Річна дохідність (APY) проти річної ставки (APR): У чому різниця?

Ці два пов'язані терміни переслідують мене скрізь, куди я не гляну в сфері DeFi - Річна процентна ставка (APY) та Річна процентна ставка (APR). Дозвольте сказати, що в цих концепціях є більше, ніж здається на перший погляд, і різниця може коштувати вам грошей.

Річна доходність проти Річної процентної ставки

APR - це просто простий відсоток, який ви отримуєте за рік. Нічого особливого. Якщо я покладу $10,000 на якийсь рахунок з 20% APR, я отримаю $12,000 через рік. А через два роки? $14,000. Нудно, передбачувано і, чесно кажучи, трохи розчаровує.

Але APY? Ось де стає цікаво. APY включає складні відсотки - по суті, заробляння відсотків на ваші відсотки. Це фінансовий еквівалент грошей, які народжують дітей, які також народжують дітей.

Використовуючи той самий приклад з 20% відсотків, але з щомісячним нарахуванням, я насправді отримаю $12,429 через рік. Це додаткові $429 лише за вибір правильного продукту! А якщо нарахування щоденне? Ще краще - $12,452. Банки не особливо рекламують цю різницю, чи не так?

Справжня магія відбувається з часом. Після трьох років з щоденним нарахуванням я матиму $19,309 замість лише $16,000 з простими відсотками. Це $3,309 додатково в моїй кишені, не докладаючи жодних зусиль!

Коли ви бачите 20% APR з щомісячним нарахуванням, це насправді становить 21.94% APY. Щоденне нарахування? 22.13% APY. Величезна різниця, коли ви маєте справу з серйозними коштами.

Порівняння різних процентних ставок

Ось де ці платформи намагаються вас обманути. Деякі рекламують свої ставки як APR, інші - як APY, що ускладнює їх безпосереднє порівняння. Це схоже на те, що вони навмисно роблять це заплутаним! Я вже потрапляв у цю пастку раніше - продукт з нижчим APR насправді може дати кращі доходи, ніж продукт з вищим APR, якщо частота нарахування відрізняється.

Що дійсно мене дратує, так це те, як деякі криптоплатформи використовують "річну дохідність" для позначення винагород у криптотокенах, а не фактичній фіатній вартості. Тож ви могли б отримувати "20% APR" у якогось токена, що стрімко падає в ціні. Чудово, у мене є на 20% більше чогось, що коштує вдвічі менше, ніж було! Дякую за нічого.

Остаточні думки

Якщо ви зрозумієте різницю, ви зможете помітити маркетингові хитрощі. APY завжди виглядає краще, ніж APR, коли відсотки нараховуються більше ніж один раз на рік. Галузь любить використовувати ці терміни взаємозамінно, коли їм це вигідно.

Моя порада? Завжди перевіряйте, яку ставку ви дивитеся і як часто вона капіталізується. Не дозволяйте цим криптоплатформам обманювати вас красивими цифрами - іноді "вражаюча доходність", яку вони пропонують, насправді не така вже й вражаюча.