Премия Arista по прибыли. Лидер в области облачных сетей повышает прогноз на 2026 год.

Arista Networks (ANET) отчиталась о квартальной прибыли, превзошедшей ожидания Уолл-стрит. Акции Arista выросли в ранней торговле в пятницу на фоне повышения прогноза по выручке на 2026 год, при этом продажи, связанные с искусственным интеллектом, ожидается удвоить.

Производитель облачного сетевого оборудования опубликовал результаты после закрытия рынка в четверг на фоне волатильности в акциях, связанных с искусственным интеллектом.

Компания повысила свой прогноз по росту выручки на 2026 год с 20% до 25% (примерно 11,25 миллиарда долларов).

«Это значительное увеличение обусловлено высоким спросом на ИИ, при этом руководство отмечает продолжение наращивания отложенного баланса продукции компании (который, по нашим оценкам, составляет примерно 3 миллиарда долларов)», — говорится в отчёте аналитика William Blair Себастьяна Наджи. «Несмотря на ценовые трудности с памятью, компания подтвердила свой прогноз по валовой марже на 2026 год (63% в среднем), одновременно повысив прогноз по операционной марже без учета нематериальных активов на 2 процентных пункта до 46%.»

Этот видеоролик не может быть воспроизведен.(Код ошибки: 102630)

Акции продолжают паузу; в центре внимания — Apple, Google, Delta Air Lines

Смотреть все видео

Сейчас идет воспроизведение Акции продолжают паузу; в центре внимания — Apple, Google, Delta Air Lines

Arista сталкивается с высокими ожиданиями в 2026 году. И повышение прогноза по продажам до 25% роста может усилить эти ожидания, отметил аналитик Raymond James Саймон Леопольд в отчёте.

«Боевики со стороны инвесторов (институциональных инвесторов) обычно находятся в диапазоне 30-35%, и повышение прогноза может подтолкнуть их выше», — сказал Леопольд в отчёте.

На аналитическом дне в сентябре Arista прогнозировала рост выручки на 20% в 2026 году до 10,5 миллиарда долларов. Также она предсказала, что доходы от AI-сетей вырастут на 70% в 2026 году до примерно 2,75 миллиарда долларов. Большая часть этого ожидается от «задней части» Ethernet-оборудования, соединяющего кластеры AI-серверов в облачных дата-центрах. Arista сталкивается с жесткой конкуренцией со стороны Nvidia (NVDA) в области AI-сетей.

В четверг Arista повысила свой прогноз по доходам от AI-сетей на 2026 год с 2,75 миллиарда до 3,25 миллиарда долларов. В четвертом квартале общий отложенный доход вырос до 5,4 миллиарда долларов, по сравнению с 4,7 миллиарда в предыдущем квартале.

На фондовом рынке сегодня акции Arista выросли более чем на 9%, достигнув около 148.

За три месяца, закончившиеся 31 декабря, прибыль Arista выросла на 24% по сравнению с прошлым годом и составила 82 цента на скорректированную акцию. Выручка увеличилась на 29% — до 2,49 миллиарда долларов.

Аналитики оценивали прибыль Arista в 76 центов на скорректированной основе при выручке 2,38 миллиарда долларов.

Руководство по продажам за первый квартал

На текущий квартал, заканчивающийся 31 марта, Arista прогнозирует выручку в 2,6 миллиарда долларов в среднем диапазоне прогноза, по сравнению с оценками в 2,46 миллиарда долларов.

Arista продает сетевые коммутаторы, ускоряющие коммуникации в интернет-центрах данных.

Также крупнейшими клиентами Arista являются Microsoft (MSFT) и Facebook-материнская компания Meta Platforms (META). В 2025 году Microsoft составляла 26% продаж, а Meta — 16%.

Новости IBD

Получайте эксклюзивный анализ IBD и актуальные новости ежедневно.

ЗАРЕГИСТРИРОВАТЬСЯ СЕЙЧАС!

Получайте эти новости на почту и дополнительную информацию о наших продуктах и услугах. Политика конфиденциальности и Условия использования

Спасибо!

Теперь вы будете получать новости IBD

Готово!

Что-то пошло не так!

Пожалуйста, свяжитесь со службой поддержки

Закрыть

“Руководство выразило уверенность в потенциале до двух дополнительных клиентов с более чем 10% в 2026 году,” — заявил аналитик Citi Атиф Малик в отчёте.

К числу новых клиентов относятся Oracle (ORCL) и Google-материнская компания Alphabet (GOOGL).

Акции Arista выросли на 18% в 2025 году, но ослабли во второй половине года на фоне волатильности в акциях, связанных с искусственным интеллектом. Акции Arista достигли 52-недельного максимума 164,94 30 октября.

Перед отчетом Arista акции выросли примерно на 4% в 2026 году. В четверг акции снизились в обычной сессии после того, как конкурирующая компания Cisco Systems (CSCO) снизила прогноз по прибыли из-за роста цен на память.

Основными конкурентами Arista являются Cisco и Juniper подразделение HPE Enterprises (HPE). Но на Уолл-стрит есть опасения, что Arista может терять бизнес контрактным производителям, таким как Celestica (CLS).

Технические рейтинги акций ANET

По мнению аналитиков, Arista набирает обороты на так называемом «корпоративном» рынке — крупные компании, государственные учреждения и образовательные организации.

Кроме того, Arista входит в число акций, за которыми стоит следить в области ИИ.

Акции Arista имеют Композитный рейтинг 90 из максимально возможных 99, согласно IBD Stock Checkup. Композитный рейтинг IBD объединяет пять отдельных собственных рейтингов в один удобный для использования показатель. Лучшие акции роста имеют Композитный рейтинг 90 или выше.

Между тем, акции Arista имеют рейтинг накопления/распределения C-. Этот рейтинг анализирует изменения цены и объема за последние 13 недель торгов. (A+ означает активные покупки институциональных инвесторов; E — активные продажи. Оценка C — нейтральная.)

Следите за обновлениями о искусственном интеллекте, кибербезопасности и облачных вычислениях у Reinhardt Krause в Twitter @reinhardtk_tech.

Вам также может понравиться:

Applied Materials превосходит ожидания с большим квартальным отчетом

Партнер Nvidia вырос после публикации лучших результатов; ожидается, что «импульс» продолжится в 2026 году

Изучите лучшие правила торговли акциями в разделе Investor’s Corner от IBD

Хотите торговать опционами? Попробуйте эти стратегии

Следите за списком IBD «Сегодня в прорыве» для компаний, достигающих новых точек входа