Taxas de Swap Forex – A Taxa Overnight que Poderá Perder

Taxas de troca. Elas existem no comércio Forex. Essas pequenas taxas de juros surgem quando você mantém posições durante a noite. Alguns traders ignoram-nas. Grande erro.

O que é um Swap, afinal?

Uma taxa de swap ( ou taxa de rollover ) é basicamente o juro que você paga ou recebe ao manter uma posição em uma negociação. Faz sentido, certo? Você está emprestando uma moeda para comprar outra. O juro ocorre.

Você pode pagar. Você pode ganhar. Depende das moedas.

Quando você mantém uma moeda com juros mais baixos do que a que está negociando? Você paga. O inverso? Você coleta. Simples.

Como Funcionam

Essas taxas são aplicadas diariamente no fechamento do mercado. É meio irritante.

As posições longas recebem taxas diferentes das curtas. É assim que funciona.

As taxas dos bancos centrais impulsionam tudo. Quando mudam as políticas, o seu swap também muda. Não é totalmente justo, mas é assim que funciona o trading.

A Matemática Por Trás Disso

O cálculo não é ciência de foguetes, mas também não é super direto:

Tamanho da Negociação × Diferença de Juros × O Que Seu Corretor Decidir Cobrar

Posições maiores significam swaps maiores. Lógico o suficiente.

Exemplos do Mundo Real

Diga que você compra EUR/USD durante a noite. As taxas do Euro superam as taxas do Dólar? Você ganha algo. Boa surpresa na sua conta na manhã seguinte.

Lado negativo: Vender GBP/JPY quando as taxas da Libra caírem abaixo das taxas do Iene? Você está a pagar a mais. Ai.

Tipos Que Existem

Long swaps atingem quando você está comprando e mantendo. Short swaps quando você está vendendo e esperando.

Ambos dependem dessas diferenças de juros. O seu corretor provavelmente explica isso em algum lugar na letra miúda que ninguém lê.

O Que Muda as Taxas de Troca

Os bancos centrais fazem os grandes movimentos. Quando eles alteram as taxas, os swaps seguem.

A loucura do mercado também desempenha um papel. Parece que os pares exóticos sempre custam mais em termos de swap.

Desviando da Bala da Troca

Existem alguns truques:

Obtenha uma conta islâmica. Eles não cobram swaps. Razões religiosas.

Fechar antes do tempo de rollover. Reabrir depois, se necessário.

Escolha pares que lhe paguem juros em vez de os cobrar.

Cuidado com as quartas-feiras! Taxas triplas nesse dia. Estranho, mas verdade.

Bom e Mau

Por outro lado, você pode ganhar dinheiro extra com trocas positivas. Alguns traders realmente constroem estratégias em torno disso.

O lado negativo? Os swaps negativos consomem lucros. Lenta mas seguramente. E todo o sistema parece desnecessariamente complexo para os recém-chegados.

As trocas importam mais do que a maioria dos traders pensa. Ignorá-las pode transformar posições vencedoras em perdedoras ao longo do tempo. Preste atenção aos detalhes. Eles somam.