Qual é a diferença entre APY e APR?

Question

**Resumo**Quando mergulhas no mundo dos produtos financeiros, especialmente em DeFi, deparas-te com estes termos: APY e APR. Soam semelhantes. Não o são.O Rendimento Percentual Anual (APY) inclui capitalização. Os juros geram mais juros. A Taxa Percentual Anual (APR), não. Simples, certo? Mas esta pequena diferença pode mudar totalmente os seus ganhos. É importante saber como funcionam.## APR e APY explicadosAPR e APY. Conceitos básicos em finanças pessoais. O APR é bastante direto: a taxa que ganhas ou pagas por um ano. Nada mais.Imagina isto. Colocas $10,000 numa conta com 20% de APR. No final do ano: $12,000. No seguinte: $14,000. Fácil.Agora, o APY. Aqui entra o juro composto. É algo mágico, quase. Ganha-se juro sobre o juro já ganho. O seu dinheiro trabalha mais arduamente.Com o mesmo exemplo. $10,000 a 20% de APR, mas composto mensalmente. Resultado após um ano: $12,429. Esses $429 extra vêm do efeito composto. Se a composição for diária, chegaria a $12,452.E isso mal começou. A longo prazo, a diferença é brutal. Três anos com composição diária: $19,309. Sem composição: apenas $16,000. A diferença: $3,309. Não é pequena.O segredo está na frequência. Mais frequente, mais dinheiro. Diário é melhor que mensal.Para calcular a rentabilidade real com juros compostos, usamos o APY. Uma APR de 20% composta mensalmente equivale a um APY de 21,94%. A mesma APR, mas composta diariamente, sobe para 22,13%.Em poucas palavras: APR é uma taxa fixa, simples. APY inclui o efeito composto, é mais complexo ( e geralmente maior ). Uma dica para lembrar: o "Y" de yield ( rendimento ) tem cinco letras, como algo mais elaborado, enquanto o "R" de rate ( taxa ) sugere algo mais básico.## Comparando diferentes taxas de juroO juro composto faz maravilhas, já vimos. Alguns produtos mostram APR, outros APY. Não os misture ao comparar. Seria um erro.Um APY alto nem sempre supera um APR baixo. Depende. Se souber como se capitaliza, pode converter entre ambos. Há ferramentas online para isso.O mesmo acontece com DeFi e cripto. Ao comparar produtos, certifique-se de falar a mesma língua: APY com APY, APR com APR.Mesmo entre produtos com APY, preste atenção à frequência de capitalização. Não é a mesma coisa diária que mensal, embora tenham o mesmo APR base.E atenção a isto: em cripto, "APY" às vezes significa recompensas em tokens, não necessariamente valor real em dinheiro fiat. Isso importa muito. Os preços de cripto são voláteis. Você pode ter seu APY prometido em tokens e ainda assim perder valor em dólares se o mercado cair. É algo que nem todos mencionam.## ResumoAPR e APY. Parece que são a mesma coisa, mas não são. O APY inclui juros compostos, é mais complexo. E será sempre maior que o APR quando houver capitalização mais de uma vez por ano. Ao calcular os seus possíveis lucros, certifique-se de usar a métrica correta. Parece um detalhe pequeno, mas pode fazer uma grande diferença.