كيفية بدء تداول المشتقات: دليل خطوة بخطوة للمبتدئين

التداول بالمشتقات هو أحد الطرق للعمل في سوق العملات الرقمية، حيث يتيح للمتداولين الربح سواء من ارتفاع أو انخفاض أسعار الأصول. قبل بدء التداول بالمشتقات، من المهم فهم المبادئ الأساسية وأنواع الأدوات وإدارة المخاطر.

أساسيات تداول المشتقات: ما الذي يجب معرفته

المشتق هو عقد بين طرفين يتم فيه الاتفاق مسبقًا على الشروط الرئيسية: أي أصل يتم تداوله، وبأي سعر، وبأي كمية، ومتى ينتهي العقد. تتيح هذه الأدوات العمل بالرافعة المالية، أي زيادة السيطرة على مبلغ أكبر من الأصول بمبلغ أولي صغير.

في الممارسة العملية، يعمل تداول المشتقات ببساطة: إذا كنت تتوقع ارتفاع سعر العملة الرقمية، تفتح مركز شراء (طويل). إذا توقعت انخفاض السعر، تفتح مركز بيع (قصير). الربح يعتمد على صحة التوقع وحجم الرافعة المختارة.

أنواع العقود: اختيار الأداة المناسبة

عند تداول المشتقات، عليك الاختيار بين نوعين رئيسيين من العقود:

عقود دائمة (perpetual futures). هذه الأدوات لا تحتوي على تاريخ انتهاء — فهي تتجدد تلقائيًا. هذا مناسب للاستراتيجيات طويلة الأمد، حيث لا تكون مرتبطًا بتاريخ انتهاء معين.

عقود آجلة (dated futures). هذه العقود لها مدة ثابتة: أسبوع حالي، أسبوع قادم، شهر أو ربع سنة. بعد انتهاء المدة، يتم إغلاق المركز تلقائيًا.

أوضاع الهامش وأنواع الحسابات

عند تداول المشتقات، من المهم فهم العملة التي سيتم حساب الربح والخسارة بها. هناك خياران:

عقود الهامش بالعملة الرقمية (عكسية). تستخدم هذه العقود العملة الرقمية للحساب، مثل BTC أو ETH. يُحدد السعر بالدولار الأمريكي، لكن يتم حساب الربح والخسارة بالعملة الرقمية الأساسية. إذا كنت تريد التداول بعقود دائمة بهامش BTC، يجب أن يكون لديك BTC في الحساب كضمان.

عقود الهامش بـ USDT (عقود مستقبلية). يتم الحساب هنا بالكامل بعملة USDT المستقرة. هذا أسهل للمبتدئين، لأنه لا حاجة لتحويل عملات رقمية مختلفة — يكفي أن يكون لديك USDT.

اختيار وضع الهامش: عبر الحساب أو معزول

الهامش المشترك (كروس مارجين). في هذا الوضع، يُستخدم الرصيد الكلي في الحساب كضمان للمراكز المفتوحة. هذا يوفر قدرة أكبر على التداول، لكنه يحمل مخاطر أعلى: إذا كانت الصفقة خاسرة، قد تفقد كامل الرصيد.

الهامش المعزول. هنا، يتم حجز الضمان بشكل منفصل لكل مركز عند وضع الأمر الابتدائي. الحد الأقصى للخسارة محدود بهذا المبلغ، مما يقلل من المخاطر على الحساب بأكمله.

معلمات الطلب: كيفية وضع الأمر بشكل صحيح

لنجاح تداول المشتقات، من الضروري ملء بعض الحقول الرئيسية بشكل صحيح:

اتجاه الصفقة. تختار ما إذا كنت تفتح مركز طويل (توقع ارتفاع السعر) أو قصير (توقع انخفاض السعر).

الرافعة المالية. هي زيادة الائتمان — كلما زادت، زادت الأرباح المحتملة، لكن المخاطر أيضًا تزداد. يُنصح المبتدئون باستخدام رافعة مالية محافظة (1–5x).

نوع الأمر. تختار بين خيارين:

• أمر محدد (Limit) — تحدد السعر المطلوب، وتتم الصفقة عندما يصل السعر إلى هذا المستوى
• أمر سوق (Market) — يتم تنفيذ الصفقة على الفور بأفضل سعر متاح في السوق

حجم المركز. يمكنك تحديد المبلغ بوحدات العقد، أو بالرمز نفسه، أو بـ USDT. تأكد من وجود رصيد كافٍ في الحساب، وإلا قم بتعديل الرافعة أو أضف أموالاً.

إدارة المخاطر عند تداول المشتقات

تداول المشتقات ينطوي على مخاطر عالية. كل مركز يمكن أن يؤدي إما إلى ربح أو خسارة كاملة إذا تحرك السعر بشكل مفاجئ ضدك. لذلك، من المهم:

• البدء بكميات صغيرة ورافعة منخفضة
• وضع أوامر وقف الخسارة لإغلاق المراكز الخاسرة تلقائيًا
• عدم المخاطرة بمبلغ لا يمكنك تحمله من حيث الخسارة
• متابعة ظروف السوق والأخبار باستمرار

عقود العملات الرقمية تتعرض لتقلبات سعرية حادة. قبل بدء التداول، قيّم بعناية قدراتك المالية ومستوى خبرتك. وإذا كنت غير متأكد، استشر متخصصًا في الاستثمار.