3 монстровых акции для удержания на следующие 3 года

Пока рынок все еще торгуется недалеко от рекордных максимумов, он все больше превращается в рынок для выбора акций, где доходность отдельных бумаг значительно варьируется. Активные инвесторы могут потенциально превзойти рынок, выбирая конкретные высокопроизводительные ценные бумаги и удерживая их.

Рассмотрим три крупные акции в области искусственного интеллекта (ИИ), которые стоит покупать и держать в течение следующих трех лет.

Источник изображения: Getty Images.

Broadcom

Broadcom (AVGO 3,38%) обладает одними из лучших возможностей для роста среди компаний на ближайшие три года. В связи с бумом строительства дата-центров спрос на сетевое оборудование очень высок. А его возможности в области ASIC (специализированных интегральных схем) еще больше.

Расширить

NASDAQ: AVGO

Broadcom

Изменение за сегодня

(-3,38%) $-11,58

Текущая цена

$331,18

Основные показатели

Рыночная капитализация

$1,6 трлн

Диапазон за день

$329,60 - $346,23

52-недельный диапазон

$138,10 - $414,61

Объем торгов

8 тысяч

Средний объем

31 млн

Валовая маржа

64,71%

Дивидендная доходность

0,73%

Компания должна стать крупным победителем благодаря огромным инвестициям Alphabet (GOOGL 0,63%) (GOOG 0,63%) в инфраструктуру ИИ, поскольку Broadcom помогает лидеру в области искусственного интеллекта создавать тензорные процессоры (TPUs), которые обеспечивают работу его ИИ-нагрузок. Между тем, Alphabet начинает позволять клиентам использовать TPUs для своих задач через Google Cloud, а компания Anthropic уже разместила заказ на 21 миллиард долларов.

Другие гиперскейлеры также обращаются к Broadcom за помощью в разработке собственных чипов, что открывает огромные возможности для роста в ближайшие годы.

Alphabet

Alphabet становится одним из крупнейших бенефициаров ИИ. Его основной доход от поиска в Google ускорился благодаря внедрению новых функций ИИ, а модель Gemini AI признана одной из лучших. Между тем, его облачный сегмент показывает впечатляющие результаты: доход за последний квартал вырос на 48%.

Компания планирует в этом году значительно инвестировать в инфраструктуру ИИ, чтобы воспользоваться открывающимися возможностями. Это разумный шаг, поскольку ее TPUs дают ей значительное структурное преимущество по стоимости по сравнению с конкурентами — менее половины стоимости графических процессоров (GPU) от Nvidia.

Расширить

NASDAQ: GOOGL

Alphabet

Изменение за сегодня

(-0,63%) $-1,96

Текущая цена

$309,00

Основные показатели

Рыночная капитализация

$3,7 трлн

Диапазон за день

$307,20 - $316,24

52-недельный диапазон

$140,53 - $349,00

Объем торгов

542 тысячи

Средний объем

38 млн

Валовая маржа

59,68%

Дивидендная доходность

0,27%

Решение компании начать разрешать клиентам развертывать эти чипы в Google Cloud открывает еще один крупный источник дохода: по оценкам Morgan Stanley, Alphabet зарабатывает 13 миллиардов долларов на каждых 500 000 развернутых TPUs. Как компания с наиболее полной стековой платформой ИИ — от собственных кастомных чипов до ведущей модели ИИ — Alphabet является акцией, которую стоит держать в течение нескольких лет и дольше.

Micron Technology

Одной из крупнейших проблем при создании инфраструктуры ИИ сейчас является память. Чипы ИИ требуют высокоскоростной памяти (HBM) для оптимизации производительности, но процесс производства HBM сложен и требует в три раза больше емкости кремниевых пластин по сравнению с обычной динамической памятью (DRAM). Это привело к дефициту всего рынка DRAM и росту цен.

Будучи одним из трех крупнейших производителей DRAM — вместе с южнокорейскими компаниями SK Hynix и Samsung — Micron Technology (MU +0,89%) является одним из лучших способов играть на этом рынке. Текущая ситуация способствует росту продаж и значительному увеличению валовой маржи.

Расширить

NASDAQ: MU

Micron Technology

Изменение за сегодня

(0,89%) $3,63

Текущая цена

$413,97

Основные показатели

Рыночная капитализация

$466 млрд

Диапазон за день

$411,16 - $438,77

52-недельный диапазон

$61,54 - $455,50

Объем торгов

1,7 миллиона

Средний объем

33 млн

Валовая маржа

45,53%

Дивидендная доходность

0,11%

С ростом спроса ситуация с предложением и спросом на DRAM, вероятно, останется очень напряженной в ближайшие годы, несмотря на увеличение мощностей Micron и других компаний. Это создает для компании идеальные условия.