Güneydoğu Asya Kripto Varlıklar Pazar Risk Analizi

Son yıllarda, Güneydoğu Asya bölgesinde kripto varlıkların kabulü ve yaygınlığı önemli ölçüde arttı. Bu bölgedeki zincir üstü fon akışlarının özelliklerini, potansiyel finansal riskleri ve yasadışı sanayilerle olan bağlantıları daha iyi anlamak için, 2020'den günümüze kadar 10.000 blockchain adresi örneğine dayanan bir analiz çalışması, kripto varlıkların dolaşım modellerinde yer alan risk seviyesinin beklenenden daha fazla olduğunu ortaya koydu.

Güneydoğu Asya Kripto Varlıklar Pazarının Özellikleri

1. Kullanıcı artışı hızlı: Güneydoğu Asya'da genç nüfus oranı yüksek, mobil internet yaygınlaştı, bu bölgede tahminen on milyonlarca kripto kullanıcısı var.

2. Sınır ötesi ödeme talebi güçlü: Büyük sınır ötesi işçi grubu, Kripto Varlıklar'ı kolay bir sınır ötesi ödeme aracı olarak kullanıyor.

3. Düzenleyici ortam farklılıkları: Ülkelerin sanal para birimlerine yönelik düzenleme politikaları birbirinden farklıdır, çoğu bölgede net bir düzenleyici çerçeve henüz oluşmamıştır, bu da fon akışında uyum riski yaratmaktadır.

Ana Bulgular

1. Fonların serbest dolaşım durumu:

   • %45.23'ü fonların merkeziyetsiz cüzdanlar aracılığıyla halka açık blok zincirinde serbestçe dolaşması
   • Serbest dolaşan fonların toplam miktarı 14,84 milyon dolar.

2. Kara ve gri endüstrilerle ilişkisi:

   • 1.1 milyar dolardan fazla fon doğrudan kara ve gri sektöre ait adreslere akıyor, oran %12'den fazla.
   • Dolaylı bağlantılar, kara ve gri sektörlerle ilişkilendirilen riskli adreslerin oranını %16.82'ye çıkardı.

Kara ve gri sektör fon akışı ve risk analizi

1. Karanlık gri endüstri adres türü:

   • Karıştırma hizmeti: Fon akışını anonimleştirmek için
   • Kara Borsa: Sınır ötesi yasadışı fon transferi ve kara para aklama için kullanılır.
   • Dolandırıcılık platformları: Sahte yatırım, Ponzi şemaları vb. ile ilgili

2. Yüksek riskli fon akışları fenomeni:

   • 10 milyon dolardan fazla doğrudan yer altı bankacılığı ile ilgili adreslere akış
   • Yaklaşık 11 milyon dolar çevrimiçi kumar platformlarına akıyor
   • 22 milyon dolardan fazla dolandırıcılık platformuna aktarıldı

Yaptırım Uygulanan Platformların Fon Akışı Durumu

1. %53.49'luk bir oranla kara para aklama endüstrisi doğrudan yaptırım uygulanan platformlara bağlıdır, toplam değer 55 milyon doları aşmaktadır.

2. Tornado Cash örneği:

   • 5400 milyon dolardan fazla fon aldı, tüm yaptırım uygulanan platformlara gelen fon akışının %97.84'ünü oluşturuyor.
   • 2022 Ağustos'tan itibaren yaptırım listesine alındıktan sonra, işlem hacmi belirgin şekilde azaldı

Makro Risk Analizi ve Nedenleri

1. Kripto Varlıkların anonimliği ve yüksek likiditesi, yasa dışı fon akışlarını kolaylaştırmaktadır.

2. Güneydoğu Asya bölgesinde Kripto Varlıklar düzenleme sistemi eksik.

3. Bazı ülkelerin ekonomik gelişim düzeyi düşük olup, bu durum suçluların hedefi haline gelmektedir.

4. Teknik olarak denetim zorluğu büyük, özellikle merkeziyetsiz platformların izlenmesi.

Öneriler

1. Denetim mekanizmasını güçlendirmek: Kripto Varlıklar için kapsamlı bir denetim politikası geliştirmek ve uygulamak, uluslararası işbirliğini teşvik etmek.

2. Kullanıcıların risk tanıma yeteneklerini artırmak: Dolandırıcılık karşıtı eğitim çalışmalarını artırmak

3. Teknolojik yenilikleri teşvik etme: Zincir üzeri izleme ve kara para aklamayı önleme teknolojilerinin geliştirilmesi ve uygulanması

4. Çok taraflı iş birliği mekanizması oluşturma: İlgili kurumları ortak çalışmaya teşvik etmek, bilgi paylaşımını ve risk ortak savunmasını güçlendirmek.

Güneydoğu Asya, kripto varlıkların gelişimi açısından en potansiyelli bölgelerden biri olarak, gelecekte hala sermaye akış riski ile ilgili zorluklarla karşı karşıya kalmaktadır. Düzenlemelerin güçlendirilmesi, kullanıcı güvenlik bilincinin artırılması ve teknolojik yeniliklerin teşvik edilmesi sayesinde, zincir üzerindeki yasa dışı sermaye akışlarının aşamalı olarak azaltılması ve bölgedeki dijital ekonominin sağlıklı bir şekilde gelişmesi umulmaktadır.