Що таке CeDeFi? Як це працює і чому це важливо

Попри волатильне середовище ринку, прийняття криптовалют зазнало експоненційного зростання в останні роки. Це в основному пов'язано з тим, що корисність технології blockchain виходить за межі звичайного трейдингу. Цифрові активи збільшили свою функціональну цінність завдяки тому, що як централізовані, так і децентралізовані платформи запустили інноваційні проекти, які пропонують можливості для доходу та staking. У цьому контексті CeDeFi виникає як парадигмальна зміна в екосистемі цифрових фінансів.

Ключові моменти

• CeDeFi представляє поєднання централізованих фінансів (CeFi) та децентралізованих фінансів (DeFi).
• Діє як міст між децентралізованими та централізованими моделями, поєднуючи прозорість та високий потенціал прибутковості першого з доступністю та зрозумілістю другого.
• Термін "CeDeFi" був введений генеральним директором важливої платформи обміну, коли була запущена його мережа смарт-контрактів.

Проте, після краху Celsius та інших популярних платформ під час ведмежого ринку, в той час як інші підвищували свої комісії, повна концепція централізованих фінансів (CeFi) зазнала інтенсивного контролю. Незважаючи на ризики, позитивні характеристики, такі як легкість доступу та стабільний фінансовий цикл, є основоположними для збільшення корисності та прийняття криптовалют. Відповідь на цю дилему - CeDeFi, гібридна модель, яка інтегрує позитивні аспекти як CeFi, так і DeFi.

Пояснення CeFi та DeFi

Перед тим, як заглибитися в концепцію CeDeFi, важливо належним чином зрозуміти дві окремі фінансові системи, які його складають: CeFi та DeFi.

CeFi відноситься до будь-якої структурованої фінансової установи, яка полегшує кредитування та позичання криптовалют споживачами через контрольовану біржу. Вона працює подібно до традиційної банківської індустрії, де користувачі можуть використовувати свої криптоактиви як заставу при подачі заявки на кредит або заробляти відсотки, позичаючи їх. У цьому випадку платформа CeFi стає кастодієм цифрових активів користувача, що створює ризик безпеки перед можливими зломами. Проте, CeFi має більшу частку ринку в порівнянні з DeFi. Серед найвідоміших проектів CeFi є важливі глобальні біржі та інші централізовані фінансові проекти. Однак проекти CeFi все ще стикаються з проблемами, такими як високі комісії, відсутність прозорості та централізований контроль.

З іншого боку, децентралізовані фінанси або DeFi відносяться до різноманітних продуктів та фінансових послуг, які використовують технологію блокчейн і працюють незалежно від традиційних централізованих установ, таких як банки та кредитні картки. Платформи DeFi функціонують за моделлю peer-to-peer і доступні через децентралізовані додатки. Користувачі DeFi мають повний контроль над своїми коштами завдяки протоколам на основі блокчейн, які дозволяють їм купувати, продавати, зберігати та здійснювати операції зі своїми активами.

Що таке CeDeFi?

В простих термінах, CeDeFi є поєднанням CeFi та DeFi, яке інтегрує найкращі атрибути обох фінансових систем. Традиційно фінансові системи класифікуються на дві групи: CeFi, що представляє традиційну фінансову систему, що підтримується банками, та DeFi, що базується на криптовалютах і технології смарт-контрактів. Об'єднуючи обидва концепти, CeDeFi використовує переваги централізованих систем, одночасно дозволяючи людям отримувати доступ до інструментів для yield farming, кредитних протоколів, агрегаторів ліквідності, децентралізованих бірж та інших продуктів DeFi.

У порівнянні з DeFi, проекти CeDeFi більше схиляються до централізації. Часто один єдиний суб'єкт або невелика група суб'єктів керують проектами CeDeFi. Гібридизація централізованих і децентралізованих моделей через CeDeFi має на меті поліпшити традиційну модель криптовалют, дозволяючи більші обсяги транзакцій, нижчі комісії, кращу безпеку та швидші транзакції.

Вступ CeDeFi можна віднести до важливої платформи обміну, яка запустила альтернативну блокчейн-мережу для конкуренції з Ethereum. Ця платформа перейменувала свою існуючу блокчейн в "BNB Smart Chains", модифікувавши блокчейн Ethereum з оптимізованими комісіями та низькою вартістю, а також високою транзакційною продуктивністю. Хоча спочатку вона була розкритикована прихильниками децентралізації, BNB Chain зросла завдяки своїй здатності швидко фінансувати проекти.

Як працює CeDeFi?

Щоб краще пояснити центральний механізм, що стоїть за CeDeFi, візьмемо за приклад Midas Investment, один з проектів, що використовує модель CeDeFi. Midas Investment використовує алгоритми DeFi для підтримки прозорості фондів та надання життєздатних прогнозів ризику користувачам. Шар CeFi відповідає за збереження традиційного процесу генерації доходу. Збереження централізованого шару дозволяє забезпечити безперебійну роботу користувача.

Модель CeDeFi дозволяє користувачам уникати ризиків крипторинку та отримувати доступ до привабливих фінансових послуг без компромісу щодо прозорості. Такі рішення пропонують гнучкі інвестиційні можливості для всієї криптоспільноти, дозволяючи користувачам обирати стратегію, яка найближча до їхніх інвестиційних філософій. Навіть цикли ринків зростання чи падіння не можуть завадити користувачам підтримувати стійкі портфелі.

Смарт-ланцюг BNB та CeDeFi

CeDeFi народилася, коли важлива платформа форкнула Geth ( клієнта Go з Ethereum ) і створила свою власну розумну ланцюг у вересні 2020 року. Ця нова блокчейн працювала паралельно з BNB Beacon Chain з підтримкою смарт-контрактів. Вона також мала інший ліміт газу за блок, час блоку та інший механізм консенсусу в порівнянні з Ethereum.

Хоча це поставило під загрозу децентралізацію для досягнення масштабованості та високої швидкості транзакцій. Прийнявши модель Proof-of-Staked-Authority (PoSA), це не дозволяє кожному почати валідацію транзакцій у мережі. Ця Smart Chain включає 21 основного активного валідатора, обраних відповідно до кількості токенів BNB, які вони внесли як заставу. Вони не отримують винагороди за блок і обмежені в кількості. Це робить BNB Smart Chain більш централізованою блокчейном і відмінним прикладом CeDeFi.

Які переваги використання CeDeFi?

Як вже згадувалося раніше, CeDeFi дозволяє користувачам торгувати криптоактивами без необхідності у централізованій платформі.

• Однією з основних переваг CeDeFi є нижчі комісії, оскільки транзакції коштують менше, ніж на порівнянних платформах. Наприклад, екосистема CeDeFi згаданої платформи має нижчі комісії та швидші транзакції, дозволяючи обробку за лічені секунди. Це відрізняється від Ethereum, який має дуже високі газові комісії та проблеми з заторами в мережі. Іншою перевагою є безпека, оскільки хакерам важче проникнути в мережу CeDeFi в порівнянні з традиційними банківськими системами.

• CeDeFi також надзвичайно доступний для публіки, оскільки будь-хто з гаманцем Ethereum може використовувати протоколи CeDeFi. Ця система знижує бар'єри входу для менш досвідчених користувачів, дозволяючи їм досліджувати більше про DeFi і отримувати доступ до перевірених торгових опцій.

• Платформи CeDeFi є більш гнучкими, ніж традиційні фінансові системи, оскільки їх можна модифікувати, щоб задовольнити потреби кожного користувача. Наприклад, Midas Investment диверсифікує ризик портфеля, піддаючи інвесторів активам, не вимагаючи від них купувати криптовалюти окремо. Цю стратегію називають стратегією автоматизованого доходу від портфеля, і вона переобладнується щомісяця без додаткових витрат для користувачів.

• Існують регуляторні виклики, що існують у сфері DeFi. Проте, централізовані фінансові компанії можуть зв'язати традиційний фінансовий сектор з простором децентралізованих фінансів.

• Користувачі отримують комплексний процес позики, боргових зобов'язань або стейкингу, якщо переходять на платформи CeDeFi. Крім того, вони можуть очікувати повної прозорості та контролю. Як і неконсолідовані платформи DeFi, CeDeFi дозволяє користувачам знати, як управляються їхні активи та їх ризики і винагороди. Такий підхід може створити більше можливостей для користувачів у цьому просторі, одночасно мінімізуючи ризики.

Перспективи CeDeFi

CeDeFi готовий трансформувати сучасний фінансовий ландшафт. Прихід таких проектів, як розумний ланцюг BNB, приносить кілька змін для майбутнього з CeDeFi. Він вже почав привертати увагу користувачів, які шукають демократичний контроль над фінансовими транзакціями. Однак користувачі повинні залишатися обережними через постійні ризики витоків безпеки та шахрайств у цьому секторі.