякало Вуда від розгляду постачальника технологій видобутку як привабливої довгострокової можливості, особливо у міру того, як компанія займає позицію на перетині інфраструктури видобутку криптовалют та нових екосистем з доказом участі.

Ark також додав 264,534 акцій Bullish та 134,650 акцій Circle Internet Group, які оцінюються приблизно в $9.7 мільйонів та $9 мільйонів відповідно. Circle, емітент стейблкоїна USDC, впав на 4% у четвер до $66.93, в той час як Bullish - криптовалютна біржа, підтримувана мільярдером-інвестором Пітером Тілем - залишилася відносно стабільною з підвищенням на 0.3% до $36.30.

Стратегічна зміна до інфраструктури криптовалют

Концентрована хвиля покупок Ark представляє собою помітний стратегічний поворот. Нещодавні звіти свідчать про те, що компанія зменшила свої позиції в традиційних технологічних гігантах, таких як Tesla та AMD, в той час як драматично збільшила свою експозицію до криптовалютних компаній. Компанія продала 71,638 акцій Tesla на початку листопада, незважаючи на те, що з 2018 року утримувала виробника електромобілів як свою основну інвестицію.

Минулого тижня Ark продав 87,051 акцій AMD за $22 мільйонів всього через два дні після того, як виробник чіпів оголосив про плани розширити свої операції в сфері ШІ та дата-центрів. Інвестиційний менеджер також позбувся 572,735 акцій Pinterest приблизно за 15.6 мільйонів доларів і 12,083 акцій Regeneron приблизно за 8.2 мільйонів доларів - рухи, які звільнили капітал для збільшення інвестицій у криптовалюти.

Ууд пояснив, що фінансові ринки переживають труднощі, оскільки ліквідність стає жорсткішою, порівнюючи це з попереднім президентським терміном Трампа, з особливим акцентом на 2017, 2018 та 2019 роки. Його оцінка свідчить про те, що нинішнє середовище сприяє вибірковому накопиченню позицій з високою впевненістю в трансформуючих технологіях, а не загальному ринковому експозиції.

Купити падіння чи впіймати падаючий ніж?

Агресивне накопичення Ark під час ліквідації ринку криптовалют є класичним контркроком: кроком, який може виявитися провидницьким або передчасним залежно від того, як розвиватимуться умови на ринку. Компанія інвестувала понад $40 мільйон у публічні компанії, пов'язані з цифровими активами, на останніх торгах, що відображає сильну впевненість у потенціалі зростання цього сектору в довгостроковій перспективі.

Стратегія узгоджується з публічними заявами Вуда, позиціонуючи криптовалюти як основні компоненти майбутньої фінансової системи. Він послідовно стверджував, що технологія блокчейн та прийняття криптовалют продовжать реформувати фінансові ринки, причому компанії з криптовалют, що котируються на біржі, забезпечують місток між новими інноваціями цифрових активів та традиційними ринками капіталу.

Диверсифікуючи участь у Coinbase, Circle, Bullish та Bitmine, Ark позиціонує себе для отримання вигоди з численних аспектів криптовалютної економіки: обсяги торгівлі на біржах, обробка платежів, інфраструктура стейблкоїнів та рішення в галузі технології майнінгу. Цей багатогранний підхід свідчить про те, що Ark робить ставку на довгострокове прийняття цифрових активів як невід'ємної частини глобальних фінансових систем, а не спекулює на короткострокових змінах цін.

Контекст ринку: Акції криптовалют під тиском

Агресивне придбання відбувається на фоні постійного тиску на акції, пов'язані з криптовалютами. Падіння на 4.7% індексу CoinDesk 20 в четвер відображає загальну слабкість на основних криптовалютах, при цьому Bitcoin торгується нижче критичних рівнів підтримки, а виходи інституцій з Bitcoin ETF досягають рекордних місячних рівнів, наближаючись до $3,000 мільйонів.

Акції криптовалют відображали слабкість базового активу, компанії, такі як MicroStrategy, Galaxy Digital та майнінгові компанії, зазнали значних знижень. Однак протилежна позиція Ark свідчить про те, що Вуд вважає, що нинішні оцінки не відображають фундаментальну довгострокову вартість компаній, які будують критичну інфраструктуру криптовалют.

Момент є особливо примітним, враховуючи про-криптовалютну позицію адміністрації Трампа та нещодавні регуляторні розробки. Crypto Task Force SEC почала організовувати круглі столи для обговорення регуляторної ясності, у той час як більше 65 організацій галузі нещодавно закликали президента Трампа доручити федеральним агентствам терміново прояснити регуляції цифрових активів.

Історичний Прецедент для Стратегії Вуда

Wood побудувала свою репутацію, зосереджуючись на інноваційних технологіях під час періодів невизначеності на ринку. Її флагманський ETF ARK Innovation ETF (ARKK) зазнав значної волатильності в останні роки, але історично приносив суттєві доходи, коли її довгострокові тези виявлялися правильними.

Сучасна хвиля покупок криптовалют нагадує підхід Ark в інших технологічних секторах під час падінь ринку. Вуд постійно підкреслює необхідність приймати “довгострокову перспективу” і розглядати волатильність ринку як можливість придбати позиції в інноваційних компаніях за привабливими оцінками.

Однак стратегія несе значний ризик. Якщо ринок криптовалют продовжить погіршуватися - під впливом таких факторів, як тривала регуляторна невизначеність, несприятливі макроекономічні умови або технологічні проблеми - зосереджені позиції Ark можуть спричинити суттєві збитки. Результативність компанії врешті-решт залежатиме від того, чи зможе індустрія криптовалют подолати поточні виклики та реалізувати свій трансформаційний потенціал протягом кількох років.

Інституційний сигнал чи ізольована ставка?

Накопичення Ark ставить питання про те, чи інші інституційні інвестори наслідуватимуть їхній приклад, чи компанія Вуда є винятком, готовим прийняти волатильність, від якої інші втікають. Хвиля покупок майже $80 мільйонів за два дні різко контрастує з рекордними відтоками ETF та інституційним фіксуванням прибутку, які характеризували ринок акцій у листопаді.

Для учасників ринку рухи Ark надають реальний випадок для вивчення контрінвестицій під час корекцій на ринку криптовалют. Наступні місяці покажуть, чи була ставка Вуда на інфраструктуру криптовалют провидницькою - позиціонуючи Ark для захоплення значних прибутків під час наступного бичачого ринку - чи компанія занадто агресивно діяла в секторі, який стикається з тривалими протидіями.

Оскільки ринки криптовалют проходять через регуляторну невизначеність, макроекономічний тиск та технічні збої, смілива накопичення Ark Invest представляє собою голос високої впевненості в життєздатності компаній інфраструктури криптовалют у довгостроковій перспективі. Чи буде ця впевненість виправдана, можливо, не буде зрозуміло протягом декількох кварталів або навіть років - але вона пропонує сильний контраргумент страху та продажам, які домінували в настроях ринку останніми тижнями.