Comprendre la règle de 78 : comment le calcul des intérêts du prêt influence le remboursement anticipé

Lorsque vous envisagez de contracter un prêt, comprendre comment les intérêts sont calculés peut vous faire économiser des milliers de dollars. La règle des 78, une pratique de prêt moins connue mais importante, modifie fondamentalement le montant que vous paierez en fonction de votre décision de conserver le prêt ou de le rembourser anticipativement. Contrairement à l’approche d’amortissement standard que la plupart des emprunteurs attendent, cette méthode privilégie le paiement des intérêts en début de prêt, ce qui signifie que vos paiements précoces sont principalement consacrés aux intérêts plutôt qu’à la réduction du principal.

Comment fonctionne la règle des 78 ?

La règle des 78 est une méthode de calcul des intérêts appliquée à certains prêts à terme fixe, notamment les prêts auto et les prêts personnels. Son nom provient d’un principe mathématique simple : si vous additionnez les numéros des mois d’une année (1+2+3+4+5+6+7+8+9+10+11+12), vous obtenez 78. Cette somme sert de base pour répartir les paiements d’intérêts sur toute la durée du prêt.

Voici où cela devient important pour vos finances : chaque mois, les intérêts ne sont pas répartis de manière égale. Au lieu de cela, le premier mois, vous payez 12/78 du total des intérêts, le deuxième mois 11/78, et ainsi de suite, jusqu’au dernier mois où vous ne devez plus que 1/78. Ce système de pondération signifie que vous payez beaucoup plus d’intérêts en début de prêt.

Pour donner un exemple pratique, considérez un prêt de 10 000 $ à un taux d’intérêt annuel de 12 % sur un an. L’intérêt total serait de 1 200 $. Selon la formule de la règle des 78, votre paiement du premier mois comprend environ 184,62 $ d’intérêts, tandis que votre dernier paiement ne contient que 15,38 $. Cette différence spectaculaire illustre pourquoi le remboursement anticipé devient moins avantageux avec cette méthode.

La formule mathématique derrière la règle des 78

La règle des 78 est généralement appliquée aux prêts à court terme avec des structures d’intérêts précalculés. Les prêteurs préfèrent cette méthode car elle protège leurs gains si vous décidez de rembourser le prêt en avance. Chaque mois, les intérêts sont pondérés en fonction du nombre de mois restant dans la durée du prêt, créant un calendrier décroissant qui profite aux prêteurs mais impacte différemment les emprunteurs.

Si vous remboursez ce même prêt de 10 000 $ après six mois au lieu de douze, vous ne réaliserez pas l’économie que vous attendiez. Plutôt que de payer 50 % des intérêts (ou 600 $), vous devrez en réalité environ 57,7 % du total des intérêts—environ 692,40 $. Ce supplément de 92,40 $ en intérêts existe uniquement en raison de la façon dont la règle des 78 privilégie les paiements en début de prêt.

Cette méthode de calcul est soumise à des restrictions réglementaires dans de nombreuses régions précisément à cause de cet inconvénient. Aux États-Unis, la règle des 78 ne peut pas être utilisée pour des prêts dépassant 61 mois. Cette limite réglementaire vise à protéger les emprunteurs contre des pénalités d’intérêt excessives en cas de remboursement anticipé.

Règle des 78 vs. Intérêt simple : quelle méthode vous coûte le plus ?

L’intérêt simple fonctionne selon un principe complètement différent. Avec l’intérêt simple, vous payez des intérêts uniquement sur le montant principal initial, répartis uniformément sur toutes les périodes de paiement. Cela signifie qu’un prêt de 10 000 $ à 12 % d’intérêt annuel facturerait exactement 100 $ d’intérêt chaque mois, peu importe quand vous effectuez des paiements supplémentaires.

L’impact financier devient évident en comparant des scénarios de remboursement anticipé. Avec l’intérêt simple, rembourser ce prêt après six mois signifie payer exactement 600 $ d’intérêt—soit 50 % du total. Vous réalisez l’économie attendue. Avec la règle des 78, vous payez 692,40 $, perdant près de 100 $ en économies potentielles.

Pour les emprunteurs qui anticipent une possibilité de refinancement, de remboursement anticipé ou même de contracter un autre prêt, les prêts à intérêt simple offrent une valeur nettement supérieure. La règle des 78 récompense les prêteurs pour l’incertitude quant à la durée du prêt, mais pénalise les emprunteurs qui font preuve de responsabilité financière par un remboursement anticipé.

Qui bénéficie et qui perd sous la règle des 78 ?

Les prêteurs bénéficient clairement de la règle des 78. Ils reçoivent une part beaucoup plus importante des intérêts totaux dès le départ, ce qui réduit leur risque et améliore leur flux de trésorerie, peu importe si vous terminez le prêt en 12 ou 6 mois. De leur point de vue, que vous payiez en 12 mois ou en 6 mois, leurs gains d’intérêt restent relativement protégés.

Les emprunteurs, en revanche, font face à la situation inverse. Si vous avez une attente réaliste de rembourser le prêt en avance—que ce soit par une augmentation de salaire, des bonus ou des opportunités de refinancement—la règle des 78 va à l’encontre de vos intérêts financiers. Vous payez essentiellement une pénalité pour votre flexibilité financière.

L’impact est particulièrement important pour les jeunes emprunteurs ou ceux ayant des revenus variables qui pourraient bénéficier d’un remboursement plus rapide. Le personnel militaire, les travailleurs en gig ou les employés à commission rencontrent souvent cet inconvénient sans le comprendre pleinement au préalable.

Prendre des décisions d’emprunt intelligentes

Avant de signer un contrat de prêt, demandez spécifiquement si la règle des 78 s’applique. Si c’est le cas, comparez cette offre à des alternatives à intérêt simple, même si le taux d’intérêt indiqué diffère légèrement. Un prêt avec un taux d’intérêt simple légèrement plus élevé pourrait coûter beaucoup moins cher qu’un prêt à taux plus bas utilisant la formule de la règle des 78.

Demandez un calendrier d’amortissement détaillé montrant précisément comment chaque paiement est réparti entre principal et intérêts. Cette transparence vous permet de calculer avec précision les coûts potentiels en cas de remboursement anticipé. Si un prêteur refuse de fournir cette information, considérez cela comme un signe d’alerte.

Comprendre la règle des 78 vous positionne comme un emprunteur mieux informé. Vous réaliserez pourquoi le remboursement anticipé ne permet pas toujours d’économiser autant que prévu et pourquoi la comparaison de différentes structures de prêt est plus importante que la simple comparaison des taux d’intérêt. Le prêt le plus coûteux n’est pas toujours celui avec le taux d’intérêt le plus élevé—parfois, c’est celui avec la méthode de calcul des paiements la plus défavorable.