Liquidité et pools de liquidité : variétés et caractéristiques

Dans le monde des cryptomonnaies, le concept de liquidité est souvent mentionné. Comprenons ce que cela signifie et quels types de liquidité existent.

Qu'est-ce que la liquidité ?

En termes simples, la liquidité sur le marché des cryptomonnaies est le volume total des ordres d'achat ou de vente de cryptomonnaies à un prix donné. La liquidité est présente à chaque niveau de prix, et les traders expérimentés l'utilisent souvent pour combler les lacunes du marché.

Types de liquidité

La liquidité peut être classée de la manière suivante :

Liquidité de l'acheteur (BSL)

Ce sont des niveaux où les traders qui vendent l'actif placent leurs stop-loss. Ils se situent généralement juste au-dessus ou au niveau du précédent maximum. BSL se produit souvent aux niveaux PDH (maximum du jour précédent), PWH (maximum de la semaine précédente) ou EH (maximum égal). Ces niveaux sont considérés comme des niveaux de résistance et subissent une pression plus importante de la part des vendeurs.

Liquidité du vendeur (SSL)

Ce sont les niveaux auxquels les traders achetant un actif placent leurs stop-loss. Ils se situent généralement en dessous des niveaux de support clés. Le SSL se manifeste souvent aux niveaux PWL (minimum de la semaine précédente), PDL (minimum de la journée précédente) ou EL (minimum égal). Cela se produit lorsque l'acheteur ne s'attend pas à ce que le prix revienne à un certain point.

Liquidité externe et interne

Le marché oscille entre la liquidité externe et interne. La liquidité externe représente les points hauts et bas de toute la plage de consolidation. La liquidité interne correspond aux niveaux de pression et de support à l'intérieur de la plage de consolidation.

Qu'est-ce qu'un pool de liquidité ?

Un pool de liquidité est un regroupement d'un grand nombre d'ordres non exécutés dans une plage de prix spécifique. Les makers ( qui placent des ordres à cours limité ) fournissent au pool la liquidité nécessaire pour que les takers ( qui acceptent les ordres ) puissent exécuter rapidement des transactions.

Chasse à la liquidité

Les investisseurs institutionnels se concentrent souvent sur les regroupements de stop-loss des traders de détail. Ces points de concentration de liquidité peuvent être utilisés pour manipuler les prix. Par exemple, si de nombreux investisseurs de détail ont placé des stop-loss au niveau d'un support, les grands acteurs peuvent essayer de "casser" ce niveau, provoquant l'activation des stops et un mouvement brusque des prix.

Conclusion

Comprendre la liquidité et ses types peut aider les traders à mieux analyser le marché et à prendre des décisions plus éclairées. Cependant, il est important de se rappeler que le trading de cryptomonnaies comporte des risques élevés, et il est nécessaire de peser soigneusement tous les facteurs avant de prendre des décisions de trading.