Как правильно управлять инвестициями в USD1, чтобы это было выгодно

USD1, стейблкоин, запущенный Binance, недавно привлёк внимание своей программой субсидий. Многие инвесторы хотят узнать, стоит ли инвестировать в этот продукт управления капиталом, какова доходность и какие методы работы можно выбрать. Эта статья раскроет для вас правду о финансовом управлении USD1 с тремя аспектами: расчёт доходности, практический план эксплуатации и предупреждение о рисках.

Откуда берётся 20% годовая доходность?

Логика расчёта доходности USD1 относительно прозрачна. В настоящее время общий выпуск 1 долларов США составляет около 3,2 миллиарда долларов, а субсидия — 40 миллионов юаней WLFI, рассчитанных по базовой годовой формуле (0,4÷32×12), а теоретическая годовая процентная ставка составляет около 15%. Однако, учитывая, что не весь USD1 находится в обращении на платформе Binance, годовая ставка доходности, как ожидается, достигнет около 20%, если оцениваться на основе реальной активной части цепочки.

Важно отметить, что покупка USD1 напрямую связана с затратами. Текущая премия на момент покупки составляет около 1,7/1 000, плюс комиссия за активность — около 12,5/1000, а общая потеря от проскальзывания составляет около 15% от стоимости покупки. Это означает, что даже если вы получите годовую доходность в 20%, фактический чистый доход за первый год должен вычитать эту часть затрат. По консервативным оценкам, инвестиция в масштабе 1WU может принести около 50 млрд вознаграждений.

Сравнение трёх планов операций, какой из них подходит именно вам

Вариант 1: Ленивые операции начального уровня Самый простой способ — напрямую обменять USD1 и положить его на ваш баланс Binance (будьте осторожны, чтобы не указывать их в колонку Earn Products, иначе вы не сможете воспользоваться субсидией; Одновременно отключите функцию автоматической подписки. Таким образом, вы можете автоматически получать доход по годовой процентной ставке 20%, что подходит инвесторам с низкой толерантностью к риску и стремлением к стабильности.

Вариант 2: Операция с кредитным плечом среднего риска Если у вас есть определённая толерантность к риску, вы можете перевести USD1 на маржинальный счёт, а затем одолжить USDT для торговли. Таким образом, вы получаете эффект мультипликатора прибыли в 1,2 раза, увеличивая маржу прибыли. Этот метод подходит инвесторам, которые имеют некоторое понимание рынка.

Вариант 3: Продвинутый рискованный геймплей Более агрессивные операторы могут выдавать USDD в долг для участия в ликвидационном майнинге (LP). Этот подход обладает наибольшим потенциалом для доходности, но также и самыми высокими рисками, связанными с множеством рыночных рисков и рисками смарт-контрактов. Если у вас нет большого опыта в DeFi, не рекомендуется пробовать.

Риски сложной игры с рычагом нужно знать

Выбирайте разные варианты работы в зависимости от своих возможностей. Планы начального уровня имеют самый низкий риск, но ограниченную доходность; Кредитное плечо увеличит доходность, но также и риски; Хотя майнинг ликвидности DeFi может приносить избыточную доходность, он должен нести риски проекта, риска проскольжения и ликвидации. Выбор плана следует принимать исходя из вашей толерантности к риску, инвестиционного опыта и размера капитала, и не следуйте слепо за трендом в стремлении к высокой доходности.