長年にわたり契約取引を行い、無数の人が一夜にして強制清算されるのを見てきましたが、少数の人がますます安定していくのも目にしてきました。その後、気づいたのは、損失を出す人はほとんど同じ落とし穴に陥っているということです——レバレッジとポジションの関係を全く理解していないのです。

**死ぬのはレバレッジが高すぎるからではなく、ポジション管理ができていないから**

多くの人は100倍レバレッジを聞くと怖がりますが、これは誤った問題です。100倍レバレッジでポジションを持つが、投入資金の1%だけを使えば、実際のリスクは1倍レバレッジで1%の資金を投じるのと何ら変わりません。重要な公式を覚えておきましょう：実際のリスク = レバレッジ倍数 × ポジション比率。これがポイントです。

**ストップロスは命綱、2024年の血と涙の教訓**

昨年の大暴落時のデータは非常に衝撃的です：78%の強制清算されたトレーダーは、実は損失5%の段階で無理に耐え続け、最終的にロスカットされたのです。私の取引ルールは鉄の掟です——一回の取引での損失は絶対に資本金の2%を超えないこと。これを破ったら、その日は取引を止める。多くの人はこれを保守的だと感じるかもしれませんが、長期的に見れば、生き残ることこそが勝者です。

**ポジションを開く前に数字をきちんと計算する**

これは簡単な計算問題です：投資可能金額 ≤（資本金×2%）÷（ストップロス比率×レバレッジ倍数）。

具体例を挙げると、手元に5万円があり、最大損失を1000円（資本金の2%）と想定し、レバレッジを10倍に設定した場合、一回の最大投資額は5000円です。こうすれば、ストップロスで退出しても損失は1000円に抑えられます。見た目は保守的ですが、この安定性は1年、2年と積み重なると大きな差になります。

**段階的に利益確定、一気に全部はしない**

20%の利益が出たら3分の1を売却し、残りを持ち続ける。50%の利益が出たらまた3分の1を売る。最後のポジションにはシンプルなルールを設定します。例えば、5日線を下回ったら全てを清算する。2024年にはこの戦略を使い、50万円の資本金を最終的に100万円に増やした人もいます。運ではなく、実行力の結果です。

**少額でリスクヘッジを買う**

ポジションを持っている場合、総資本金の1%を使ってプットオプションを購入すれば、突発的なブラックスワンイベントに備えられます。2024年の突然の暴落時には、この方法で資本金の約4分の1を守ることができました。コストは高くありませんが、緊急時には命を救います。

**数学が教える、長期的に稼ぎ続ける真実**

取引の最終的な利益計算式は非常にシンプルです：（勝率×平均単利益）－（負率×平均単損失）。仮に一回の最大損失が2%、利益が20%であれば、勝率が34%でも長期的には利益が出ます。多くの人は勝率が低いから諦めますが、この論理を理解していません。

**最後にこの4つのルールを頭に刻む**

第一、単回の損失上限は資本金の2%、これが最低ラインです。第二、年間取引回数は20回以内に抑える。少なくとも少なくとも無理に取引しないこと。第三、利益は損失の少なくとも3倍にする。そうすれば年間の成績は良くなる。第四、70%の時間は観察に充て、残りの30%だけが実際に取引を行うタイミングです。

多くの人はこれを保守的すぎる、効率が悪いと感じるかもしれませんが、十分な爆仓事例を見てきたら、理解できるはずです——生き残り、安定して稼ぎ続けることこそが、一夜にして富を築くよりも価値があるのです。