أمر وقف الخسارة - أداة حماية الحساب التي لا يمكن تجاهلها في التداول

لماذا يفشل معظم المتداولين الجدد؟

تشير الإحصائيات إلى أن الغالبية العظمى من المتداولين الجدد يتعرضون لحرق حساباتهم خلال الأشهر القليلة الأولى. السبب الرئيسي ليس لعدم وجود استراتيجية، بل لأنه يتجاهلون تمامًا أو يستخدمون بشكل خاطئ أدوات إدارة المخاطر - وتحديدًا ما هو أمر وقف الخسارة وكيفية تطبيقه بشكل صحيح.

يثق العديد من المتداولين بأنهم يستطيعون التنبؤ بالسوق، لذلك يتجاهلون خطوة إعداد وقف الخسارة. ونتيجة لذلك، لا تعوض بعض الصفقات الرابحة الكبيرة الخسائر الكبيرة في الصفقات الأخرى. هذا هو السبب في أن إدارة المخاطر مهمة جدًا.

ما هو وقف الخسارة الحقيقي؟

أمر وقف الخسارة (SL) هو أداة تتيح لك إغلاق الصفقة تلقائيًا عندما يتحرك السوق عكس توقعاتك. يعمل كـ “مظلة أمان” - يحميك من خسائر كبيرة قد لا تستطيع تحملها.

عند فتح صفقة، تحدد مسبقًا سعر “الاستسلام” الذي ستخرج عنده من السوق. بدلاً من المراقبة المستمرة، ينفذ أمر وقف الخسارة تلقائيًا عندما يصل السعر إلى المستوى الذي حددته.

مثال بسيط: تشتري 10 أسهم تسلا بسعر 300 دولار للسهم. بعد فترة، يرتفع السعر إلى 350 دولار. ومع ذلك، بناءً على تحليلك، إذا انخفض السعر إلى 325 دولار، فهذه إشارة واضحة على أن الاتجاه يتغير. في هذه الحالة، بدلاً من مراقبة كل حركة، فقط قم بإعداد أمر وقف الخسارة عند $325 - إذا وصل السعر إلى هذا المستوى، سيتم البيع التلقائي لجميع الأسهم العشرة.

هل يستخدم المتداولون المحترفون أمر وقف الخسارة؟

هناك جدل طويل الأمد في مجتمع المتداولين: هل وقف الخسارة ضروري حقًا؟ بعض الناس يذكرون مثال وارن بافيت - المستثمر الأسطوري الذي لا يستخدم وقف الخسارة، ليبرهن على أنه غير ضروري.

لكن الحقيقة أكثر تعقيدًا:

• وارن بافيت يستثمر على المدى الطويل - استراتيجيته قد تمتد لعقود، وتختلف تمامًا عن التداول قصير الأمد لمعظم الناس
• هو لا يستخدم الرافعة المالية - عند التداول برأس مال حقيقي وبدون رافعة، تقل المخاطر بشكل كبير
• لديه استراتيجية تحوط (hedging) - وهو أمر لا يتوفر عادة للمتداولين

على العكس، إذا كنت تتداول على المدى القصير، وتستخدم الرافعة المالية، وليس لديك استراتيجية تحوط - فإن وقف الخسارة ضروري جدًا. فهو لا يحمي حسابك فحسب، بل يساعدك أيضًا على تجنب القرارات العاطفية.

أين يجب وضع وقف الخسارة؟

هذا هو السؤال الأهم. تظهر البيانات من منصات التداول شيئًا مثيرًا للاهتمام:

معظم المتداولين يفوزون بعدد أكبر من الصفقات، لكن يخسرون أكثر من حيث المبلغ المالي. بمعنى آخر، كلما خسروا، تكون الخسارة كبيرة. وكلما فازوا، تكون الأرباح صغيرة. هذه هي الصيغة التي تؤدي دائمًا إلى الخسارة.

الحل بسيط جدًا: نسبة المخاطرة / العائد (Risk/Reward Ratio) يجب أن تكون متوازنة أو أن يكون العائد أكبر من المخاطرة.

مثال محدد:

• إذا وضعت وقف خسارة 50 نقطة، يجب أن تضع هدف جني لا يقل عن 50 نقطة - وهو نسبة 1:1
• إذا وضعت وقف خسارة 50 نقطة، يجب أن تضع هدف جني 100 نقطة - وهو نسبة 1:2

بنسبة 1:1، إذا فزت بنسبة 51% من الصفقات، سيكون لديك ربح صافٍ إيجابي. معظم المتداولين المحترفين يطبقون نسب 1:2 أو 1:3، ونادرًا ما يتجاوزون ذلك.

كيف تستخدم المؤشرات الفنية لوضع وقف الخسارة بشكل فعال

لكن، معرفة نسبة المخاطرة / العائد وحدها غير كافية. المشكلة الشائعة هي: يتم تفعيل وقف الخسارة مبكرًا جدًا، قبل أن يبدأ الاتجاه الرئيسي فعليًا.

للتغلب على ذلك، يمكنك استخدام المؤشرات الفنية التالية:

الطريقة 1: استخدام المتوسط المتحرك (Moving Average)

• تحديد اتجاه السوق الحالي (هل هو صاعد أم هابط)
• اختيار المتوسط المتحرك المناسب لإطارك الزمني (م 20 للصفقات القصيرة، م 50 للمتوسطة والطويلة)
• وضع وقف الخسارة مباشرة أسفل خط المتوسط المتحرك (إذا كانت عملية شراء) أو فوقه (إذا كانت عملية بيع)

الطريقة 2: استخدام مؤشر ATR (Average True Range)

ATR هو مؤشر يقيس تقلبات السوق:

• تفعيل مؤشر ATR على الرسم البياني
• تحديد معامل الضرب (1، 2، 3 حسب استراتيجيتك)
• إذا كانت عملية شراء (Long): خذ أقرب نقطة تقلب صعودية واطرح منها (ATR × معامل)
• إذا كانت عملية بيع (Short): خذ أقرب نقطة تقلب هبوطية وأضف إليها (ATR × معامل)

مثال: إذا كان ATR الحالي 6 نقاط، واخترت معامل 2، فإن وقف الخسارة سيكون على بعد 12 نقطة من نقطة المرجع.

خطوات إعداد وقف الخسارة خطوة بخطوة

لدمج هذه المعارف، إليك العملية العملية:

الخطوة 1: تحليل وتحديد الاتجاه

على رسم بياني لزوج USD/SGD بفترة زمنية 30 دقيقة، قم بتفعيل المتوسط المتحرك 20. لاحظ أن السعر الحالي أعلى من المتوسط، مما يشير إلى أن الاتجاه القصير يتراجع. قرر البيع (Short).

الخطوة 2: استخدام ATR لتحديد مستوى وقف الخسارة

• تفعيل مؤشر ATR على الرسم البياني
• لنفترض أن ATR الحالي هو 0.0006 (أي 6 نقاط)
• اختيار نسبة المخاطرة / العائد 1:2
• أقرب نقطة تقلب هبوطية على بعد 12 نقطة من السعر الحالي - ستكون وقف الخسارة
• يجب وضع هدف جني على بعد ضعف المسافة، أي 24 نقطة

الخطوة 3: إدخال القيم في منصة التداول

عند وضع أمر بيع، أدخل:

• سعر الدخول: السعر الحالي
• مستوى وقف الخسارة: سعر أعلى بمقدار محسوب
• مستوى جني الأرباح: سعر أدنى بمقدار ضعف المسافة من وقف الخسارة