Вход на рынок: 10 вещей, которые инвесторам необходимо знать при участии в ценных бумагах

Хотите добиться успеха в участии в фондовом рынке, нужно не только изучать теорию, но и накапливать практический опыт. Предыдущие инвесторы всегда подчеркивают, что рынок — это живая книга — место, где вы учитесь тому, чему не научит ни одна книга. Ниже приведены 10 золотых правил, которые должен знать любой, кто хочет участвовать в фондовом рынке.

1. Определите цель и стиль торговли

Перед тем как начать инвестировать в акции, первый вопрос, на который нужно ответить: какой стиль инвестирования вам ближе?

Долгосрочные инвестиции основаны на фундаментальном анализе, вы держите акции из года в год, из десятилетия в десятилетие. Такой стиль требует хорошего понимания отраслей, финансовых показателей компаний и долгосрочного роста.

Краткосрочные инвестиции делают акцент на частых сделках, отслеживании графиков, техническом анализе и психологии рынка каждую секунду и минуту. Этот стиль подходит тем, кто может постоянно наблюдать за рынком и выдерживать психологическое давление.

Нет стиля лучше другого — важно выбрать тот, который соответствует вашему характеру, финансовым возможностям и времени. После выбора придерживайтесь его и не меняйте стратегию из-за временных эмоциональных решений.

2. Психология — ключевой фактор

Люди, терпящие неудачи на фондовом рынке, часто не из-за недостатка знаний, а из-за плохого контроля над психологией. Страх и жадность — самые распространенные эмоции при участии в рынке.

Рынок падает, а вы растете? Паника заставляет вас немедленно продавать, чтобы избежать дальнейших потерь. Рынок резко растет, а вы теряете возможность? Чувство сожаления подталкивает к FOMO (fear of missing out) и поспешной покупке на вершине. Оба сценария приводят к плохим результатам.

Опыт профессиональных инвесторов показывает, что: важно сохранять стабильную психологию — это важнее, чем точно предсказать направление рынка. Планируйте заранее, запишите свои торговые правила на бумаге и придерживайтесь их, даже если эмоции подталкивают к противоположным действиям.

3. Диверсификация — стратегия защиты

Уоррен Баффетт, великий инвестор XX века, всегда советовал: «Не кладите все яйца в одну корзину». Диверсификация портфеля — не для максимальной прибыли, а для минимизации рисков.

Когда вы держите акции из разных отраслей — технологии, энергетика, недвижимость, банки — негативное влияние одной отрасли компенсируется хорошими результатами другой. Индексы рынка, такие как S&P 500 или VN30, — примеры диверсифицированных портфелей.

Также можно диверсифицировать, инвестируя в разные виды активов: акции, облигации, товары и даже криптовалюты. Каждый актив имеет свой цикл и реагирует по-разному на экономические колебания.

4. Выбор акций на основе реальных данных

Для долгосрочных инвесторов важен выбор качественных акций. Не все акции достойны держания.

Признаки качественной акции:

• Низкий долг, коэффициент ликвидности (краткосрочные активы делённые на краткосрочные обязательства) выше 1,5
• Постоянный рост выручки и прибыли за 5 лет (за исключением лет глобальных кризисов)
• Рост маржи, ROE, ROA ежегодно
• Регулярные дивиденды акционерам
• Надежное руководство без истории мошенничества или сокрытия информации

Лидеры рынка, такие как Vinamilk, Hòa Phát, Vicostone… не обещают сверхдоходов в краткосрочной перспективе, но являются «золотым щитом» при росте рынка. Они растут медленно, но стабильно, снижают потери и сохраняют ценность.

5. Контроль рисков — обязательное правило

Любая сделка может привести к убыткам. Успешный — не тот, кто никогда не проигрывает, а тот, кто проигрывает меньше.

Основной инструмент контроля риска — стоп-лосс (установить лимит убытка). Например, при покупке акции по 100 рублей, установите стоп-лосс на 90 рублей — так вы ограничите убыток 10%. Это допустимый уровень.

Золотое правило: никогда не допускайте убытки более 2% от общего капитала на одну сделку. Например, при капитале в $10 000 — максимум убытка $200. Звучит мало, но при 50 последовательных убыточных сделках без контроля весь капитал может исчезнуть.

6. Технический анализ — инструмент поиска точек входа и выхода

Если долгосрочные инвестиции основаны на финансовых данных, то краткосрочные — на техническом анализе — чтении графиков, индикаторах, моделях.

Два самых популярных индикатора:

RSI (Индекс относительной силы) — измеряет силу тренда. Когда RSI < 30, акции перепроданы, возможен разворот вверх. Когда RSI > 70, акции перекуплены, возможна коррекция вниз.

Stochastic — осциллятор. Когда > 80, рынок перекуплен. Когда < 20, перепродан. Эти точки — потенциальные развороты.

Однако ни один индикатор не дает 100% точных сигналов. Инвестор должен сочетать несколько индикаторов, подтверждать их формированием графических моделей (паттернами) и наблюдать за психологией рынка для принятия решений.

7. Ловля дна — возможности и опасности

Поймать дно акции (купить по минимальной цене) — шанс получить двойную прибыль, но и самый рискованный способ.

Признаки формирования дна:

• Цена формирует новые минимумы, а индикаторы импульса (RSI, Stochastic) — растут — давление продавцов ослабевает
• Каждый новый минимум выше предыдущего — свидетельство ослабления продаж
• Объем торгов резко возрастает — признак, что крупные инвесторы начинают покупать

Но предупреждение: никогда не вкладывайте все средства в ловлю дна. Это игра на удачу. Используйте только небольшую часть капитала. Также избегайте ловли дна у спекулятивных или необычно дешевых акций — при падении такие акции могут упасть очень глубоко.

8. Не используйте заемные средства для инвестиций

Это ошибка многих новичков: брать кредиты для инвестирования.

Рекомендуется инвестировать только свободные деньги — те, что даже при потере не повлияют на вашу повседневную жизнь. Если вы берете кредит, вы рискуете не только рынком, но и давлением по возврату долга, что искажает ваши решения.

Более безопасный способ увеличить прибыль — использовать Margin (кредитное плечо), если брокер поддерживает. В этом случае вы берете заем у брокера, а не у частных лиц или кредитных организаций. Риск маржин-колла (margin call) выше, но вы не в долгу перед частным кредитором.

9. Корректировка портфеля по тренду

Мир меняется, потребности людей меняются, меняется и рынок.

Например: при пандемии COVID-19 государственная поддержка снизила ставки. Заимствование стало дешевле, люди брали кредиты на покупку жилья, цены на недвижимость взлетели, акции недвижимости выросли. Но при возвращении инфляции центральный банк ужесточил денежно-кредитную политику, ограничив ипотечное кредитование. Спрос на жилье снизился, акции этого сектора начали падать.

Опытный инвестор — не тот, кто держит все вечно, а тот, кто знает когда увеличивать или уменьшать долю активов в зависимости от условий рынка. Даже Уоррен Баффетт, хотя и известен как долгосрочный инвестор, постоянно меняет состав портфеля Berkshire в отчетных периодах.

10. Постоянное обучение — без дипломов

Фондовый рынок — это живая университетская школа. Каждый день, торгуя, вы учитесь чему-то новому — даже на своих ошибках.

Опытные инвесторы подчеркивают: Практикуйтесь перед тем, как вкладывать реальные деньги. Большинство брокеров предоставляют демо-счета с виртуальными средствами, позволяя торговать без риска потери денег. Используйте их для:

• тренировки навыков анализа графиков
• проверки стратегий перед применением
• накопления опыта и уверенности

Ни одна книга или курс не заменит реального опыта. Начинайте с малого, учитесь быстро, расширяйте постепенно.

В итоге, чтобы добиться успеха в участии в фондовом рынке, нужно хорошо знать себя — (цели, способность к риску), контролировать психологию, диверсифицировать портфель, выбирать качественные акции, управлять рисками, использовать технический анализ, корректировать стратегию по ситуации и непрерывно учиться. Фондовый рынок — это не игра на удачу, а навык, который можно развивать. Терпение, дисциплина и психологическая устойчивость — вот три ключа к успеху.