فهم ما هو Altcoin وكيفية الاستثمار الفعّال

في نظام العملات الرقمية، إذا كانت البيتكوين هي اللبنات الأساسية، فإن Altcoin هي المباني المعمارية التي تُبنى على تلك الأساسيات. لكن ما هو Altcoin حقًا؟ وما الذي يميزه عن البيتكوين؟ وهل ينبغي إضافة Altcoin إلى محفظة استثماراتك؟ ستقوم هذه المقالة بفك رموز كل سؤال.

ما هو Altcoin؟ التعريف التفصيلي

Altcoin هو مصطلح يشير إلى العملات الرقمية البديلة عن البيتكوين. على عكس البيتكوين الذي تم إطلاقه في عام 2009، بدأ ظهور Altcoin منذ منتصف عام 2010، وأبرزها Namecoin الذي أُطلق في أبريل 2011. السمة الرئيسية لـ Altcoin هو اعتماده على تقنية Blockchain المشابهة للبيتكوين، لكنه تم تحسينه من حيث الميزات مثل سرعة المعالجة، وآلية الإجماع، أو قدرات التطبيق.

حتى الآن، شهد السوق انفجارًا في عدد أنواع Altcoin التي تجاوزت 5000 نوع. ومع ذلك، من حيث القيمة السوقية، لا تزال البيتكوين تهيمن بنسبة 55.097% من حصة السوق العالمية للعملات الرقمية، بينما تشكل جميع Altcoin مجتمعة حوالي 34% وفقًا لـ Coinmarketcap. هذا الاختلاف يعكس الثقة الطويلة الأمد التي يمنحها السوق للبيتكوين.

ومع ذلك، فإن اتجاه تدفقات رأس المال من المستثمرين المخضرمين خلال العامين الماضيين بدأ يتحول تدريجيًا نحو Altcoin، مما أدى إلى تقلبات سعرية أكبر بكثير من البيتكوين. وهذا هو السبب في أن Altcoin أصبح أداة مفضلة للمتداولين الباحثين عن فرص ربح قصيرة الأجل.

تصنيف Altcoin: نوعان رئيسيان

يقسم مجتمع تداول العملات الرقمية عادةً Altcoin إلى مجموعتين رئيسيتين بناءً على الغرض من الاستخدام والخصائص التقنية.

Stablecoin - العملة المستقرة

Stablecoin هو نوع من Altcoin مصمم للحفاظ على قيمة ثابتة أو قريبة من قيمة عملة قانونية مثل الدولار الأمريكي أو اليورو. القوة الأساسية لـ Stablecoin تكمن في قدرته على حل مشكلة تقلب الأسعار الشديد في العملات الرقمية. من خلال إصدار من قبل جهة مركزية وضمان نسبة 1:1 مع العملة القانونية، يخلق Stablecoin جسرًا آمنًا بين عالم العملات الرقمية والنظام المالي التقليدي.

الفائدة العملية من Stablecoin واضحة: يتيح تحويل الأموال الدولية بسرعة وبتكلفة منخفضة، بدلاً من الانتظار للمعاملات البنكية التقليدية المكلفة. Tether (USDT) هو أشهر تمثيل لهذا النوع من Stablecoin، ويُستخدم على نطاق واسع في منصات التداول لدعم أنشطة الاستثمار.

Digital Token - الرموز الرقمية

معظم عمليات الطرح الأولي للعملات (ICO) في السوق تصدر رموزًا تُستخدم في التطبيقات اللامركزية (DApp) المبنية على منصة Blockchain أو العقود الذكية. تُعرف هذه الرموز باسم الرموز الرقمية، وتؤدي وظائف محددة داخل النظام البيئي الخاص بها.

على سبيل المثال، EOS هو رمز يُستخدم لدفع ثمن الخدمات التطويرية في مجتمع EOS.io. كل رمز مصمم بخصائص ووظائف مختلفة، من رموز الحوكمة (governance token) إلى رموز الدفع (payment token) أو رموز الوصول (utility token).

أبرز Altcoin الجديرة بالملاحظة

Ethereum (ETH) - منصة التطبيقات اللامركزية

أُطلقت Ethereum في يوليو 2015 وسرعان ما أصبحت ثاني أكبر Altcoin من حيث القيمة السوقية. سعر ETH الحالي هو 2.97 ألف دولار مع تغير خلال 24 ساعة بنسبة +1.56%، وحجم تداول خلال 24 ساعة يبلغ 435.30 مليون دولار.

الفرق الأكبر بين Ethereum والبيتكوين هو قدرته على تشغيل برامج حسابية معقدة عبر العقود الذكية. أصبحت هذه المنصة البيئة الأكثر شعبية لتطوير التطبيقات اللامركزية، وجذبت آلاف المطورين لبناء نظام DApp.

الميزة التقنية لـ Ethereum واضحة: في عام 2020، قامت بترقية التكنولوجيا لتمكين معالجة 100,000 معاملة في الثانية، متجاوزة سرعة شبكة Visa التي تبلغ 65,000 معاملة في الثانية. الزيادة الملحوظة في السعر منذ إطلاقها حتى الآن بلغت 7,748%، مما يعكس إمكانات نمو قوية مقارنة بالبيتكوين (زادت بنسبة 2,107%).

Litecoin (LTC) - حل معاملات أسرع

تم إطلاق Litecoin في عام 2011 استنادًا إلى تقنية البيتكوين، لكنه تم تحسينه ليكون أسرع في المعاملات. متوسط سرعة المعاملة في Litecoin هو 2.5 دقيقة، مقارنة بـ 10 دقائق للبيتكوين. السعر الحالي لـ LTC هو 77.35 دولار مع تغير خلال 24 ساعة بنسبة +1.29%، وحجم تداول خلال 24 ساعة يبلغ 2.95 مليون دولار.

على الرغم من ميزاته المتقدمة، لم يصل Litecoin إلى نفس مستوى شعبية البيتكوين، حيث يبلغ متوسط حجم التداول اليومي حوالي 12 مليار دولار، أي أقل بخمس مرات من البيتكوين. ومع ذلك، لا يزال المتداولون يعتبرونه خيارًا موثوقًا بفضل انخفاض تكاليف المعاملات وسرعته.

Ripple (XRP) - شبكة المدفوعات العالمية

XRP هو رمز مرتبط بشبكة RippleNet، وهو نظام يربط بين أنظمة الدفع العالمية ويستخدمه العديد من البنوك الكبرى مثل Bank of America. السعر الحالي لـ XRP هو 1.88 دولار مع تغير خلال 24 ساعة بنسبة +1.02%، وحجم تداول خلال 24 ساعة يبلغ 67.63 مليون دولار.

ميزة Ripple تكمن في سرعة المعاملات التي تعتبر الأسرع بين العملات الرقمية، مما يسمح بتحويل الأموال الدولية دون الحاجة إلى رسوم تقليدية. ومع ذلك، هناك ملاحظة مهمة: تطور شبكة RippleNet لا يعني بالضرورة ارتفاع سعر XRP، حيث يمكن للمستخدمين اختيار عدم استخدام الرمز. النمو الحقيقي لـ XRP يعتمد على مدى اعتماد هذا الرمز في المعاملات الفعلية.

Bitcoin Cash (BCH) - فورك من البيتكوين بحجم أكبر

تم إنشاء Bitcoin Cash من خلال هارد فورك للبيتكوين في عام 2017 عندما لم توافق بعض مجموعات المعدنين على التحديثات الجديدة. السعر الحالي لـ BCH هو 607.71 دولار مع تغير خلال 24 ساعة بنسبة +3.86%، وحجم تداول خلال 24 ساعة يبلغ 5.89 مليون دولار.

جوهرًا، Bitcoin Cash مشابه للبيتكوين لكنه يختلف بشكل مهم: كل كتلة في Bitcoin Cash لها حجم أكبر، مما يسمح بمعالجة المزيد من المعاملات بسرعة أكبر. هذا يجعل Bitcoin Cash أكثر ملاءمة للمعاملات اليومية مقارنة بالبيتكوين. تقلبات سعر BCH وBTC مرتبطة ارتباطًا وثيقًا، لكن تقلبات BCH عادةً أقل، مما يوفر استقرارًا نسبيًا.

مقارنة Altcoin مع البيتكوين: المزايا والعيوب

ما هو Altcoin إذا لم يكن وراثة وتحسينًا للبيتكوين؟ يوضح الجدول أدناه الاختلافات:

البيتكوين مبني على تقنية خاصة مع تشفير SHA-256 عالي المستوى، مما يوفر أمانًا قويًا جدًا. العرض محدود عند 21 مليون وحدة، لذا فإن الطلب المتزايد يدفع السعر للأعلى مباشرة. يتمتع البيتكوين بأعلى سيولة لأنه الأكثر انتشارًا، لكن بطء المعاملات هو العيب الأكبر. يتطلب تعدين البيتكوين أجهزة متخصصة عالية المواصفات وتكاليف كبيرة.

إيثريوم ورثت ميزات الأمان من البيتكوين، لكنها أضافت العقود الذكية ومنصة DApp. التطبيق الأكثر شعبية الآن يرجع إلى مرونتها، لكن عدم وجود حد أقصى للعرض قد يؤدي إلى التضخم.

Litecoin مبني على Blockchain مع تحسينات مهمة: سرعة المعاملات أعلى، وتكاليف أقل، لكن السيولة أقل بشكل كبير من البيتكوين.

Ripple (XRP) تطور من شركة RippleNet بسرعة معاملات عالية، لكن العلاقة بين رمز XRP والشبكة ليست وثيقة، لذلك فإن تطور الشبكة لا يضمن ارتفاع السعر تلقائيًا.

لماذا تستثمر في Altcoin؟

السبب الأول والأهم هو تنويع المحفظة. الباحثون الحكيمون دائمًا يبحثون عن أدوات استثمار جديدة خارج الأصول التقليدية، وAltcoin يمثل فرصة جديدة ومثيرة.

ثانيًا، العملات الرقمية الجديدة لا تزال في مراحل النمو الأولى. لا أحد يستطيع أن يتوقع بشكل مؤكد أي عملة رقمية ستصبح واسعة الاستخدام في المستقبل. امتلاك محفظة متنوعة من Altcoin البارزة يضمن لك أن تكون في موقع مثالي عندما تتغير السوق.

ثالثًا، Altcoin يخلق تقلبات سعرية كبيرة، مما يتيح فرصًا كثيرة للتداول. يمكن للمتداولين المحترفين استغلال هذا التقلب لتحقيق أرباح، سواء في ارتفاع السوق أو انخفاضه.

استراتيجيات فعالة للاستثمار في Altcoin

استراتيجية الشراء والاحتفاظ (Hold)

هذه طريقة للمستثمرين على المدى الطويل. تختار عددًا من Altcoin ذات إمكانات نمو مستدام (مثل ETH، XRP، LTC، BCH، USDT) وتشتريها للاحتفاظ بها على المدى الطويل، عادةً لمدة سنة أو أكثر. عندما ينخفض السوق، يستمر هؤلاء المستثمرون في تراكم المزيد بأسعار أقل، استعدادًا لارتفاع جديد.

استراتيجية التداول اليومي (Day Trading)

يُعد Altcoin أداة مثالية للتداول اليومي بفضل تقلباته الكبيرة. على سبيل المثال، يمكن أن يتغير سعر ETH بنسبة 15-30% خلال يوم واحد، مما يتيح للمتداولين اليوميين تحقيق أرباح عالية. السر يكمن في تحديد الوقت المناسب للتقلبات واتجاهها بدقة.

بعض الأوقات المثالية للتداول:

• يوم ICO: غالبًا ما يرتفع السعر بشكل كبير، وهو وقت جيد للشراء
• بعد مرحلة الشراء والبيع في ICO: غالبًا ما يتوقف السعر بسبب نقص الطلب، وهو فرصة للبيع عند ظهور إشارات تقلب

العوامل المهمة عند اختيار Altcoin

مع وجود أكثر من 5000 نوع من Altcoin في السوق، فإن الاختيار الصحيح يمثل تحديًا كبيرًا. إليك المعايير المهمة:

السيولة: أهم عامل. كلما زادت السيولة في Altcoin، كانت المعاملات أسهل وأسرع في التقلب. وفقًا لـ Coinmarketcap، أعلى 5 عملات ذات سيولة عالية هي Ethereum، XRP، Tether، Litecoin، وBitcoin Cash.

تاريخ ICO: تظهر الدراسات أن معظم Altcoin شهدت ارتفاعًا كبيرًا خلال الأيام الأولى منذ ICO. هذه فرصة لشراء Altcoin بأسعار جيدة.

تحذير من العملات “الوهمية”: نظرًا لغياب الرقابة الحكومية، يمكن للمطورين بسهولة إنشاء تطبيقات أو رموز مزيفة لا قيمة لها. قراءة الورقة البيضاء ودراسة الشركة المصدرة قبل الشراء خطوة ضرورية لتجنب الوقوع في فخ.

اختيار منصة تداول موثوقة: ليست جميع منصات تداول العملات الرقمية آمنة وموثوقة. اختيار منصة موثوقة ضروري لحماية أصولك.

الخلاصة

ما هو Altcoin؟ إنها الإبداعات التالية في رحلة العملات الرقمية، كل نوع منها له هدفه ومزاياه الخاصة. سواء اخترت استراتيجية الشراء والاحتفاظ على المدى الطويل أو التداول اليومي، فإن فهم خصائص ومميزات وعيوب كل Altcoin هو أساس لاتخاذ قرارات استثمارية ذكية. تذكر دائمًا أن التنويع وإدارة المخاطر هما مفتاح النجاح في سوق العملات الرقمية.