Насколько слабее результаты 2025 года, новые прогнозы и выкуп акций в ON Semiconductor (ON) изменили его инвестиционную историю

Simply Wall St

Понедельник, 23 февраля 2026 г., 16:09 по местному времени +9 3 мин чтения

В этой статье:

ON

+1.50%

В феврале 2026 года ON Semiconductor сообщил, что продажи за четвертый квартал 2025 года снизились до 1,530,1 миллиона долларов, а чистая прибыль — до 181,8 миллиона долларов, в то время как годовые продажи 2025 года сократились до 5,99 миллиарда долларов, а чистая прибыль — до 121 миллиона долларов, вместе с новыми прогнозами на первый квартал 2026 года и продолжающимися выкупами акций в рамках многолетних программ обратного выкупа.

Несмотря на более слабые недавние результаты, руководство отметило признаки стабилизации рынка, последовательный рост продаж в автомобильной и промышленной сферах, а также продолжение инвестиций в интеллектуальную электронику и технологии AI для дата-центров, всё это поддерживается сильной генерацией наличных средств и значительными программами выкупа акций, сократившими количество акций более чем на 10% с начала 2023 года.

Теперь мы рассмотрим, как прогнозы, указывающие на перелом в спросе на автомобили и промышленность, могут изменить существующую инвестиционную стратегию ON Semiconductor.

Будущее работы уже здесь. Откройте для себя 32 ведущие акции в области робототехники и автоматизации, лидирующие в AI-автоматизации и промышленной трансформации.

Обзор инвестиционной стратегии ON Semiconductor

Чтобы владеть акциями ON Semiconductor, нужно верить, что их фокус на интеллектуальной электронике, электромобилях, промышленности и AI-датчиках сможет компенсировать цикличность в автопроме и производственных расходах. Последние результаты подтверждают ослабление прибыли, но комментарии руководства о стабилизации спроса и последовательном росте в автомобильной и промышленной сферах делают перелом спроса в краткосрочной перспективе ключевым фактором. Самый большой риск — это более медленное или более разрозненное восстановление, особенно в автопроме и в связи с экспозицией в Китае.

Самое важное обновление — это новые прогнозы ON на первый квартал 2026 года: выручка от 1 435 до 1 535 миллионов долларов и разбавленная прибыль на акцию от 0,28 до 0,38 доллара. Этот диапазон задает краткосрочную планку для оценки, действительно ли ожидаемый рост спроса в автомобильной и промышленной сферах набирает обороты или текущая активность в таких областях, как питание дата-центров AI, все еще недостаточна для полного компенсации продолжающейся слабости и выхода из портфеля.

Но несмотря на возможное восстановление, инвесторам стоит помнить, что…

Читайте полный анализ ON Semiconductor (бесплатно!)

Прогноз ON Semiconductor предполагает доход в 7,5 миллиарда долларов и чистую прибыль в 1,9 миллиарда долларов к 2028 году. Для этого требуется ежегодный рост выручки на 5,4% и увеличение прибыли примерно на 1,4 миллиарда долларов с текущих 465,8 миллиона долларов.

Узнайте, как прогнозы ON Semiconductor дают справедливую стоимость в 63,00 доллара, что на 9% ниже текущей цены.

Анализ других перспектив

График цены акций ON за 1 год

Некоторые из самых оптимистичных аналитиков ожидали, что к 2028 году выручка достигнет около 7,9 миллиарда долларов, а прибыль — около 2,6 миллиарда долларов, что значительно сильнее консенсуса и предполагает успешное внедрение технологий, таких как кремний-карбид, без серьезных задержек. После этого прогноза по прибыли вы можете сформировать собственное мнение, которое будет находиться где-то между этими оптимистичными ожиданиями и более осторожными опасениями по поводу недоиспользования мощностей и цикличности автопрома.

Продолжение следует  

Изучите 11 других оценок справедливой стоимости ON Semiconductor — почему акции могут стоить на 7% больше текущей цены!

Сформируйте собственное мнение

Не просто следите за тикером — анализируйте данные и формируйте собственное убеждение.

Отличная отправная точка для исследования ON Semiconductor — наш анализ, выделяющий 2 ключевых преимущества и 3 важных предупреждающих знака, которые могут повлиять на ваше инвестиционное решение.

Наш бесплатный отчет по ON Semiconductor содержит всесторонний фундаментальный анализ, представленный в виде одного визуального элемента — снежинки, — что облегчает оценку общего финансового состояния компании с первого взгляда.

Ищете альтернативные возможности?

Такие шансы быстро исчезают. Вот самые перспективные сегодня варианты. Ознакомьтесь сейчас:

Мы нашли 15 дивидендных крепостей с доходностью более 5%, которые не только переживают рыночные штормы, но и процветают в них.

Воспользуйтесь суперциклом инфраструктуры AI с нашим подбором 34 лучших «инструментов и ресурсов» для золотой лихорадки AI, превращающих рекордный спрос в огромный денежный поток.

Узнайте о следующем крупном событии с помощью 32 элитных акций с низкой ценой, балансирующих риск и доходность.

_ Эта статья Simply Wall St носит общий характер. Мы предоставляем комментарии, основанные только на исторических данных и прогнозах аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не предназначены в качестве финансового совета. Это не рекомендация покупать или продавать какие-либо акции и не учитывает ваши цели или финансовое положение. Мы стремимся предоставлять долгосрочный анализ, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние важные объявления компаний или качественный материал. Simply Wall St не занимает позиции по каким-либо акциям, упомянутым в статье._

Компании, обсуждаемые в этой статье, включают ON.

Есть отзывы по этой статье? Беспокоитесь о содержании? Свяжитесь с нами напрямую._ Или напишите на email: [email protected]_

Условия и политика конфиденциальности

Панель управления конфиденциальностью

Подробнее