Відстеження найбільшої криптосвітової катастрофи в Гонконзі: кілька учасників JPEX вже оголошені в червоному розшуку.

Автор | Джан Ву говорить про Блокчейн

Резюме

Подія JPEX була названа найбільшою в історії Гонконгу катастрофою в криптовалютному секторі. З моменту, коли 9 вересня 2023 року Комісія з цінних паперів і ф'ючерсів (SFC) виступила з попередженням про незаконну діяльність без ліцензії та замороження виведення коштів, впродовж кількох днів спостерігалося стрімке зростання кількості скарг від інвесторів і арештів з боку поліції. Через два роки, у листопаді 2025 року, поліція офіційно висунула обвинувачення 16 особам, оголосила в розшук 3 головних фігурантів, загальна кількість затриманих досягла 80 осіб, а сума, що підлягає розгляду, перевищила 1,6 мільярда гонконгських доларів. Справа виявила системні ризики нелегальних платформ і фальшивої реклами, а також сприяла переходу Гонконгу до нового етапу регулювання віртуальних активів.

Ця стаття оглядає повну картину події, розглядає фон, процес та вплив, з метою надання попередження інвесторам.

17 вересня 2023 року платформа JPEX раптово заморозила виведення коштів, Комісія з цінних паперів і ф'ючерсів Гонконгу (SFC) назвала її безліцензійною діяльністю, що викликало паніку серед інвесторів і хвилю заяв до поліції. Лише через два дні поліція затримала першу групу з 8 осіб, включаючи KOL Лінь Цзо (Joseph Lam, понад 150 тисяч підписників в Instagram). Лінь Цзо підозрюється в тому, що в період з липня по вересень 2023 року вводив людей в оману за допомогою неправдивих заяв, спонукаючи їх інвестувати в JPEX, зокрема стверджуючи, що платформа отримала ліцензії в кількох юрисдикціях, а також що він має ексклюзивну інформацію про цю платформу, що спонукало інвесторів вносити кошти.

22 вересня 2023 року Джозеф Лам провів прес-конференцію з приводу підозри у шахрайстві з криптовалютою JPEX. Фото з джерела: HKFP.

Два роки минуло, 5 листопада 2025 року, поліція офіційно висунула обвинувачення 16 особам, включаючи Лінь Цзо, YouTuber Чен І (Chan Wing-yee, з понад 100 тисячами підписників), за звинуваченнями у змові з метою шахрайства, відмиванні грошей та перешкоджанні правосуддю. Серед них 6 осіб є ключовими членами JPEX, 7 осіб є керівниками OTC та KOL, 3 особи є номінальними власниками рахунків. Міжнародна кримінальна поліція (Interpol) видала міжнародний червоний бюлетень на 3 втікачів (27-річного Мо Цзюньтіна, 30-річного Чжан Цзюньченга та 28-річного Гуо Хаолуна), яких звинувачують у керівництві справою, вони втекли за кордон. Станом на сьогодні у цій справі затримано 80 осіб, постраждали понад 2700 осіб, збитки перевищують 1,6 мільярда гонконгських доларів (приблизно 206 мільйонів доларів США), поліція заморозила активи на суму 228 мільйонів гонконгських доларів, включаючи готівку, золоті злитки, дорогі автомобілі та віртуальні активи. Інцидент виявив хаос у просуванні безліцензійних платформ та спонукав регуляторні органи посилити контроль за віртуальними активами.

Зростання та ілюзія JPEX: високі доходи, фальшиві ліцензії та розгорнута реклама

JPEX була заснована у 2020 році, її штаб-квартира розташована в Дубаї, і вона стверджує, що є “глобальною платформою для криптообміну цифровими активами”. Вона активно рекламується в Гонконзі через безліч рекламних кампаній (наприклад, на станціях метро, на автобусах, на зовнішніх стінах торгових центрів), деякі з реклам вказують “японська криптовалютна біржа”. Платформа стверджує, що має фінансові ліцензії від VARA в США, Канаді, Австралії та Дубаї, але розслідування SFC показало, що ці “ліцензії” обмежені обміном валюти і не можуть підтримувати торгівлю віртуальними активами. Японське управління фінансових послуг та VARA також уточнили, що JPEX не отримала дозволу на ведення діяльності.

Основна привабливість JPEX полягає в його продукті “Earn”, який обіцяє високу віддачу: 20% річних на BTC, 21% на ETH та 19% на USDT, що залучило велику кількість інвесторів. Платформа просувається через позабіржові торгові точки (OTC) та соціальних медіа KOL, створюючи образ “низького ризику з високою віддачею”. Ранні попередження SFC вказують на те, що з липня 2023 року JPEX вже підозрюється у введенні в оману, але рекламна кампанія все ще триває до вечора краху.

Регулювання та криза: безліцензійні безладдя під новою системою Гонконгу

У червні 2023 року уряд Гонконгу запровадив режим ліцензування платформ торгівлі віртуальними активами (VATP), що вимагає, щоб усі платформи отримали схвалення Комісії з цінних паперів та ф'ючерсів (SFC), перш ніж надавати послуги роздрібним інвесторам. Цей режим має на меті збалансувати інновації та контроль ризиків, але JPEX не подала заявку на отримання ліцензії та продовжує працювати без ліцензії.

У липні 2023 року користувачі з материкового Китаю почали повідомляти про труднощі з виведенням коштів, на відомій соціальній платформі Гонконгу LIHKG почали поширюватися скарги користувачів з материкового Китаю на “недосягнення виведення коштів”, стверджуючи, що платформа обманює жертв приїжджати до Гонконгу “для вирішення фінансів”, а потім підсилає людей для нападу на них. Поліція повідомила, що чоловік на ім'я Юй, який має китайський паспорт, після невдалої спроби виведення коштів був запрошений до гонконгського OTC магазину “для особистого вирішення”, і в результаті, після перетину кордону, 18 липня на перехресті вулиць Сяньцзюньлу та Чжочжунлу біля площі Кембридж зазнав нападу та побиття невідомими особами, отримавши ушкодження лоба та носа. Поліція згодом оголосила в розшук чотирьох осіб, зокрема одного чоловіка китайського походження, який є керівником інвестиційної компанії; ще троє чоловіків китайського походження, віком близько 30-40 років, зростом близько 1.7 метра, одягнені у чорні кофти та чорні штани, інша інформація невідома. Такі інциденти швидко поширилися, викликавши чутки про крах, обіцянки високих доходів та перші ознаки кризи ліквідності, внутрішнє розслідування SFC показало, що JPEX підозрюється у неправдивих заявах, але промоційні акції продовжуються.

Користувача JPEX, пана Ю, побили кілька людей (свідок надав інформацію). Джерело фото: hk01.com

13 вересня 2023 року Комісія з цінних паперів і ф'ючерсів Гонконгу (SFC) опублікувала відкриту попереджувальну заяву щодо JPEX, під заголовком “Попереджувальна заява про нерегульовану платформу торгівлі віртуальними активами”. У цій заяві чітко вказується, що JPEX здійснює діяльність без ліцензії, порушуючи систему ліцензування VATP, що набула чинності 1 червня. У ній також зазначено, що компанія вводила в оману через соціальних медіа впливових осіб та KOL (наприклад, рекламні пости в Instagram), а також через фальшиві оголошення в OTC магазинах про наявність фінансових ліцензій у США, Канаді, Австралії та Дубаї VARA. Розслідування SFC показало, що ці “ліцензії” насправді обмежуються послугами обміну валют і не можуть підтримувати торгівлю віртуальними активами. У заяві підкреслюється, що JPEX з 8 липня 2022 року вже включена до списку попереджень Комісії з цінних паперів, а такі продукти, як послуга Earn, що обіцяє 21% річних на ETH, 20% на BTC та 19% на USDT, підозрюються в тому, що є схемами “депозитів / доходів”, які можуть бути пов'язані з незаконним збором коштів, і багато роздрібних інвесторів скаржилися на неможливість виведення коштів або зазнали збитків. SFC вимагає, щоб усі KOL та OTC магазини негайно припинили просування JPEX та її супутніх послуг і продуктів.

Зображення з: Комісія з цінних паперів і ф'ючерсів Гонконгу (SFC)

Через кілька годин після публікації заяви JPEX швидко відповів на своєму веб-сайті та в блозі, заявивши, що дії SFC “несправедливий тиск з боку Комісії з цінних паперів спонукали нас розглянути можливість відкликання заявки на ліцензію в Гонконзі та відповідно змінити нашу політику розвитку в майбутньому. Комісія з цінних паперів також повинна нести всю відповідальність за руйнування перспектив розвитку криптовалют у Гонконзі”. JPEX у блозі стверджував, що ще в лютому 2023 року він відкрито оголосив про намір шукати ліцензію на торгівлю криптовалютою в Гонконзі, вважаючи Гонконг ключовим ринком, але через заяву SFC “яка суперечить політиці Web3” розглядає можливість відкликання заявки на ліцензію в Гонконзі та зміни регіональної політики. Ця відповідь ще більше посилила паніку серед інвесторів, кількість скарг зросла з сотень до понад 1600, багато користувачів звернулися за допомогою до OTC магазинів, що призвело до публічного прояву кризи ліквідності платформи, що знаменувало перехід події від регуляторного попередження до краху.

17 вересня 2023 року JPEX опублікував оголошення на офіційному блозі, в якому повідомив, що його третій сторона-маркет-мейкер “зловмисно заморозив” кошти платформи, що призвело до посилення кризи ліквідності. У цьому оголошенні звинувачуються регулятори Гонконгу в “несправедливому ставленні” та негативних новинах, які спонукали маркет-мейкерів вимагати більше інформації, обмежити ліквідність і суттєво підвищити витрати на операції, що викликало труднощі в управлінні. JPEX підкреслив, що це не проблема самої платформи, а результат зовнішніх факторів, і пообіцяв відновити ліквідність, поступово коригуючи витрати. Оголошення також підтвердило, що послуга Earn (продукт, де користувачі вносять активи для отримання високих винагород, наприклад, BTC з річною ставкою 20%) буде повністю знята з обігу 18 вересня, і користувачі не зможуть робити нові замовлення. Цей крок позначає перехід події з попередження регулятора SFC до відкритого краху, що призводить до посилення паніки серед користувачів.

Більш вражаючим є те, що JPEX підвищив комісію за виведення USDT з 10 USDT до 999 USDT (максимальна межа виведення 1000 USDT), що означає, що користувачі фактично можуть вивести лише 1 USDT. Цей крок розглядається як “фактична заморозка” активів, що викликало сильне невдоволення користувачів і гарячі обговорення в соціальних мережах, багато хто називає це “прихованим втечею”. JPEX пояснив цю корекцію як “реакцію на зміни в бізнесі”, але не надав графік відновлення.

Скриншот користувача JPEX, комісія за виведення USDT зросла до 999 USDT (максимальна сума виведення 1000 USDT)

Повна криза та дії поліції: арешт KOL, замороження коштів

18 вересня 2023 року, Комерційний відділ розслідувань злочинів Гонконгу (CCB) через 5 днів після попередження SFC розпочав операцію під кодовою назвою “Залізні ворота”, в результаті якої було заарештовано першу групу з 8 осіб, включаючи KOL Джозефа Лама (Лінь Цзо, юрист з Оксфорда, який став страховим агентом) з 150 тисячами підписників в Instagram, а також інвестиційного YouTuber Чан Вінг-ї (Чан І, з понад 100 тисячами підписників, колишня артистка TVB, яка стала інвестиційним блогером) і керівника магазину OTC, такого як Фелікс Чіу (власник Coingaroo). Поліція провела обшуки на 20 об'єктах, де були виявлені готівка, комп'ютери та документи. Станом на той день, 1641 жертва подала заяву про злочин, загальні збитки склали близько 1,2 мільярда гонконгських доларів. Поліція повідомила, що JPEX через KOL і магазини OTC створила імідж “безпечного та зручного” сервісу, кошти часто переміщалися через кілька гаманців для відмивання. Поліція стверджує, що Лінь Цзо, протягом періоду з 7 по 9 місяць, через публікації в Instagram, лекції та прямі ефіри неправдиво стверджував, що JPEX “безпечний та ліцензований” (включаючи схвалення регуляторів з багатьох країн) і “ексклюзивну інформацію”, спонукаючи інвесторів вносити активи, що призвело до збитків. Цей арешт став початком кримінального розслідування, SFC похвалила дії поліції і повторила, що KOL повинні проводити належну перевірку кваліфікації платформи.

У жовтні 2023 року поліція Гонконгу заарештувала 28 осіб у справі JPEX, серед яких 28-річний KOL Генрі Чой Хіу-тунг (засновник Hong Coin). Чоя звинувачують у змові з метою шахрайства, він просував високоприбуткові продукти Earn JPEX через свої сторінки в соціальних мережах “Hong Coin” та “TungClub”, а також співпрацював з магазинами OTC для залучення капіталу. Станом на жовтень кількість жертв, які подали заяви, перевищила 2530 осіб, SFC підкреслила недоліки просування KOL, зазначивши, що багато KOL, як-от Чой, не провели належної перевірки кваліфікації платформи, але неодноразово стверджували, що JPEX “безпечний і має ліцензію”, що є порушенням вимог щодо розкриття SFC. Ця справа торкнулася Тайваню, викликавши міжкраїнні обговорення, поліція Тайваню вже викликала на допит кілька KOL і співпрацює з SFC Гонконгу для відстеження фінансових потоків.

Останні новини: Офіційне обвинувачення у першому раунді справи JPEX і червоний розшук

5 листопада 2025 року Комерційний відділ розслідування злочинів поліції Гонконгу (CCB) офіційно висунув обвинувачення проти 16 осіб, що є першим офіційним звинуваченням у справі JPEX за два роки, що знаменує початок кримінального провадження. Серед обвинувачених - 6 основних членів JPEX, 7 керівників OTC та KOL, такі як Лінь Цзо, Чень Ї. Головний інспектор Ернест Вонг на прес-конференції заявив, що це перший раунд обвинувачень у справі JPEX, основні звинувачення стосуються змови на шахрайство, відмивання грошей, перешкоджання правосуддю, а також спонукання інших до інвестування у віртуальні активи шляхом шахрайських методів чи безвідповідально. Основна увага обвинувачення зосереджена на тому, що обвинувачені шляхом неправдивої реклами та мережі OTC спонукали понад 2700 інвесторів вносити кошти, а також на безліцензійній діяльності платформи та участі в відмиванні коштів.

В той же день Інтерпол видав червоні повідомлення про розшук трьох втікачів, яких звинуватили в організації та ключових ролях, які втекли за кордон: 27-річний Mok Tsun-ting (莫俊廷), 30-річний Cheung Chon-cheong (张俊成), 28-річний Kwok Ho-lun (郭浩伦). Поліція повідомила, що ці троє керували переміщенням коштів та відмиванням грошей, їхні відповідні активи заморожені, червоне повідомлення про розшук вимагає від країн-членів світу допомогти в арешті. Наразі у справі JPEX затримано 80 осіб, постраждалих понад 2700, збитки складають 1,6 мільярда гонконгських доларів.

6 листопада 2025 року 16 обвинувачених (включаючи Лінь Цзо та Чень І) постали перед Східним окружним судом, з яких 14 осіб отримали заставу (застава від 20 до 100 тисяч гонконгських доларів, Лінь Цзо та Чень І по 300 тисяч гонконгських доларів), зобов'язані здати свої проїзні документи та регулярно звітувати. Ця справа є наймасштабнішою шахрайською схемою в Гонконзі за останні роки, з найбільшою кількістю жертв та найбільшими збитками, було заморожено активи на суму 228 мільйонів гонконгських доларів, включаючи готівку, золоті злитки, розкішні автомобілі та віртуальні активи.