Горячая карта ликвидации Биткойна: раскрываем "точки ликвидации" на рынке и моменты для торговли

“Вчера вечером Биткойн на время упал ниже 91 000 долларов, за 24 часа сумма ликвидаций по всей сети превысила 3,01 миллиарда долларов, более 100 000 человек были ликвидированы.” Эти потрясающие ликвидации не происходят случайно, а сосредоточены вокруг определенных ценовых уровней — именно это и показывает тепловая карта принудительных закрытий позиций по Биткойну.

!

01 Что такое тепловая карта ликвидаций?

Тепловая карта ликвидации — это инструмент визуализации, который показывает степень концентрации заказов на ликвидацию, ожидающих исполнения на разных ценовых уровнях.

Эти «горячие точки» на тепловых картах обозначают области, где были массово ликвидированы маржинальные позиции, что обычно отображается в виде красных или оранжевых блоков на графике.

Проще говоря, когда цена Биткойна приближается к этим уровням, рынок обычно испытывает резкие колебания, так как большое количество трейдеров устанавливают стоп-ордеры здесь, что приводит к цепной реакции.

“Эти уровни обычно сигнализируют о местах, где ликвидируются маржинальные позиции. Если вы отслеживаете краткосрочные колебания или планируете торговать в зонах с высокой ликвидностью, это стоит отметить.”

Наблюдатель с ником ResearchChadButBroke откровенно отметил в своем посте на Gate Plaza: “Эти тепловые карты — не просто аналитические инструменты, они по сути являются картами хищников, показывающими, где рыбы-акулы на рынке могут лакомиться чрезмерно расширившимися трейдерами.”

02 Состояние рынка Биткойн и значение тепловой карты Закрытие позиции

По состоянию на 28 ноября 2025 года цена Биткойна остается выше уровня 91,000 долларов, за последние 24 часа она достигала максимума в 91,836 долларов и минимума в 89,602 доллара.

Данное движение цен тесно связано с оптимизмом рынка по поводу снижения процентной ставки Федеральной резервной системой, в настоящее время инструмент CME FedWatch показывает, что вероятность снижения процентной ставки на 25 базисных пунктов на заседании в декабре составляет 85,3%.

В таких рыночных условиях тепловая карта ликвидации имеет более важное значение:

Понимание тепловой карты может помочь трейдерам определить ключевые зоны ликвидности в структуре рынка, избежать того, чтобы стать мишенью для “охоты”, и даже использовать эту информацию для разработки более эффективных торговых стратегий.

В период рыночной волатильности с 27 по 28 ноября более 100 000 человек получили ликвидацию на криптовалютном рынке за 24 часа, а общая сумма ликвидации составила 301 миллион долларов, что полностью демонстрирует опасность маржинальной торговли на волатильном рынке.

03 Как интерпретировать тепловую карту закрытия позиций по Биткойну

Для чтения тепловой карты закрытия позиций необходимо обратить внимание на три ключевых элемента:

Цветовая интенсивность тепловой карты

Красные или оранжевые области на тепловой карте обозначают уровни цен, на которых заказы на ликвидацию сильно сосредоточены. Это области, в которых на рынке могут происходить резкие колебания. Чем темнее цвет, тем сильнее потенциальная волатильность в этой области.

Ключевой уровень цены

На тепловой карте утренней торговой сессии 24 ноября ключевые сектора мигали в основных торговых парах, показывая области концентрации наиболее уязвимых кредитных позиций на тот момент на рынке.

Эти уровни обычно становятся магнитами для цен, привлекая рынок к этим зонам, поскольку крупные игроки знают, что там есть достаточная ликвидность для сбора.

Распределение длинных и коротких позиций

Тепловая карта показывает не только точки ликвидации длинных позиций, но также и кластеры ликвидации коротких позиций. Выявляя плотные зоны с обеих сторон, трейдеры могут предсказать потенциальные точки разворота на рынке.

“Между $10,280 и $10,400 мы видим то, что они называют 'институциональная поддержка', но честно говоря: это именно то место, где крупные игроки располагаются для того, чтобы воспользоваться ликвидацией розничных инвесторов.”

04 Закрытие позиции热图实战应用

Для трейдеров криптовалюты тепловая карта ликвидации имеет несколько важных практических применений:

Определение уровней поддержки и сопротивления

Кластеры ликвидации, отображаемые на тепловой карте, часто совпадают с ключевыми техническими уровнями поддержки и сопротивления. Как только эти уровни будут пробиты, это вызовет цепную реакцию и ускорит изменение цен.

Прогнозирование волатильности рынка

Когда цена приближается к красной зоне на тепловой карте, волатильность рынка обычно значительно возрастает. Это и риск, и возможность. Чувствительные ценовые зоны могут помочь трейдерам установить более разумные уровни стоп-лосса, избегая случайного выбивания из позиции.

Обнаружение поворотной точки на рынке

Масштабные ликвидации часто сигнализируют о формировании локального верха или низа на рынке. Когда слабые держатели ликвидируются, рынок часто движется в обратном направлении.

Пользователь на площади Gate прокомментировал: “Эта волна тепловой карты ликвидаций просто потрясающая, как раз увидел несколько ключевых уровней, которые действительно мигают красным.” Это отражает зависимость реальных трейдеров от этих инструментов.

05 Тепловая карта стратегии на текущем рынке

Согласно последнему анализу, опубликованному исследовательским институтом Gate 28 ноября, BTC и ETH продолжают находиться в состоянии слабого бокового движения, и сила отскока после падения цен остается низкой.

В таких рыночных условиях сигналы, предоставляемые тепловой картой ликвидации, становятся более важными:

Данные по контрактам показывают, что после значительного снижения левереджа заемные средства не восстановились явно, объем позиций по-прежнему на низком уровне. Резкий рост закрытия длинных позиций в начале ноября отражает недостаток уверенности на рынке, необходимо быть осторожным в отношении последующей краткосрочной коррекции.

С точки зрения анализа тепловой карты, текущее состояние рынка:

• Будьте осторожны с ловушками низкой волатильности: когда цена Биткойн колеблется около 91,000 долларов, это может означать накопление энергии для следующего значительного колебания.
• Обратите внимание на области интенсивной ликвидации: в настоящее время кластеры принудительной ликвидации выше и ниже рынка могут предоставить подсказки о потенциальном направлении прорыва цены.
• Совмещение множества индикаторов: сочетание тепловой карты с открытыми контрактами, ставками финансирования и другими индикаторами может обеспечить более высокую вероятность выигрыша.

06 Риски и ограничения использования тепловой карты

Несмотря на то, что тепловая карта ликвидации является мощным инструментом, трейдерам необходимо понимать её ограничения:

Тепловая карта показывает существующие заказы на ликвидацию, но рыночные условия могут быстро измениться, делая эти уровни неэффективными. Крупные игроки иногда намеренно поднимают цену до этих уровней, чтобы активировать стоп-лоссы, а затем разворачиваются в другую сторону, это поведение называется «охота за стоп-лоссами».

Пользователь по имени Moon火箭队 прокомментировал на площадке Gate: “Такое плотное ликвидное пространство, похоже, что маржинальные трейдеры собираются получить ликвидацию.” Это ярко описывает рыночную динамику, предсказанную тепловой картой.

Самое важное, что любой отдельный инструмент не должен быть единственным основанием для торговых решений. График ликвидаций должен использоваться как часть комплексного аналитического инструментария в сочетании с фундаментальным анализом, техническими индикаторами и рыночными настроениями.

Будущее

Области красного цвета на тепловой карте ликвидации не только обозначают место, где мечты разрушены, но и указывают на возможности для опытных трейдеров. Когда большинство видит только риски, трейдеры, понимающие динамику рыночного плеча, могут увидеть скрытый потенциал.

На бирже Gate мы предоставляем самые современные инструменты и данные, которые помогут вам получить конкурентное преимущество на рынке криптовалют. Учитесь интерпретировать эти сигналы не для того, чтобы избежать рисков, а чтобы понять их и в конечном итоге превратить их в ваше преимущество.

Рынок всегда вознаграждает тех, кто способен видеть сквозь видимость, а тепловая карта ликвидации — это зеркало, которое наделяет вас этой способностью.